Santander Bank Polska S.A.

WSE:SPL 株式レポート

時価総額：zł45.5b

Santander Bank Polska 評価

SPL は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

5/6

評価スコア 5/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Earnings vs ピア

  • Price-To-Earnings vs 業界

  • Price-To-Earnings対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

SPL 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: SPL ( PLN445.6 ) は、当社の 公正価値 ( PLN822.38 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: SPLは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

SPL の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 SPLは利益を上げているため、相対評価分析には 株価収益率 を使用します。

上の表は、SPL の株価収益率 レシオを示している。これはSPL の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
SPL のPE レシオは？
PEレシオ8.6x
収益zł5.28b
時価総額zł45.54b

株価収益率 同業他社との比較

SPL のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、SPL の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPE推定成長率時価総額
同業者平均10.2x
PEO Bank Polska Kasa Opieki
5.8x-5.8%zł36.9b
PKO Powszechna Kasa Oszczednosci Bank Polski Spólka Akcyjna
9x7.9%zł68.0b
ING ING Bank Slaski
7x1.0%zł30.3b
MBK mBank
18.9x29.2%zł23.3b
SPL Santander Bank Polska
8.6x4.1%zł45.5b

Price-To-Earnings vs ピア: SPLは、同業他社の平均 ( { 8.6 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 10.2 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率 比率対業界

SPL'のPE レシオは、European Banks 業界の他社と比較してどうか。

2 企業価格／収益推定成長率時価総額
SPL 8.6x業界平均 7.3xNo. of Companies47PE0612182430+
2 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: SPLは、 Polish Banks業界平均 (8.3x) (8.6 x) と比較すると、 Price-To-Earnings比率 ( 8.3 x) に基づくと高価です。

株価収益率 レシオ vs フェア・レシオ

SPL のPE レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

SPL PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率8.6x
公正PE 比率9.5x

Price-To-Earnings対 公正比率: SPLは、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 8.6 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 9.5 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのSPL 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在zł445.60
zł565.45
+26.9%
9.9%zł639.00zł470.00n/a9
Nov ’25zł447.70
zł565.45
+26.3%
9.9%zł639.00zł470.00n/a9
Oct ’25zł452.60
zł565.45
+24.9%
9.9%zł639.00zł470.00n/a9
Sep ’25zł519.60
zł566.56
+9.0%
10.1%zł639.00zł470.00n/a9
Aug ’25zł508.40
zł561.43
+10.4%
10.3%zł639.00zł470.00n/a9
Jul ’25zł549.20
zł541.10
-1.5%
14.2%zł639.00zł420.00n/a9
Jun ’25zł504.40
zł543.99
+7.8%
14.8%zł646.00zł420.00n/a9
May ’25zł560.80
zł539.38
-3.8%
15.5%zł646.00zł420.00n/a9
Apr ’25zł569.50
zł517.07
-9.2%
15.6%zł646.00zł420.00n/a8
Mar ’25zł549.00
zł479.68
-12.6%
10.3%zł562.00zł409.00n/a9
Feb ’25zł484.20
zł478.57
-1.2%
10.6%zł562.00zł409.00n/a9
Jan ’25zł489.80
zł437.51
-10.7%
13.2%zł562.00zł356.00n/a9
Dec ’24zł509.50
zł411.96
-19.1%
16.2%zł486.63zł257.00n/a9
Nov ’24zł456.40
zł398.07
-12.8%
17.5%zł486.63zł257.00zł447.709
Oct ’24zł360.00
zł366.07
+1.7%
15.2%zł413.63zł238.00zł452.609
Sep ’24zł379.60
zł369.44
-2.7%
15.8%zł427.00zł238.00zł519.609
Aug ’24zł393.20
zł349.78
-11.0%
20.6%zł427.00zł200.00zł508.409
Jul ’24zł389.00
zł344.00
-11.6%
18.3%zł420.00zł200.00zł549.208
Jun ’24zł345.40
zł333.78
-3.4%
16.7%zł408.70zł200.00zł504.408
May ’24zł338.20
zł322.03
-4.8%
16.9%zł408.70zł220.00zł560.808
Apr ’24zł291.80
zł296.61
+1.6%
15.0%zł352.00zł220.00zł569.509
Mar ’24zł300.00
zł293.11
-2.3%
14.0%zł351.00zł236.00zł549.009
Feb ’24zł283.00
zł282.69
-0.1%
12.2%zł338.00zł236.00zł484.2010
Jan ’24zł259.40
zł280.69
+8.2%
11.2%zł328.96zł236.00zł489.8010
Dec ’23zł270.00
zł277.59
+2.8%
11.8%zł328.96zł220.00zł509.5010
Nov ’23zł254.20
zł272.53
+7.2%
11.0%zł325.00zł220.00zł456.4010

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 以上高く、アナリストは統計的に信頼できる範囲内で合意しています。

割安企業の発掘

ING Bank Slaski

zł30.3b

Together with our subsidiaries, provides various banking products and services for retail clients and businesses in Poland.

ING

zł233.00

7D

-7.0%

1Y

-4.5%

Alior Bank

zł12.1b

Provides banking products and services for individuals, businesses, and enterprises in Poland.

ALR

zł92.70

7D

4.9%

1Y

26.5%

Powszechna Kasa Oszczednosci Bank Polski Spólka Akcyjna

zł68.0b

Provides various banking products and services in Poland and internationally.

PKO

zł54.38

7D

-2.7%

1Y

18.2%