Banco Santander Valuierung
Ist SAN im Vergleich zum fairen Wert, zu den Prognosen der Analysten und zum Marktpreis unterbewertet?
Bewertungs Score
6/6Bewertungs Score 6/6
Unter dem Marktwert
Deutlich unter dem Marktwert
Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige
Price-To-Earnings gegen Industrie
Price-To-Earnings vs. Fair Ratio
Analysten-Prognose
Aktienkurs vs. Fairer Wert
Wie hoch ist ein fairer Preis von SAN, wenn man die zukünftigen Cashflows betrachtet? Für diese Schätzung verwenden wir ein Discounted-Cashflow-Modell.
Unter dem Marktwert: SAN (PLN18.26) wird unter unserer Schätzung des Fair Value (PLN33.07) gehandelt.
Deutlich unter dem Marktwert: SAN wird um mehr als 20 % unter dem fairen Wert gehandelt.
Wichtige Bewertungskennzahl
Welche Kennzahl ist am besten geeignet, um die relative Bewertung von SAN zu ermitteln?
Andere Finanzkennzahlen, die für die relative Bewertung nützlich sein können.
| Was ist SAN's n/a? | |
|---|---|
| k.A. | 0x |
| n/a | n/a |
| Marktanteil | €71.45b |
| Wichtige Statistiken | |
|---|---|
| Unternehmenswert/Ertrag | n/a |
| Unternehmenswert/EBITDA | n/a |
| PEG-Verhältnis | 11.4x |
Kurs/Gewinn Verhältnis zu Peers
Wie ist das PE Verhältnis von SAN im Vergleich zu anderen Unternehmen?
| Unternehmen | Prognostiziertes KGV | Geschätztes Wachstum | Marktanteil |
|---|---|---|---|
| Peer-Durchschnitt | 8.3x | ||
PKO Powszechna Kasa Oszczednosci Bank Polski Spólka Akcyjna | 9.3x | 7.1% | zł72.7b |
SPL Santander Bank Polska | 9.8x | 6.2% | zł47.6b |
ING ING Bank Slaski | 7.9x | 1.6% | zł34.7b |
PEO Bank Polska Kasa Opieki | 6.4x | -4.6% | zł40.0b |
SAN Banco Santander | 6.3x | 0.6% | zł71.4b |
Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige: SAN ist auf der Grundlage des Verhältnisses Price-To-Earnings (5.8x) im Vergleich zum Durchschnitt der Vergleichsgruppe (9.2x) ein guter Wert.
Kurs/Gewinn Verhältnis zur Industrie
Wie ist das Verhältnis von SAN zu PE im Vergleich zu anderen Unternehmen der Branche European Banks?
Price-To-Earnings gegen Industrie: SAN ist aufgrund des Verhältnisses Price-To-Earnings (5.8x) im Vergleich zum Branchendurchschnitt European Banks (7.5x) ein guter Wert.
Kurs/Gewinn Ratio vs. Fair Ratio
Wie hoch ist das Verhältnis von SAN zu PE im Vergleich zu seinem Faires PE Verhältnis? Dies ist das erwartete PE Verhältnis unter Berücksichtigung des prognostizierten Gewinnwachstums des Unternehmens, der Gewinnspannen und anderer Risikofaktoren.
| Faires Verhältnis | |
|---|---|
| Aktuelles PE Verhältnis | 6.3x |
| Faires PE Verhältnis | 11x |
Price-To-Earnings vs. Fair Ratio: SAN ist ein guter Wert auf der Grundlage des Verhältnisses Price-To-Earnings (5.8x) im Vergleich zum geschätzten fairen Verhältnis Price-To-Earnings (10x).
