Medtronic 評価

Q: MDT 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

MDT ( €81.17 ) は、当社の [[公正価値]] ( €133.46 ) の見積もりを下回って取引されています。

MDT は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

4/6

評価スコア 4/6

公正価値以下
公正価値を大幅に下回る
Price-To-Earnings vs ピア
Price-To-Earnings vs 業界
Price-To-Earnings対公正比率
アナリスト予測

株価と公正価値の比較

MDT 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: MDT ( €81.17 ) は、当社の公正価値 ( €133.46 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: MDTは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

MDT の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 MDTは利益を上げているため、相対評価分析には株価収益率を使用します。

上の表は、MDT の株価収益率レシオを示している。これはMDT の時価総額を現在の収益で割って算出される。
MDT のPE レシオは？
PEレシオ	25.8x
収益	US$4.29b
時価総額	US$110.57b

MDT 主要な評価指標と比率。株価収益率、売上高株価収益率、株価純資産倍率から、株価収益成長率、企業価値、EBITDAまで。
主要統計
企業価値／収益	4x
企業価値／EBITDA	14.2x
PEGレシオ	2.6x

株価収益率同業他社との比較

MDT のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、MDT の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要	フォワードPE	推定成長率	時価総額
同業者平均	47x
BSX Boston Scientific	73.4x	23.2%	US$132.6b
SYK Stryker	40.9x	11.6%	US$146.7b
BDX Becton Dickinson	44.7x	15.3%	US$64.7b
SHL Siemens Healthineers	29.1x	14.2%	€56.5b
MDT Medtronic	25.8x	10.1%	€110.6b

Price-To-Earnings vs ピア: MDTは、同業他社の平均 ( { 25.8 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 47.1 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率比率対業界

MDT'のPE レシオは、European Medical Equipment 業界の他社と比較してどうか。

3 企業	価格／収益	推定成長率	時価総額

3 企業		推定成長率	時価総額

No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: MDTは、 European Medical Equipment業界平均 (29.7x) (25.8 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 29.7 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率レシオ vs フェア・レシオ

MDT のPE レシオは、同社のレシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

MDT PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率	25.8x
公正PE 比率	n/a

Price-To-Earnings対公正比率: 評価分析のためのMDTのPrice-To-Earnings公正比率を計算するにはデータが不十分です。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのMDT 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付	株価	1年間の平均目標株価	分散	高い	低い	1Y 実勢価格	アナリスト
現在	€81.17	€92.04 +13.4%	7.2%	€106.90	€78.27	n/a	28
Nov ’25	€83.69	€89.20 +6.6%	7.5%	€103.76	€75.96	n/a	28
Oct ’25	€81.38	€85.83 +5.5%	7.7%	€101.18	€74.08	n/a	28
Sep ’25	€79.11	€84.54 +6.9%	7.8%	€100.07	€73.27	n/a	28
Aug ’25	€74.02	€85.53 +15.5%	9.3%	€102.74	€69.71	n/a	28
Jul ’25	€72.51	€86.82 +19.7%	8.5%	€103.42	€70.18	n/a	28
Jun ’25	€74.71	€86.82 +16.2%	8.5%	€103.42	€70.18	n/a	28
May ’25	€75.28	€88.80 +18.0%	8.1%	€104.97	€70.29	n/a	28
Apr ’25	€80.64	€86.43 +7.2%	8.1%	€102.41	€68.58	n/a	28
Mar ’25	€76.90	€87.42 +13.7%	8.0%	€103.62	€69.39	n/a	28
Feb ’25	€80.78	€85.31 +5.6%	9.6%	€103.33	€66.43	n/a	28
Jan ’25	€74.82	€83.17 +11.2%	10.0%	€101.80	€61.81	n/a	28
Dec ’24	€72.92	€83.64 +14.7%	10.2%	€102.87	€62.46	n/a	28
Nov ’24	€66.80	€86.25 +29.1%	10.8%	€105.75	€64.21	€83.69	28
Oct ’24	€74.74	€87.58 +17.2%	8.8%	€103.63	€74.02	€81.38	27
Sep ’24	€75.78	€87.58 +15.6%	8.8%	€103.63	€74.02	€79.11	27
Aug ’24	€79.74	€84.38 +5.8%	9.5%	€100.63	€69.18	€74.02	27
Jul ’24	€80.92	€85.54 +5.7%	9.2%	€102.64	€70.56	€72.51	25
Jun ’24	€77.34	€86.47 +11.8%	9.0%	€104.80	€72.05	€74.71	23
May ’24	€81.92	€82.85 +1.1%	8.9%	€101.42	€71.53	€75.28	22
Apr ’24	€73.74	€82.94 +12.5%	8.8%	€103.32	€71.03	€80.64	22
Mar ’24	€76.91	€87.34 +13.6%	11.7%	€120.38	€72.99	€76.90	22
Feb ’24	€77.57	€82.63 +6.5%	12.8%	€116.71	€70.76	€80.78	22
Jan ’24	€72.84	€86.01 +18.1%	12.9%	€120.55	€73.09	€74.82	23
Dec ’23	€75.60	€87.91 +16.3%	13.2%	€123.00	€74.57	€72.92	22
Nov ’23	€88.24	€104.37 +18.3%	12.6%	€129.46	€85.31	€66.80	22

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

Siemens Healthineers

€56.5b

Through its subsidiaries, develops, manufactures, and sells a range of diagnostic and therapeutic products and services to healthcare providers worldwide.

SHL

€50.48

2.2%

-1.6%

DENTSPLY SIRONA

US$3.7b

Manufactures and sells various dental products and technologies worldwide.

XRAY

US$18.50

6.2%

-35.6%

Hologic

US$18.3b

Develops, manufactures, and supplies diagnostics products, medical imaging systems, and surgical products for women's health through early detection and treatment.

HOLX

US$76.50

2.7%

17.5%