Mapletree Pan Asia Commercial Trust (SGX:N2IU) Hisse Değerlemesi, Emsal Karşılaştırma ve Fiyat Hedefleri

Q: Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında N2IU 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

N2IU ( SGD1.22 ) [[adil değer]] tahminimizin üzerinde işlem görüyor ( SGD1.2 )

Hisse Fiyatı - Gerçeğe Uygun Değer

Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında N2IU 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

Adil Değerin Altında: N2IU ( SGD1.22 ) adil değer tahminimizin üzerinde işlem görüyor ( SGD1.2 )

Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında: N2IU adil değer tahminimizden daha yüksek bir fiyattan işlem görüyor.

Temel Değerleme Ölçütü

N2IU için göreceli değerlemeye bakarken hangi ölçütü kullanmak en iyisidir?

Anahtar metrik: N2IU karlı olduğundan, göreceli değerleme analizi için Fiyat-Kazanç Oranını kullanırız.

Yukarıdaki tablo N2IU için Fiyat - Kazanç oranını göstermektedir. Bu oran, N2IU'un piyasa değerinin mevcut kazançlar'a bölünmesiyle hesaplanır.
N2IU'un PE Oranı nedir?
PE Oranı	14x
Kazançlar	S$458.09m
Piyasa Değeri	S$6.42b

N2IU temel değerleme metrikleri ve oranları. Fiyattan Kazanca, Fiyattan Satışa ve Fiyattan Deftere oranlarından Fiyattan Kazanca Büyüme Oranına, İşletme Değerine ve FAVÖK'e kadar.
Temel İstatistikler
İşletme Değeri/Gelir	12.9x
İşletme Değeri/FAVÖK	18.3x
PEG Oranı	4.6x

Fiyat - Kazanç Emsallerine Göre Oran

N2IU'un PE Oranı emsallerine kıyasla nasıldır?

Yukarıdaki tablo PE oranını emsallerine kıyasla N2IU için göstermektedir. Burada ayrıca ek değerlendirme için piyasa değerini ve tahmini büyümeyi de gösteriyoruz.
Şirket	İleri PE	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Akran Ortalaması	17.2x
J69U Frasers Centrepoint Trust	19.4x	4.5%	S$3.8b
C38U CapitaLand Integrated Commercial Trust	16.7x	2.8%	S$14.1b
SK6U Paragon REIT	9.6x	-20.9%	S$2.5b
JYEU Lendlease Global Commercial REIT	22.9x	8.6%	S$1.3b
N2IU Mapletree Pan Asia Commercial Trust	14x	3.1%	S$6.4b

Price-To-Earnings vs Akranlar: N2IU, Price-To-Earnings değerine göre iyi bir değerdir. Eş ortalamaya (14x) kıyasla oran (17.2x).

Fiyat - Kazanç Sektöre Karşı Oran

N2IU'nin PE Oranı, Asian Retail REITs Sektöründeki diğer şirketlerle karşılaştırıldığında nasıldır?

0 Şirketler	Fiyat / Kazanç	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

0 Şirketler		Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

No more companies

Price-To-Earnings vs Sektör: N2IU Price-To-Earnings Oranı ( 14 x) baz alındığında, SG Retail REITs sektör ortalamasına ( 16.7 x) kıyasla iyi bir değerdir.

Fiyat - Kazanç Oran vs Adil Oran

N2IU 'nin PE Oranı, kendi şirketine kıyasla nedir? Adil PE Oranı? Bu, şirketin tahmini kazanç büyümesi, kar marjları ve diğer risk faktörleri dikkate alınarak beklenen PE Oranıdır.

N2IU PE Oran ve Adil Oran.
Adil Oran
Cari PE Oran	14x
Adil PE Oran	19.5x

Price-To-Earnings vs Adil Oran: N2IU tahmini Adil Price-To-Earnings Price-To-Earnings Oranı ( 14 19.5 x) ile karşılaştırıldığında iyi bir değerdir.

Analist Fiyat Hedefleri

Analistin 12 aylık tahmini nedir ve konsensüs fiyat hedefine istatistiksel olarak güveniyor muyuz?

