Fortune Real Estate Investment Trust Valutazione

778 è sottovalutato rispetto al suo fair value, alle previsioni degli analisti e al suo prezzo rispetto al mercato?

Punteggio di valutazione

4/6

Punteggio di valutazione 4/6

Al di sotto del valore equo
Significativamente al di sotto del valore equo
Price-To-Sales rispetto ai colleghi
Price-To-Sales rispetto al settore
Price-To-Sales rispetto al rapporto equo
Previsione dell'analista

Prezzo dell'azione e valore equo

Qual è il prezzo equo di 778 se si considerano i suoi flussi di cassa futuri? Per questa stima utilizziamo un modello di Discounted Cash Flow.

Al di sotto del valore equo: 778 ( HK$3.91 ) viene scambiato al di sotto della nostra stima del fair value ( HK$6.78 )

Significativamente al di sotto del valore equo: 778 viene scambiato a un valore inferiore al fair value di oltre il 20%.

Metrica di valutazione chiave

Qual è la metrica migliore da utilizzare quando si guarda alla valutazione relativa di 778?

Metrica chiave: Poiché 778 non è redditizio, utilizziamo il suo rapporto prezzo/vendite per l'analisi della valutazione relativa.

La tabella precedente mostra il rapporto Prezzo alle vendite per 778. Questo rapporto è calcolato dividendo la capitalizzazione di mercato di 778 per la sua attuale entrate.
Qual è il rapporto di 778 su PS?
Rapporto PS	4.5x
Vendite	HK$1.75b
Cap. di mercato	HK$7.95b

778 metriche e indici di valutazione chiave. Dal rapporto prezzo/utili, prezzo/vendite e prezzo/valore contabile al rapporto di crescita prezzo/utili, valore d'impresa ed EBITDA.
Statistiche chiave
Valore d'impresa/Ricavi	10x
Valore d'impresa/EBITDA	n/a
Rapporto PEG	n/a

Prezzo alle vendite Rapporto rispetto ai pari

Come si colloca il rapporto 778 di PS rispetto ai suoi colleghi?

La tabella precedente mostra il rapporto PS di 778 rispetto ai suoi colleghi. A titolo di ulteriore considerazione, riportiamo anche la capitalizzazione di mercato e le previsioni di crescita.
Azienda	Avanti PS	Crescita stimata	Cap. di mercato
Media dei pari	3.5x
823 Link Real Estate Investment Trust	6.4x	3.8%	HK$84.9b
2778 Champion Real Estate Investment Trust	4.1x	0.4%	HK$10.3b
405 Yuexiu Real Estate Investment Trust	2.2x	0.2%	HK$4.9b
87001 Hui Xian Real Estate Investment Trust	1.5x	n/a	CN¥3.6b
778 Fortune Real Estate Investment Trust	4.5x	-0.3%	HK$7.9b

Price-To-Sales rispetto ai colleghi: 778 è costoso in base al suo rapporto Price-To-Sales ( 4.5 x) rispetto alla media dei peer ( 3.5 x).

Prezzo alle vendite Rapporto rispetto al settore

Come si colloca il 778's PS Ratio rispetto ad altre aziende del Asian Retail REITs settore?

1 Azienda	Prezzo / Vendite	Crescita stimata	Cap. di mercato

1 Azienda		Crescita stimata	Cap. di mercato

No more companies

Price-To-Sales rispetto al settore: 778 ha un buon valore in base al suo rapporto Price-To-Sales ( 4.5 x) rispetto alla media del settore Asian Retail REITs ( 6.8 x).

Prezzo alle vendite Rapporto vs. Rapporto equo

Qual è il 778's PS Ratio rispetto al suo Fair PS Ratio? È il PS Ratio previsto, tenendo conto delle previsioni di crescita degli utili della società, dei margini di profitto e di altri fattori di rischio.

778 PS Rapporto vs. Rapporto equo.
Rapporto equo
Rapporto corrente PS	4.5x
Rapporto equo PS	4.1x

Price-To-Sales rispetto al rapporto equo: 778 è costoso in base al suo rapporto Price-To-Sales ( 4.5 x) rispetto al rapporto equo Price-To-Sales stimato ( 4.1 x).

Obiettivi di prezzo degli analisti

Qual è la previsione a 12 mesi degli analisti e abbiamo una qualche fiducia statistica nell'obiettivo di prezzo del consenso?

