Bank Handlowy w Warszawie Değerleme

Q: Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında BHW 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

BHW ( PLN90.5 ) [[adil değer]] tahminimizin altında işlem görüyor ( PLN168.5 )

BHW gerçeğe uygun değerine, analist tahminlerine ve piyasaya göre fiyatına kıyasla değerinin altında mı?

Değerleme Puanı

6/6

Değerleme Puanı 6/6

Adil Değerin Altında
Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında
Price-To-Earnings vs Akranlar
Price-To-Earnings vs Sektör
Price-To-Earnings vs Adil Oran
Analist Tahmini

Hisse Fiyatı - Gerçeğe Uygun Değer

Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında BHW 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

Adil Değerin Altında: BHW ( PLN90.5 ) adil değer tahminimizin altında işlem görüyor ( PLN168.5 )

Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında: BHW adil değerinin %20'den fazla altında işlem görüyor.

Temel Değerleme Ölçütü

BHW için göreceli değerlemeye bakarken hangi ölçütü kullanmak en iyisidir?

Göreceli değerleme için faydalı olabilecek diğer finansal ölçütler.

Yukarıdaki tablo BHW için n/a oranını göstermektedir. Bu oran, BHW'un piyasa değerinin mevcut tercih edilen çoklu'a bölünmesiyle hesaplanır.
BHW'un n/a Oranı nedir?
n/a	0x
n/a	n/a
Piyasa Değeri	zł11.81b

BHW temel değerleme metrikleri ve oranları. Fiyattan Kazanca, Fiyattan Satışa ve Fiyattan Deftere oranlarından Fiyattan Kazanca Büyüme Oranına, İşletme Değerine ve FAVÖK'e kadar.
Temel İstatistikler
İşletme Değeri/Gelir	n/a
İşletme Değeri/FAVÖK	n/a
PEG Oranı	-0.8x

Fiyat - Kazanç Emsallerine Göre Oran

BHW'un PE Oranı emsallerine kıyasla nasıldır?

Yukarıdaki tablo PE oranını emsallerine kıyasla BHW için göstermektedir. Burada ayrıca ek değerlendirme için piyasa değerini ve tahmini büyümeyi de gösteriyoruz.
Şirket	İleri PE	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Akran Ortalaması	12.5x
ALR Alior Bank	4.9x	-10.1%	zł11.9b
MIL Bank Millennium	15.1x	31.8%	zł10.0b
BNP BNP Paribas Bank Polska	10.2x	18.0%	zł13.1b
MBK mBank	19.8x	29.2%	zł24.5b
BHW Bank Handlowy w Warszawie	6.3x	-7.9%	zł11.8b

Price-To-Earnings vs Akranlar: BHW, Price-To-Earnings değerine göre iyi bir değerdir. Eş ortalamaya (6.3x) kıyasla oran (12.5x).

Fiyat - Kazanç Sektöre Karşı Oran

BHW'nin PE Oranı, European Banks Sektöründeki diğer şirketlerle karşılaştırıldığında nasıldır?

0 Şirketler	Fiyat / Kazanç	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Sektör Avg.	n/a	6.2%
	n/a	n/a	n/a

Veri getirme

0 Şirketler	Fiyat / Kazanç	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Sektör Avg.	n/a	6.2%
	n/a	n/a	n/a

No more companies

Price-To-Earnings vs Sektör: BHW Price-To-Earnings Oranı ( 6.3 x) baz alındığında, Polish Banks sektör ortalamasına ( 8.9 x) kıyasla iyi bir değerdir.

Fiyat - Kazanç Oran vs Adil Oran

BHW 'nin PE Oranı, kendi şirketine kıyasla nedir? Adil PE Oranı? Bu, şirketin tahmini kazanç büyümesi, kar marjları ve diğer risk faktörleri dikkate alınarak beklenen PE Oranıdır.

