Deutsche Bank Aktiengesellschaft

XTRA:DBK Voorraadrapport

Marktkapitalisatie: €31.5b

Deutsche Bank Waardering

Is DBK ondergewaardeerd ten opzichte van de reële waarde, de prognoses van analisten en de prijs ten opzichte van de markt?

Waarderingsscore

5/6

Waarderingsscore 5/6

  • Onder de reële waarde

  • Aanzienlijk onder de reële waarde

  • Price-To-Earnings versus peers

  • Price-To-Earnings versus industrie

  • Price-To-Earnings versus eerlijke verhouding

  • Analistenprognose

Aandelenprijs vs Reële waarde

Wat is de reële prijs van DBK als we kijken naar de toekomstige kasstromen? Voor deze schatting gebruiken we een Discounted Cash Flow-model.

Onder de reële waarde: DBK ( €16.18 ) wordt verhandeld onder onze schatting van eerlijke waarde ( €42.57 )

Aanzienlijk onder de reële waarde: DBK wordt verhandeld tegen een koers die meer dan 20% onder de reële waarde ligt.

Belangrijkste waarderingsmaatstaf

Welke metriek kun je het beste gebruiken als je kijkt naar de relatieve waardering voor DBK?

Belangrijke metriek: Omdat DBK winstgevend is, gebruiken we de koers-winstverhouding voor relatieve waarderingsanalyse.

De bovenstaande tabel toont de Prijs ten opzichte van winst ratio voor DBK. Deze wordt berekend door DBK's market cap te delen door hun huidige inkomsten.
Wat is DBK's PE Ratio?
PE-verhouding8.1x
Inkomsten€3.89b
Marktkapitalisatie€31.46b

Prijs ten opzichte van winst Verhouding vs gelijken

Hoe verhoudt DBK's PE Ratio zich tot zijn concurrenten?

De bovenstaande tabel toont de PE ratio voor DBK ten opzichte van sectorgenoten. Hier geven we ook de marktkapitalisatie en voorspelde groei weer voor extra overweging.
BedrijfVoorwaarts PEGeschatte groeiMarktkapitalisatie
Gemiddelde18.1x
DB1 Deutsche Börse
21.1x4.6%€39.0b
DWS DWS Group GmbH KGaA
13.5x13.1%€8.0b
MQG Macquarie Group
23.4x9.9%AU$83.7b
BPAC11 Banco BTG Pactual
14.3x14.5%R$162.6b
DBK Deutsche Bank
8.1x13.4%€31.5b

Price-To-Earnings versus peers: DBK is een goede waarde op basis van zijn Price-To-Earnings Ratio (8.1x) vergeleken met het gemiddelde van gelijken (18.1x).

Prijs ten opzichte van winst Verhouding vs Industrie

Hoe verhoudt DBK's PE Ratio zich tot andere bedrijven in de DE Capital Markets industrie?

4 BedrijvenPrijs / WinstGeschatte groeiMarktkapitalisatie
AR4 AURELIUS Equity Opportunities SE KGaA
3.9xn/aUS$405.06m
HXCK Ernst Russ
3.7x-18.2%US$207.83m
VG8 Varengold Bank
2xn/aUS$26.85m
XE8 Black Sea Property
0.7xn/aUS$7.76m
Geen bedrijven meer beschikbaar in deze PE range
DBK 8.1xGemiddelde industrie 21.1xNo. of Companies7PE01632486480+
4 BedrijvenGeschatte groeiMarktkapitalisatie
No more companies

Price-To-Earnings versus industrie: DBK is een goede waarde op basis van de Price-To-Earnings -ratio ( 8.1 x) vergeleken met het German Capital Markets -industriegemiddelde ( 20.7 x).

Prijs ten opzichte van winst Ratio vs Eerlijke Ratio

Wat is DBK's PE Ratio vergeleken met zijn Eerlijke PE Ratio? Dit is de verwachte PE Ratio, rekening houdend met de verwachte winstgroei van het bedrijf, winstmarges en andere risicofactoren.

