Almirall, S.A.

DB:E2Z 株式レポート

時価総額：€1.8b

Almirall 評価

E2Z は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

6/6

評価スコア 6/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Sales vs ピア

  • Price-To-Sales vs 業界

  • Price-To-Sales対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

E2Z 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: E2Z ( €8.46 ) は、当社の 公正価値 ( €41.78 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: E2Zは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

E2Z の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 E2Zは利益が出ていないため、相対評価分析には 株価売上高倍率 を使用します。

上の表は、E2Z の販売価格 レシオを示している。これはE2Z の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
E2Z のPS レシオは？
PS比1.9x
売上高€953.49m
時価総額€1.82b

販売価格 同業他社との比較

E2Z のPS 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、E2Z の同業他社に対するPS レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPS推定成長率時価総額
同業者平均2.1x
DMP Dermapharm Holding
1.6x3.8%€1.8b
PSG PharmaSGP Holding
2.8x7.0%€302.2m
BAYN Bayer
0.4x1.1%€20.1b
2FJ0 Pierrel
3.4xn/a€92.8m
E2Z Almirall
1.9x9.8%€1.8b

Price-To-Sales vs ピア: E2Zは、同業他社の平均 ( { 1.9 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 2.1 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 比率対業界

E2Z'のPS レシオは、European Pharmaceuticals 業界の他社と比較してどうか。

22 企業価格／販売推定成長率時価総額
E2Z 1.9x業界平均 3.4xNo. of Companies31PS0612182430+
22 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Sales vs 業界: E2Zは、 German Pharmaceuticals業界平均 (2x) (1.9 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 2 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 レシオ vs フェア・レシオ

E2Z のPS レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPS Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PS レシオです。

E2Z PS レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PS 比率1.9x
公正PS 比率2.7x

Price-To-Sales対 公正比率: E2Zは、推定される適正Price-To-Sales比率 ( 1.9 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 2.7 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのE2Z 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€8.46
€11.79
+39.4%
14.1%€16.00€10.00n/a10
Nov ’25€8.95
€11.79
+31.7%
14.1%€16.00€10.00n/a10
Oct ’25€8.73
€11.64
+33.4%
13.7%€16.00€10.00n/a11
Sep ’25€8.72
€11.64
+33.5%
13.7%€16.00€10.00n/a11
Aug ’25€9.24
€11.64
+25.9%
13.7%€16.00€10.00n/a11
Jul ’25€9.48
€11.46
+21.0%
14.9%€16.00€9.50n/a11
Jun ’25€9.64
€11.28
+17.0%
16.5%€16.00€8.80n/a11
May ’25€8.35
€11.21
+34.3%
16.9%€16.00€8.80n/a11
Apr ’25€8.09
€11.28
+39.5%
16.8%€16.00€8.80n/a11
Mar ’25€7.87
€11.28
+43.4%
16.8%€16.00€8.80n/a11
Feb ’25€8.66
€11.31
+30.6%
16.6%€16.00€8.80n/a11
Jan ’25€8.39
€11.39
+35.8%
16.0%€16.00€8.80n/a11
Dec ’24€8.38
€11.39
+35.9%
16.0%€16.00€8.80n/a11
Nov ’24€8.49
€11.54
+36.0%
16.2%€16.00€8.80€8.9511
Oct ’24€9.40
€11.61
+23.6%
16.4%€16.00€8.80€8.7311
Sep ’24€9.24
€11.40
+23.5%
16.2%€16.00€8.80€8.7212
Aug ’24€8.67
€11.40
+31.5%
16.2%€16.00€8.80€9.2412
Jul ’24€7.49
€11.47
+53.1%
15.5%€16.00€8.80€9.4812
Jun ’24€8.22
€11.67
+42.1%
14.5%€16.00€10.00€9.6412
May ’24€9.21
€11.67
+26.7%
14.5%€16.00€10.00€8.3512
Apr ’24€8.43
€11.64
+38.0%
14.3%€16.00€10.00€8.0912
Mar ’24€9.03
€11.64
+28.9%
14.3%€16.00€10.00€7.8712
Feb ’24€9.19
€11.93
+29.8%
16.0%€16.00€10.00€8.6612
Jan ’24€8.96
€12.86
+43.6%
16.3%€18.00€10.00€8.3912
Dec ’23€9.26
€12.86
+38.9%
16.3%€18.00€10.00€8.3812
Nov ’23€9.39
€13.53
+44.1%
14.6%€18.00€10.00€8.4912

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 以上高く、アナリストは統計的に信頼できる範囲内で合意しています。

割安企業の発掘

Pharming Group

€498.9m

A biopharmaceutical company, develops and commercializes protein replacement therapies and precision medicines for the treatment of rare diseases in the United States, Europe, and internationally.

PHGN

€0.71

7D

-1.0%

1Y

-32.7%

Merck

US$249.2b

Operates as a healthcare company worldwide.

6MK

US$93.10

7D

-1.0%

1Y

-0.1%

Collegium Pharmaceutical

US$973.3m

A specialty pharmaceutical company, engages in the development and commercialization of medicines for pain management.

354

US$28.40

7D

-11.3%

1Y

23.5%