Kursziele der Analysten
Wie lauten die 12-Monats-Prognosen der Analysten, und haben wir statistisches Vertrauen in das Konsens-Kursziel?
| Datum | Aktienkurs | Durchschnittliches 1-Jahres-Kursziel | Streuung | Hoch | Niedrig | Preis (1J) | Analysten |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Aktuell | zł19.70 | zł23.88 +21.2% | 7.6% | zł26.80 | zł20.00 | n/a | 22 |
| Sep ’25 | zł19.38 | zł24.07 +24.2% | 7.5% | zł27.03 | zł20.17 | n/a | 22 |
| Aug ’25 | zł18.17 | zł24.05 +32.3% | 7.4% | zł27.04 | zł20.17 | n/a | 22 |
| Jul ’25 | zł19.09 | zł24.05 +26.0% | 8.6% | zł27.30 | zł18.63 | n/a | 22 |
| Jun ’25 | zł20.50 | zł23.49 +14.6% | 8.8% | zł26.95 | zł18.40 | n/a | 22 |
| May ’25 | zł20.01 | zł22.86 +14.3% | 7.6% | zł25.74 | zł18.60 | n/a | 22 |
| Apr ’25 | zł19.55 | zł22.00 +12.5% | 9.1% | zł24.99 | zł16.37 | n/a | 22 |
| Mar ’25 | zł16.78 | zł21.57 +28.6% | 9.2% | zł23.92 | zł16.38 | n/a | 23 |
| Feb ’25 | zł16.30 | zł21.41 +31.3% | 10.0% | zł23.95 | zł15.54 | n/a | 23 |
| Jan ’25 | zł16.64 | zł21.41 +28.7% | 10.3% | zł24.13 | zł15.65 | n/a | 22 |
| Dec ’24 | zł16.40 | zł21.40 +30.5% | 10.3% | zł24.17 | zł15.68 | n/a | 22 |
| Nov ’24 | zł15.37 | zł21.91 +42.6% | 11.2% | zł26.28 | zł16.04 | n/a | 23 |
| Oct ’24 | zł17.00 | zł22.45 +32.1% | 10.0% | zł26.44 | zł17.63 | n/a | 23 |
| Sep ’24 | zł15.80 | zł21.59 +36.7% | 9.8% | zł25.44 | zł16.96 | zł19.38 | 24 |
| Aug ’24 | zł15.84 | zł21.35 +34.8% | 10.2% | zł25.35 | zł16.90 | zł18.17 | 24 |
| Jul ’24 | zł15.01 | zł20.58 +37.1% | 10.0% | zł24.64 | zł16.90 | zł19.09 | 21 |
| Jun ’24 | zł14.20 | zł20.79 +46.4% | 12.4% | zł25.13 | zł13.65 | zł20.50 | 20 |
| May ’24 | zł14.75 | zł21.27 +44.2% | 12.9% | zł25.68 | zł13.81 | zł20.01 | 20 |
| Apr ’24 | zł16.05 | zł21.69 +35.1% | 12.0% | zł25.93 | zł14.09 | zł19.55 | 20 |
| Mar ’24 | zł17.20 | zł20.89 +21.5% | 13.2% | zł27.19 | zł14.07 | zł16.78 | 20 |
| Feb ’24 | zł15.45 | zł19.07 +23.4% | 14.6% | zł24.48 | zł14.17 | zł16.30 | 20 |
| Jan ’24 | zł13.20 | zł18.79 +42.4% | 15.1% | zł23.77 | zł14.03 | zł16.64 | 19 |
| Dec ’23 | zł13.32 | zł18.66 +40.1% | 16.0% | zł23.86 | zł14.09 | zł16.40 | 19 |
| Nov ’23 | zł12.34 | zł18.36 +48.8% | 20.2% | zł23.97 | zł7.77 | zł15.37 | 19 |
| Oct ’23 | zł11.74 | zł18.87 +60.7% | 20.0% | zł25.49 | zł7.96 | zł17.00 | 20 |
| Sep ’23 | zł11.20 | zł18.42 +64.5% | 20.9% | zł25.00 | zł7.80 | zł15.80 | 20 |
Analysten-Prognose: Das Kursziel liegt mehr als 20% über dem aktuellen Aktienkurs, und die Analysten liegen in einem statistisch sicheren Bereich der Übereinstimmung.