DBK PE Ratio vs Eerlijke Ratio.
Eerlijke verhouding
Huidige PE Ratio8.1x
Eerlijke PE Verhouding21x

Price-To-Earnings versus eerlijke verhouding: DBK is een goede waarde op basis van de Price-To-Earnings -ratio ( 8.1 x) vergeleken met de geschatte eerlijke Price-To-Earnings -ratio ( 21 x).

Koersdoelen analisten

Wat is de 12-maandsprognose van de analisten en hebben we enig statistisch vertrouwen in het consensuskoersdoel?

De bovenstaande tabel toont de analisten DBK voorspelling en voorspellingen voor de aandelenkoers over 12 maanden.
DatumPrijs aandeelGemiddeld 1Y KoersdoelVerspreidingHoogLaag1J Werkelijke prijsAnalisten
Huidige€16.18
€17.99
+11.2%
18.6%€23.20€10.90n/a15
Nov ’25€15.82
€17.98
+13.7%
18.5%€23.20€10.90n/a15
Oct ’25€15.35
€17.22
+12.2%
19.0%€22.30€10.90n/a16
Sep ’25€14.75
€17.80
+20.7%
38.3%€43.00€10.90n/a18
Aug ’25€13.99
€17.79
+27.1%
38.3%€43.00€10.90n/a18
Jul ’25€15.41
€17.53
+13.8%
38.9%€43.00€10.90n/a18
Jun ’25€15.23
€17.50
+15.0%
38.8%€43.00€10.90n/a18
May ’25€15.01
€17.18
+14.4%
39.4%€43.00€10.90n/a18
Apr ’25€14.58
€15.78
+8.2%
44.5%€43.00€10.90n/a18
Mar ’25€12.57
€15.58
+24.0%
43.9%€43.00€10.90n/a19
Feb ’25€12.39
€15.02
+21.2%
46.7%€43.00€9.80n/a19
Jan ’25€12.36
€14.94
+20.9%
47.0%€43.00€9.80n/a19
Dec ’24€11.52
€14.96
+29.9%
47.0%€43.00€9.80n/a19
Nov ’24€10.46
€14.96
+43.0%
47.5%€43.00€9.80€15.8219
Oct ’24€10.45
€14.93
+42.9%
48.5%€43.00€9.80€15.3518
Sep ’24€10.08
€14.67
+45.5%
48.6%€43.00€9.80€14.7519
Aug ’24€10.01
€14.63
+46.2%
48.7%€43.00€9.80€13.9919
Jul ’24€9.62
€15.07
+56.7%
46.8%€43.00€10.50€15.4119
Jun ’24€9.58
€14.98
+56.3%
45.9%€43.00€10.50€15.2320
May ’24€9.94
€14.97
+50.5%
46.0%€43.00€10.50€15.0120
Apr ’24€9.36
€15.32
+63.7%
44.1%€43.00€10.90€14.5820
Mar ’24€11.59
€15.40
+32.8%
44.1%€43.00€10.90€12.5720
Feb ’24€12.25
€14.67
+19.7%
47.0%€43.00€9.50€12.3920
Jan ’24€10.59
€14.42
+36.2%
49.1%€43.00€9.50€12.3619
Dec ’23€9.91
€14.31
+44.5%
49.9%€43.00€9.50€11.5219
Nov ’23€9.73
€13.78
+41.6%
53.9%€43.00€5.80€10.4619

Analistenprognose: De koersdoelstelling is minder dan 20 % hoger dan de huidige aandelenkoers.

Ontdek ondergewaardeerde bedrijven

Yeahka

HK$4.5b

An investment holding company, provides payment and business services to merchants and consumers in the People’s Republic of China.

4YE

HK$1.25

7D

-11.3%

1Y

-29.0%

Mutares SE KGaA

€456.9m

A private equity firm specializing in investments in secondary direct, special situations, bridge financing, recapitalization, distressed/vulture, management succession, reorganization, carve-outs, turnarounds, spin-offs and re-funding.

MUX

€22.15

7D

-2.9%

1Y

-28.2%

Exor

€20.3b

Engages in the luxury goods, automotive, agricultural and construction equipment, commercial vehicles, and professional football businesses worldwide.

EYX

€92.90

7D

-2.4%

1Y

7.2%