Yukarıdaki tablo analistlerin N2IU tahminlerini ve 12 aylık hisse senedi fiyatı öngörülerini göstermektedir.
Tarih	Hisse Fiyatı	Ortalama 1Y Fiyat Hedefi	Dağılım	Yüksek	Düşük	1Y Gerçek fiyat	Analistler
Güncel	S$1.22	S$1.52 +25.0%	9.9%	S$1.80	S$1.29	n/a	13
Nov ’25	S$1.29	S$1.52 +18.2%	9.9%	S$1.80	S$1.29	n/a	13
Oct ’25	S$1.52	S$1.56 +2.8%	9.1%	S$1.76	S$1.30	n/a	13
Sep ’25	S$1.37	S$1.50 +9.2%	9.3%	S$1.75	S$1.30	n/a	12
Aug ’25	S$1.30	S$1.50 +15.4%	9.3%	S$1.75	S$1.30	n/a	12
Jul ’25	S$1.24	S$1.52 +22.8%	11.8%	S$1.90	S$1.30	n/a	12
Jun ’25	S$1.22	S$1.54 +26.3%	12.0%	S$1.89	S$1.30	n/a	12
May ’25	S$1.26	S$1.56 +23.7%	11.4%	S$1.89	S$1.30	n/a	12
Apr ’25	S$1.31	S$1.63 +24.1%	10.3%	S$2.00	S$1.35	n/a	13
Mar ’25	S$1.32	S$1.63 +23.2%	10.3%	S$2.00	S$1.35	n/a	13
Feb ’25	S$1.43	S$1.63 +14.1%	10.0%	S$2.00	S$1.35	n/a	14
Jan ’25	S$1.57	S$1.59 +1.4%	11.0%	S$2.00	S$1.25	n/a	14
Dec ’24	S$1.38	S$1.58 +14.3%	11.8%	S$2.00	S$1.25	n/a	14
Nov ’24	S$1.32	S$1.60 +21.5%	12.2%	S$2.00	S$1.25	S$1.29	14
Oct ’24	S$1.43	S$1.76 +23.2%	6.3%	S$2.00	S$1.55	S$1.52	14
Sep ’24	S$1.52	S$1.82 +19.8%	6.8%	S$2.05	S$1.60	S$1.37	15
Aug ’24	S$1.66	S$1.86 +12.0%	6.0%	S$2.05	S$1.70	S$1.30	15
Jul ’24	S$1.62	S$1.90 +17.4%	5.1%	S$2.05	S$1.70	S$1.24	15
Jun ’24	S$1.65	S$1.90 +15.3%	5.1%	S$2.05	S$1.70	S$1.22	15
May ’24	S$1.76	S$1.88 +6.6%	6.8%	S$2.05	S$1.57	S$1.26	15
Apr ’24	S$1.80	S$1.87 +3.8%	7.9%	S$2.08	S$1.57	S$1.31	15
Mar ’24	S$1.72	S$1.85 +7.3%	9.1%	S$2.08	S$1.50	S$1.32	16
Feb ’24	S$1.80	S$1.86 +3.4%	10.2%	S$2.25	S$1.50	S$1.43	16
Jan ’24	S$1.67	S$1.86 +11.3%	9.8%	S$2.25	S$1.50	S$1.57	16
Dec ’23	S$1.70	S$1.85 +8.8%	8.3%	S$2.05	S$1.50	S$1.38	14
Nov ’23	S$1.62	S$1.90 +17.0%	9.7%	S$2.30	S$1.50	S$1.32	13

Analist Tahmini: Hedef fiyat, mevcut hisse senedi fiyatından % 20 oranında daha yüksek ve analistler istatistiksel olarak güvenli bir mutabakat aralığında.

Değeri düşük şirketleri keşfedin

Cromwell European Real Estate Investment Trust

€899.8m

Cromwell European Real Estate Investment Trust (“Cromwell European REIT” or “CEREIT”) has a principal mandate to invest, directly or indirectly, in income-producing commercial real estate assets across Europe with a minimum portfolio weighting of at least 75% to Western Europe and at least 75% to the light industrial / logistics and office sectors.

CWBU

€1.60

7D

-0.6%

1Y

22.1%

United Hampshire US Real Estate Investment Trust

US$268.3m

Listed on the Main Board of the Singapore Exchange on 12 March 2020, UHREIT is a Singapore real estate investment trust established with the principal investment strategy of investing in a diversified portfolio of stabilised income-producing (i) grocery-anchored and necessity-based retail properties (“Grocery & Necessity Properties”), and (ii) modern, climate-controlled self-storage facilities (“Self-Storage Properties”), located in the U.S.

ODBU

US$0.46

7D

0%

1Y

11.0%

Paragon REIT

S$2.5b

PARAGON REIT is a Singapore-based real estate investment trust established principally to invest in a portfolio of income-producing real estate primarily for retail purposes in AsiaPacific, as well as real estate-related assets.

SK6U

S$0.86

7D