Shenzhen Investment Limited

SEHK:604 株式レポート

時価総額：HK$7.7b

Shenzhen Investment 評価

604 は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

3/6

評価スコア 3/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Sales vs ピア

  • Price-To-Sales vs 業界

  • Price-To-Sales対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

604 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: 604 ( HK$0.87 ) は、当社の 公正価値 の見積もり ( HK$0.12 ) を上回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 604当社の公正価値の見積もりを上回って取引されています。

主な評価指標

604 の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 604は利益が出ていないため、相対評価分析には 株価売上高倍率 を使用します。

上の表は、604 の販売価格 レシオを示している。これは604 の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
604 のPS レシオは？
PS比0.6x
売上高HK$13.53b
時価総額HK$7.74b

販売価格 同業他社との比較

604 のPS 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、604 の同業他社に対するPS レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPS推定成長率時価総額
同業者平均3.4x
697 Shoucheng Holdings
6.4x21.7%HK$6.9b
41 Great Eagle Holdings
0.8xn/aHK$8.2b
127 Chinese Estates Holdings
3.6xn/aHK$2.4b
369 Wing Tai Properties
2.6x-3.8%HK$2.6b
604 Shenzhen Investment
0.6x39.3%HK$7.7b

Price-To-Sales vs ピア: 604は、同業他社の平均 ( { 0.6 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 3.4 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 比率対業界

604'のPS レシオは、HK Real Estate 業界の他社と比較してどうか。

89 企業価格／販売推定成長率時価総額
1908 C&D International Investment Group
0.2x3.1%US$3.29b
3900 Greentown China Holdings
0.1x-0.4%US$2.97b
1918 Sunac China Holdings
0.2x-14.2%US$2.76b
817 China Jinmao Holdings Group
0.2x-1.0%US$1.77b
604 0.6x業界平均 0.6xNo. of Companies89PS00.81.62.43.24+
89 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Sales vs 業界: 604は、 Hong Kong Real Estate業界平均 (0.6x) (0.6 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 0.6 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 レシオ vs フェア・レシオ

604 のPS レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPS Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PS レシオです。

604 PS レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PS 比率0.6x
公正PS 比率1.4x

Price-To-Sales対 公正比率: 604は、推定される適正Price-To-Sales比率 ( 0.6 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 1.4 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの604 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在HK$0.87
HK$1.08
+23.6%
7.0%HK$1.15HK$1.00n/a2
Nov ’25HK$0.96
HK$1.08
+12.0%
7.0%HK$1.15HK$1.00n/a2
Oct ’25HK$1.01
HK$1.08
+6.4%
7.0%HK$1.15HK$1.00n/a2
Sep ’25HK$0.78
HK$1.13
+44.2%
2.2%HK$1.15HK$1.10n/a2
Aug ’25HK$0.95
HK$1.32
+38.9%
16.7%HK$1.54HK$1.10n/a2
Jul ’25HK$0.93
HK$1.32
+41.9%
16.7%HK$1.54HK$1.10n/a2
Jun ’25HK$1.06
HK$1.44
+35.8%
23.6%HK$1.78HK$1.10n/a2
May ’25HK$1.00
HK$1.44
+44.0%
23.6%HK$1.78HK$1.10n/a2
Apr ’25HK$1.02
HK$1.44
+41.2%
23.6%HK$1.78HK$1.10n/a2
Mar ’25HK$1.04
HK$1.74
+67.3%
2.3%HK$1.78HK$1.70n/a2
Feb ’25HK$1.08
HK$1.74
+61.1%
2.3%HK$1.78HK$1.70n/a2
Jan ’25HK$1.15
HK$1.74
+51.3%
2.3%HK$1.78HK$1.70n/a2
Dec ’24HK$1.13
HK$1.74
+54.0%
2.3%HK$1.78HK$1.70n/a2
Nov ’24HK$1.15
HK$1.74
+51.3%
2.3%HK$1.78HK$1.70HK$0.962
Oct ’24HK$1.25
HK$1.74
+39.2%
2.3%HK$1.78HK$1.70HK$1.012
Sep ’24HK$1.38
HK$1.79
+29.7%
0.6%HK$1.80HK$1.78HK$0.782
Aug ’24HK$1.53
HK$1.79
+17.0%
0.6%HK$1.80HK$1.78HK$0.952
Jul ’24HK$1.40
HK$1.79
+27.9%
0.6%HK$1.80HK$1.78HK$0.932
Jun ’24HK$1.38
HK$1.79
+29.7%
0.6%HK$1.80HK$1.78HK$1.062
May ’24HK$1.51
HK$1.79
+18.5%
0.6%HK$1.80HK$1.78HK$1.002
Apr ’24HK$1.39
HK$1.79
+28.8%
0.6%HK$1.80HK$1.78HK$1.022
Mar ’24HK$1.46
HK$1.75
+19.9%
2.9%HK$1.80HK$1.70HK$1.042
Feb ’24HK$1.58
HK$1.75
+10.8%
2.9%HK$1.80HK$1.70HK$1.082
Jan ’24HK$1.34
HK$1.85
+38.1%
8.1%HK$2.00HK$1.70HK$1.152
Dec ’23HK$1.25
HK$2.05
+64.0%
2.4%HK$2.10HK$2.00HK$1.132
Nov ’23HK$1.04
HK$2.05
+97.1%
2.4%HK$2.10HK$2.00HK$1.152

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 以上高いですが、この株式をカバーしているアナリストの数が十分ではないため、統計的信頼性 が一致しません。

割安企業の発掘

C&D International Investment Group

HK$25.6b

An investment holding company, engages in the property development, real estate industry chain investment services, and industry investment activities in Mainland China, Hong Kong, Macau, Taiwan, and internationally.

1908

HK$12.70

7D

-7.4%

1Y

-29.3%

C&D International Investment Group

HK$25.6b

An investment holding company, engages in the property development, real estate industry chain investment services, and industry investment activities in Mainland China, Hong Kong, Macau, Taiwan, and internationally.

1908

HK$12.70

7D

-7.4%

1Y

-29.3%

Longfor Group Holdings

HK$74.1b

An investment holding company, engages in the property development, investment, and management businesses in the People’s Republic of China.

960

HK$10.76

7D

-5.6%

1Y

-29.3%