Voestalpine Değerleme

Q: Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında VOE 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

VOE ( CZK462.1 ) [[adil değer]] tahminimizin altında işlem görüyor ( CZK536.93 )

VOE gerçeğe uygun değerine, analist tahminlerine ve piyasaya göre fiyatına kıyasla değerinin altında mı?

Değerleme Puanı

3/6

Değerleme Puanı 3/6

Adil Değerin Altında
Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında
Price-To-Sales vs Akranlar
Price-To-Sales vs Sektör
Price-To-Sales vs Adil Oran
Analist Tahmini

Hisse Fiyatı - Gerçeğe Uygun Değer

Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında VOE 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

Adil Değerin Altında: VOE ( CZK462.1 ) adil değer tahminimizin altında işlem görüyor ( CZK536.93 )

Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında: VOE adil değerin altında işlem görüyor, ancak önemli bir miktarda değil.

Temel Değerleme Ölçütü

VOE için göreceli değerlemeye bakarken hangi ölçütü kullanmak en iyisidir?

Anahtar metrik: VOE neredeyse hiç karlı olmadığından, göreceli değerleme analizi için Fiyat-Satış Oranını kullanırız.

Yukarıdaki tablo VOE için Fiyattan Satışa oranını göstermektedir. Bu oran, VOE'un piyasa değerinin mevcut Gelir'a bölünmesiyle hesaplanır.
VOE'un PS Oranı nedir?
PS Oranı	0.2x
Satış	€16.21b
Piyasa Değeri	€3.08b

VOE temel değerleme metrikleri ve oranları. Fiyattan Kazanca, Fiyattan Satışa ve Fiyattan Deftere oranlarından Fiyattan Kazanca Büyüme Oranına, İşletme Değerine ve FAVÖK'e kadar.
Temel İstatistikler
İşletme Değeri/Gelir	0.4x
İşletme Değeri/FAVÖK	4.6x
PEG Oranı	6.4x

Fiyattan Satışa Emsallerine Göre Oran

VOE'un PS Oranı emsallerine kıyasla nasıldır?

Yukarıdaki tablo PS oranını emsallerine kıyasla VOE için göstermektedir. Burada ayrıca ek değerlendirme için piyasa değerini ve tahmini büyümeyi de gösteriyoruz.
Şirket	İleri PS	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Akran Ortalaması	2x
5444 Yamato Kogyo	3x	6.0%	JP¥482.0b
ARCH Arch Resources	1.2x	-2.0%	US$3.2b
AMR Alpha Metallurgical Resources	1x	-5.7%	US$3.2b
002756 Yongxing Special Materials TechnologyLtd	2.7x	9.6%	CN¥24.0b
VOE Voestalpine	0.2x	0.4%	Kč3.1b

Price-To-Sales vs Akranlar: VOE, Price-To-Sales değerine göre iyi bir değerdir. Eş ortalamaya (0.2x) kıyasla oran (2x).

Fiyattan Satışa Sektöre Karşı Oran

VOE'nin PS Oranı, European Metals and Mining Sektöründeki diğer şirketlerle karşılaştırıldığında nasıldır?

36 Şirketler	Fiyat / Satış	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Sektör Avg.	0.7x	1.9%
VOE Voestalpine	0.2x	0.4%	US$3.23b

36 Şirketler		Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Sektör Avg.	0.7x	27.9%
VOE Voestalpine	0.2x	61.1%	US$3.23b

No more companies

Price-To-Sales vs Sektör: VOE Price-To-Sales Oranı ( 0.2 x) baz alındığında, European Metals and Mining sektör ortalamasına ( 0.7 x) kıyasla iyi bir değerdir.

Fiyattan Satışa Oran vs Adil Oran

VOE 'nin PS Oranı, kendi şirketine kıyasla nedir? Adil PS Oranı? Bu, şirketin tahmini kazanç büyümesi, kar marjları ve diğer risk faktörleri dikkate alınarak beklenen PS Oranıdır.

VOE PS Oran ve Adil Oran.
Adil Oran
Cari PS Oran	0.2x
Adil PS Oran	n/a

Price-To-Sales vs Adil Oran: Değerleme analizi için VOE 'in Price-To-Sales Adil Oranını hesaplamak için yeterli veri yok.

