BPER Banca 評価

BPE は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

5/6

評価スコア 5/6

公正価値以下
公正価値を大幅に下回る
Price-To-Earnings vs ピア
Price-To-Earnings vs 業界
Price-To-Earnings対公正比率
アナリスト予測

株価と公正価値の比較

BPE 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: BPE ( €5.74 ) は、当社の公正価値 ( €10.29 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: BPEは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

BPE の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 BPEは利益を上げているため、相対評価分析には株価収益率を使用します。

上の表は、BPE の株価収益率レシオを示している。これはBPE の時価総額を現在の収益で割って算出される。
BPE のPE レシオは？
PEレシオ	5.2x
収益	€1.57b
時価総額	€8.15b

BPE 主要な評価指標と比率。株価収益率、売上高株価収益率、株価純資産倍率から、株価収益成長率、企業価値、EBITDAまで。
主要統計
企業価値／収益	n/a
企業価値／EBITDA	n/a
PEGレシオ	-1x

株価収益率同業他社との比較

BPE のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、BPE の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要	フォワードPE	推定成長率	時価総額
同業者平均	7.8x
FBK FinecoBank Banca Fineco	14x	-1.3%	€9.0b
BAMI Banco BPM	5.2x	-13.7%	€10.5b
BMPS Banca Monte dei Paschi di Siena	2.7x	-22.7%	€7.3b
MB Mediobanca Banca di Credito Finanziario	9.2x	4.0%	€11.6b
BPE BPER Banca	5.2x	-5.3%	€8.1b

Price-To-Earnings vs ピア: BPEは、同業他社の平均 ( { 5.2 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 7.8 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率比率対業界

BPE'のPE レシオは、European Banks 業界の他社と比較してどうか。

2 企業	価格／収益	推定成長率	時価総額

2 企業		推定成長率	時価総額

No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: BPEは、 Italian Banks業界平均 (5.9x) (5.2 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 5.9 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率レシオ vs フェア・レシオ

BPE のPE レシオは、同社のレシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

BPE PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率	5.2x
公正PE 比率	6.6x

Price-To-Earnings対公正比率: BPEは、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 5.2 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 6.6 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのBPE 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付	株価	1年間の平均目標株価	分散	高い	低い	1Y 実勢価格	アナリスト
現在	€5.74	€6.83 +18.9%	15.1%	€7.80	€4.00	n/a	11
Nov ’25	€5.70	€6.68 +17.3%	14.4%	€7.60	€4.00	n/a	11
Oct ’25	€4.82	€6.08 +26.3%	14.5%	€7.20	€4.00	n/a	11
Sep ’25	€5.06	€6.05 +19.6%	14.4%	€7.10	€4.00	n/a	11
Aug ’25	€5.12	€5.92 +15.5%	13.2%	€7.00	€4.00	n/a	11
Jul ’25	€5.00	€5.68 +13.6%	12.6%	€6.50	€4.00	n/a	11
Jun ’25	€4.93	€5.64 +14.4%	13.3%	€6.50	€4.00	n/a	11
May ’25	€4.89	€5.21 +6.5%	13.5%	€6.10	€4.00	n/a	11
Apr ’25	€4.38	€4.90 +11.9%	15.4%	€6.00	€4.00	n/a	11
Mar ’25	€3.76	€4.76 +26.7%	15.8%	€6.00	€3.70	n/a	12
Feb ’25	€3.33	€4.59 +37.9%	15.7%	€5.70	€3.60	n/a	11
Jan ’25	€3.03	€4.66 +54.1%	17.7%	€6.30	€3.60	n/a	11
Dec ’24	€3.46	€4.60 +32.7%	17.1%	€6.40	€3.60	n/a	11
Nov ’24	€3.14	€4.32 +37.8%	16.0%	€5.70	€3.05	€5.70	11
Oct ’24	€2.90	€4.18 +44.2%	15.3%	€5.30	€2.95	€4.82	11
Sep ’24	€2.77	€4.21 +51.7%	15.4%	€5.30	€2.95	€5.06	12
Aug ’24	€3.09	€3.98 +28.8%	19.3%	€5.10	€2.40	€5.12	13
Jul ’24	€2.78	€3.69 +32.6%	19.1%	€4.90	€2.40	€5.00	13
Jun ’24	€2.45	€3.68 +50.1%	19.0%	€4.90	€2.40	€4.93	13
May ’24	€2.55	€3.41 +34.1%	17.4%	€4.50	€2.40	€4.89	13
Apr ’24	€2.27	€3.33 +46.5%	17.2%	€4.10	€2.40	€4.38	13
Mar ’24	€2.66	€3.33 +25.2%	17.0%	€4.10	€2.40	€3.76	13
Feb ’24	€2.60	€2.96 +13.7%	19.9%	€4.00	€2.35	€3.33	13
Jan ’24	€1.92	€2.64 +37.8%	21.9%	€3.80	€1.70	€3.03	11
Dec ’23	€1.95	€2.64 +35.7%	21.9%	€3.80	€1.70	€3.46	11
Nov ’23	€1.90	€2.46 +29.7%	21.5%	€3.40	€1.70	€3.14	11

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

UniCredit

€55.9b

Provides commercial banking services in Italy, Germany, Central Europe, and Eastern Europe.

UCG

€36.28

-8.5%

46.3%

Credito Emiliano

€3.4b

Engages in the provision of commercial banking and wealth management services to retail and corporate customers primarily in Italy.

€10.18

-3.8%

26.8%

Banca Monte dei Paschi di Siena

€7.3b

Engages in the provision of retail and commercial banking services in Italy.

BMPS

€5.80

-5.3%

96.2%