Halliburton Valuierung

Q: Wie hoch ist der faire Preis von HAL, wenn man die zukünftigen Cashflows betrachtet? Für diese Schätzung verwenden wir ein Discounted-Cashflow-Modell.

HAL (CHF22.4) wird unter unserer Schätzung des [[Fair Value]] (CHF39.27) gehandelt.

Ist HAL im Vergleich zum fairen Wert, zu den Prognosen der Analysten und zum Marktpreis unterbewertet?

Bewertungs Score

4/6

Bewertungs Score 4/6

Unter dem Marktwert
Deutlich unter dem Marktwert
Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige
Price-To-Earnings gegen Industrie
Price-To-Earnings vs. Fair Ratio
Analysten-Prognose

Aktienkurs vs. Fairer Wert

Wie hoch ist ein fairer Preis von HAL, wenn man die zukünftigen Cashflows betrachtet? Für diese Schätzung verwenden wir ein Discounted-Cashflow-Modell.

Unter dem Marktwert: HAL (CHF22.4) wird unter unserer Schätzung des Fair Value (CHF39.27) gehandelt.

Deutlich unter dem Marktwert: HAL wird um mehr als 20 % unter dem fairen Wert gehandelt.

Wichtige Bewertungskennzahl

Welche Kennzahl ist am besten geeignet, um die relative Bewertung von HAL zu ermitteln?

Andere Finanzkennzahlen, die für die relative Bewertung nützlich sein können.

Die obige Tabelle zeigt das k.A. Verhältnis für HAL. Dies wird berechnet, indem der Marktanteil von HAL durch die aktuelle bevorzugtes Vielfaches geteilt wird.
Was ist HAL's n/a?
k.A.	0x
n/a	n/a
Marktanteil	US$28.04b

HAL's wichtigste Bewertungskennzahlen und -indikatoren. Von Kurs-Gewinn-Verhältnis, Kurs-Umsatz-Verhältnis und Kurs-Buchwert-Verhältnis bis hin zu Kurs-Gewinn-Wachstumsverhältnis, Unternehmenswert und EBITDA.
Wichtige Statistiken
Unternehmenswert/Ertrag	1.5x
Unternehmenswert/EBITDA	6.7x
PEG-Verhältnis	1.3x

Kurs/Gewinn Verhältnis zu Peers

Wie ist das PE Verhältnis von HAL im Vergleich zu anderen Unternehmen?

Die obige Tabelle zeigt das PE Verhältnis für HAL im Vergleich zu seinen Mitbewerbern. Hier zeigen wir auch den Marktanteil und das prognostizierte Wachstum für eine zusätzliche Betrachtung.
Unternehmen	Prognostiziertes KGV	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
Peer-Durchschnitt	15.8x
BKR Baker Hughes	17.6x	13.8%	US$34.4b
SLB Schlumberger	14.5x	17.7%	US$62.6b
TEN Tenaris	5.7x	-8.0%	€14.1b
FTI TechnipFMC	25.2x	20.5%	US$11.1b
HAL Halliburton	10.4x	7.9%	CHF 28.0b

Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige: HAL ist auf der Grundlage des Verhältnisses Price-To-Earnings (10.1x) im Vergleich zum Durchschnitt der Vergleichsgruppe (15.2x) ein guter Wert.

Kurs/Gewinn Verhältnis zur Industrie

Wie ist das Verhältnis von HAL zu PE im Vergleich zu anderen Unternehmen der Branche European Energy Services?

0 Unternehmen	Kurs/Gewinn	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
Branchendurchschnittswert	n/a	17.5%
	n/a	n/a	n/a

Rufe Daten ab

0 Unternehmen	Kurs/Gewinn	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
Branchendurchschnittswert	n/a	17.5%
	n/a	n/a	n/a

No more companies

Price-To-Earnings gegen Industrie: HAL ist teuer, wenn man sein Price-To-Earnings Verhältnis (10.3x) mit dem European Energy Services Branchendurchschnitt (10.1x) vergleicht.

Kurs/Gewinn Ratio vs. Fair Ratio

Wie hoch ist das Verhältnis von HAL zu PE im Vergleich zu seinem Faires PE Verhältnis? Dies ist das erwartete PE Verhältnis unter Berücksichtigung des prognostizierten Gewinnwachstums des Unternehmens, der Gewinnspannen und anderer Risikofaktoren.

HAL PE Ratio vs. Fair Ratio.
Faires Verhältnis
Aktuelles PE Verhältnis	10.4x
Faires PE Verhältnis	n/a

Price-To-Earnings vs. Fair Ratio: Unzureichende Daten zur Berechnung der Price-To-Earnings Fair Ratio von HAL für die Bewertungsanalyse.