Analist Fiyat Hedefleri

Analistin 12 aylık tahmini nedir ve konsensüs fiyat hedefine istatistiksel olarak güveniyor muyuz?

Yukarıdaki tablo analistlerin VOE tahminlerini ve 12 aylık hisse senedi fiyatı öngörülerini göstermektedir.
Tarih	Hisse Fiyatı	Ortalama 1Y Fiyat Hedefi	Dağılım	Yüksek	Düşük	1Y Gerçek fiyat	Analistler
Güncel	Kč462.10	Kč655.65 +41.9%	19.1%	Kč909.28	Kč482.42	n/a	12
Nov ’25	Kč488.90	Kč706.74 +44.6%	18.5%	Kč933.07	Kč481.67	n/a	12
Oct ’25	Kč594.60	Kč739.30 +24.3%	15.9%	Kč977.94	Kč559.18	n/a	12
Sep ’25	n/a	Kč739.30 0%	15.9%	Kč977.94	Kč559.18	n/a	12
Aug ’25	Kč610.00	Kč768.90 +26.0%	12.9%	Kč983.72	Kč650.77	n/a	12
Jul ’25	Kč640.00	Kč755.35 +18.0%	14.6%	Kč977.34	Kč556.33	n/a	12
Jun ’25	n/a	Kč743.00 0%	14.3%	Kč958.71	Kč560.09	n/a	12
May ’25	n/a	Kč743.00 0%	14.3%	Kč958.71	Kč560.09	n/a	12
Apr ’25	n/a	Kč756.88 0%	13.7%	Kč987.51	Kč627.95	n/a	12
Mar ’25	Kč647.00	Kč764.55 +18.2%	13.1%	Kč987.87	Kč653.52	n/a	12
Feb ’25	Kč688.20	Kč752.49 +9.3%	12.4%	Kč965.37	Kč638.63	n/a	12
Jan ’25	Kč706.00	Kč752.81 +6.6%	15.1%	Kč981.15	Kč632.84	n/a	11
Dec ’24	Kč636.60	Kč739.26 +16.1%	16.7%	Kč980.04	Kč607.62	n/a	11
Nov ’24	n/a	Kč760.06 0%	17.9%	Kč987.38	Kč582.56	Kč488.90	11
Oct ’24	Kč634.60	Kč791.08 +24.7%	15.6%	Kč973.63	Kč589.05	Kč594.60	12
Sep ’24	Kč661.40	Kč785.72 +18.8%	15.2%	Kč963.34	Kč582.82	n/a	12
Aug ’24	n/a	Kč820.29 0%	13.8%	Kč982.67	Kč608.77	Kč610.00	12
Jul ’24	n/a	Kč826.22 0%	14.0%	Kč972.72	Kč595.50	Kč640.00	12
Jun ’24	n/a	Kč847.48 0%	13.7%	Kč993.49	Kč593.73	n/a	11
May ’24	n/a	Kč846.18 0%	14.8%	Kč1,032.79	Kč589.16	n/a	10
Apr ’24	n/a	Kč834.51 0%	17.7%	Kč1,037.25	Kč528.05	n/a	12
Mar ’24	n/a	Kč832.41 0%	18.2%	Kč1,042.67	Kč554.51	Kč647.00	11
Feb ’24	Kč725.60	Kč761.49 +4.9%	15.9%	Kč950.51	Kč510.90	Kč688.20	11
Jan ’24	n/a	Kč668.24 0%	20.4%	Kč971.44	Kč485.72	Kč706.00	13
Dec ’23	Kč643.40	Kč662.24 +2.9%	21.0%	Kč975.54	Kč478.02	Kč636.60	13
Nov ’23	Kč531.60	Kč625.41 +17.6%	20.7%	Kč978.96	Kč462.56	n/a	13

Analist Tahmini: Hedef fiyat, mevcut hisse senedi fiyatından % 20 daha yüksek, ancak analistler istatistiksel olarak güvenli bir mutabakat aralığında değil.