BHW PE Oran ve Adil Oran.
Adil Oran
Cari PE Oran	6.3x
Adil PE Oran	7.2x

Price-To-Earnings vs Adil Oran: BHW tahmini Adil Price-To-Earnings Price-To-Earnings Oranı ( 6.3 7.2 x) ile karşılaştırıldığında iyi bir değerdir.

Analist Fiyat Hedefleri

Analistin 12 aylık tahmini nedir ve konsensüs fiyat hedefine istatistiksel olarak güveniyor muyuz?

Yukarıdaki tablo analistlerin BHW tahminlerini ve 12 aylık hisse senedi fiyatı öngörülerini göstermektedir.
Tarih	Hisse Fiyatı	Ortalama 1Y Fiyat Hedefi	Dağılım	Yüksek	Düşük	1Y Gerçek fiyat	Analistler
Güncel	zł90.50	zł110.13 +21.7%	12.0%	zł131.00	zł91.80	n/a	6
Oct ’25	zł90.20	zł109.80 +21.7%	12.3%	zł131.00	zł91.80	n/a	6
Sep ’25	zł94.50	zł109.80 +16.2%	12.3%	zł131.00	zł91.80	n/a	6
Aug ’25	zł95.00	zł109.30 +15.1%	12.4%	zł131.00	zł91.80	n/a	6
Jul ’25	zł99.10	zł114.04 +15.1%	14.3%	zł140.50	zł91.80	n/a	7
Jun ’25	zł107.40	zł114.04 +6.2%	14.3%	zł140.50	zł91.80	n/a	7
May ’25	zł112.00	zł117.25 +4.7%	13.2%	zł140.50	zł93.00	n/a	6
Apr ’25	zł108.60	zł116.73 +7.5%	13.5%	zł140.50	zł93.00	n/a	6
Mar ’25	zł108.80	zł113.42 +4.2%	12.8%	zł140.50	zł93.00	n/a	6
Feb ’25	zł103.80	zł105.92 +2.0%	16.3%	zł140.50	zł87.00	n/a	6
Jan ’25	zł101.40	zł105.92 +4.5%	16.3%	zł140.50	zł87.00	n/a	6
Dec ’24	zł98.10	zł101.53 +3.5%	9.4%	zł114.20	zł87.00	n/a	6
Nov ’24	zł86.30	zł94.33 +9.3%	17.5%	zł114.20	zł65.00	zł89.80	6
Oct ’24	zł79.80	zł94.83 +18.8%	16.5%	zł114.20	zł68.00	zł90.20	6
Sep ’24	zł86.80	zł93.50 +7.7%	16.6%	zł114.20	zł68.00	zł94.50	6
Aug ’24	zł87.90	zł93.00 +5.8%	17.6%	zł114.20	zł65.00	zł95.00	6
Jul ’24	zł86.40	zł88.84 +2.8%	16.6%	zł111.40	zł65.00	zł99.10	5
Jun ’24	zł83.50	zł83.06 -0.5%	19.3%	zł111.40	zł65.00	zł107.40	5
May ’24	zł89.90	zł86.26 -4.0%	15.6%	zł111.40	zł71.90	zł112.00	5
Apr ’24	zł81.60	zł82.15 +0.7%	9.5%	zł96.40	zł71.90	zł108.60	6
Mar ’24	zł83.90	zł80.96 -3.5%	10.6%	zł96.40	zł71.90	zł108.80	6
Feb ’24	zł78.80	zł80.96 +2.7%	10.6%	zł96.40	zł71.90	zł103.80	6
Jan ’24	zł75.60	zł77.33 +2.3%	6.8%	zł87.00	zł71.90	zł101.40	6
Dec ’23	zł75.00	zł73.49 -2.0%	3.5%	zł76.60	zł69.00	zł98.10	6
Nov ’23	zł61.80	zł73.84 +19.5%	3.7%	zł76.60	zł69.00	zł86.30	5

Analist Tahmini: Hedef fiyat, mevcut hisse senedi fiyatından % 20 oranında daha yüksek ve analistler istatistiksel olarak güvenli bir mutabakat aralığında.