Kursziele der Analysten

Wie lauten die 12-Monats-Prognosen der Analysten, und haben wir statistisches Vertrauen in das Konsens-Kursziel?

Die obige Tabelle zeigt die Prognosen der Analysten für HAL und die Vorhersagen für den Aktienkurs in 12 Monaten.
Datum	Aktienkurs	Durchschnittliches 1-Jahres-Kursziel	Streuung	Hoch	Niedrig	Preis (1J)	Analysten
Aktuell	CHF 22.40	CHF 37.10 +65.6%	7.6%	CHF 42.39	CHF 33.06	n/a	28
Aug ’25	CHF 22.40	CHF 39.13 +74.7%	7.2%	CHF 44.31	CHF 34.56	n/a	28
Jul ’25	CHF 22.40	CHF 42.76 +90.9%	7.1%	CHF 48.51	CHF 35.03	n/a	28
Jun ’25	CHF 22.40	CHF 43.83 +95.7%	7.0%	CHF 49.39	CHF 35.67	n/a	29
May ’25	CHF 22.40	CHF 43.95 +96.2%	8.8%	CHF 49.64	CHF 29.42	n/a	30
Apr ’25	CHF 22.40	CHF 41.62 +85.8%	8.8%	CHF 47.78	CHF 28.31	n/a	30
Mar ’25	CHF 22.40	CHF 41.05 +83.3%	8.8%	CHF 47.23	CHF 27.99	n/a	30
Feb ’25	CHF 22.40	CHF 40.48 +80.7%	9.0%	CHF 46.32	CHF 27.45	n/a	30
Jan ’25	CHF 22.40	CHF 41.95 +87.3%	9.2%	CHF 48.57	CHF 29.49	n/a	30
Dec ’24	CHF 22.40	CHF 43.21 +92.9%	9.1%	CHF 49.75	CHF 30.21	n/a	30
Nov ’24	CHF 22.40	CHF 43.82 +95.6%	9.1%	CHF 50.49	CHF 30.66	n/a	30
Oct ’24	CHF 22.40	CHF 43.22 +92.9%	10.8%	CHF 51.26	CHF 31.12	n/a	28
Sep ’24	CHF 22.50	CHF 41.09 +82.6%	10.2%	CHF 47.43	CHF 29.86	n/a	28
Aug ’24	CHF 22.50	CHF 40.70 +80.9%	10.1%	CHF 47.26	CHF 29.76	CHF 22.40	28
Jul ’24	CHF 22.50	CHF 42.19 +87.5%	12.7%	CHF 52.02	CHF 30.49	CHF 22.40	28
Jun ’24	CHF 22.50	CHF 43.17 +91.9%	12.3%	CHF 52.49	CHF 30.77	CHF 22.40	27
May ’24	CHF 22.50	CHF 42.68 +89.7%	11.9%	CHF 51.69	CHF 30.30	CHF 22.40	27
Apr ’24	CHF 22.50	CHF 44.92 +99.6%	11.4%	CHF 53.34	CHF 31.27	CHF 22.40	26
Mar ’24	CHF 22.50	CHF 45.12 +100.5%	11.2%	CHF 53.41	CHF 31.31	CHF 22.40	26
Feb ’24	CHF 22.50	CHF 45.55 +102.5%	10.2%	CHF 53.67	CHF 36.09	CHF 22.40	26
Jan ’24	CHF 22.50	CHF 42.12 +87.2%	11.6%	CHF 50.55	CHF 32.76	CHF 22.40	26
Dec ’23	CHF 22.50	CHF 41.86 +86.1%	11.4%	CHF 50.60	CHF 32.80	CHF 22.40	25
Nov ’23	CHF 22.00	CHF 43.63 +98.3%	13.8%	CHF 54.07	CHF 33.04	CHF 22.40	26
Oct ’23	CHF 22.00	CHF 41.22 +87.4%	14.9%	CHF 51.23	CHF 30.93	CHF 22.40	25
Sep ’23	CHF 22.00	CHF 41.22 +87.4%	14.9%	CHF 51.23	CHF 30.93	CHF 22.50	25
Aug ’23	CHF 22.00	CHF 41.96 +90.7%	14.3%	CHF 51.53	CHF 31.11	CHF 22.50	26

Analysten-Prognose: Das Kursziel liegt mehr als 20% über dem aktuellen Aktienkurs, und die Analysten liegen in einem statistisch sicheren Bereich der Übereinstimmung.