La tabella precedente mostra le previsioni degli analisti 778 e le previsioni per il prezzo delle azioni tra 12 mesi.
Data	Prezzo delle azioni	Obiettivo di prezzo medio a 1 anno	Dispersione	Alto	Basso	1 anno Prezzo effettivo	Analisti
Attuale	HK$3.91	HK$4.92 +25.9%	6.2%	HK$5.22	HK$4.50	n/a	3
Nov ’25	HK$4.06	HK$4.92 +21.3%	6.2%	HK$5.22	HK$4.50	n/a	3
Oct ’25	HK$4.42	HK$4.79 +8.4%	6.5%	HK$5.22	HK$4.50	n/a	3
Sep ’25	HK$4.25	HK$4.79 +12.7%	6.5%	HK$5.22	HK$4.50	n/a	3
Aug ’25	HK$3.82	HK$5.23 +36.9%	8.0%	HK$5.72	HK$4.70	n/a	3
Jul ’25	HK$3.76	HK$5.61 +49.2%	11.1%	HK$6.31	HK$4.80	n/a	3
Jun ’25	HK$3.98	HK$5.61 +41.0%	11.1%	HK$6.31	HK$4.80	n/a	3
May ’25	HK$3.86	HK$5.43 +40.7%	11.4%	HK$6.31	HK$4.80	n/a	4
Apr ’25	HK$3.81	HK$5.43 +42.6%	11.4%	HK$6.31	HK$4.80	n/a	4
Mar ’25	HK$4.47	HK$6.08 +35.9%	7.8%	HK$6.70	HK$5.20	n/a	6
Feb ’25	HK$4.45	HK$6.08 +36.5%	7.8%	HK$6.70	HK$5.20	n/a	6
Jan ’25	HK$4.96	HK$6.58 +32.6%	8.4%	HK$7.36	HK$6.00	n/a	6
Dec ’24	HK$4.77	HK$6.58 +37.9%	8.4%	HK$7.36	HK$6.00	n/a	6
Nov ’24	HK$4.39	HK$6.58 +49.8%	8.4%	HK$7.36	HK$6.00	HK$4.06	6
Oct ’24	HK$4.70	HK$6.64 +41.2%	8.8%	HK$7.36	HK$6.00	HK$4.42	7
Sep ’24	HK$4.87	HK$6.76 +38.8%	9.3%	HK$7.60	HK$6.00	HK$4.25	8
Aug ’24	HK$5.67	HK$6.98 +23.0%	8.0%	HK$7.60	HK$6.00	HK$3.82	8
Jul ’24	HK$5.64	HK$7.24 +28.4%	9.6%	HK$8.05	HK$6.00	HK$3.76	8
Jun ’24	HK$5.72	HK$7.24 +26.6%	9.6%	HK$8.05	HK$6.00	HK$3.98	8
May ’24	HK$6.56	HK$7.24 +10.4%	9.6%	HK$8.05	HK$6.00	HK$3.86	8
Apr ’24	HK$6.50	HK$7.26 +11.6%	9.8%	HK$8.10	HK$6.00	HK$3.81	8
Mar ’24	HK$6.82	HK$7.16 +5.0%	9.4%	HK$8.20	HK$6.00	HK$4.47	8
Feb ’24	HK$6.83	HK$6.96 +1.9%	9.0%	HK$8.20	HK$6.00	HK$4.45	8
Jan ’24	HK$6.34	HK$7.01 +10.6%	9.1%	HK$8.20	HK$6.00	HK$4.96	8
Dec ’23	HK$5.57	HK$7.02 +26.1%	14.5%	HK$8.88	HK$5.70	HK$4.77	8
Nov ’23	HK$5.00	HK$7.63 +52.7%	13.7%	HK$9.50	HK$6.40	HK$4.39	8

Previsione dell'analista: Il prezzo obiettivo è superiore di oltre 20 % rispetto al prezzo attuale delle azioni e gli analisti rientrano in un intervallo di accordo statisticamente attendibile.

Scoprire le aziende sottovalutate

China Merchants Commercial Real Estate Investment Trust

HK$1.4b

China Merchants Commercial REIT is a Hong Kong collective investment scheme authorised under section 104 of the Securities and Futures Ordinance (Chapter 571 of the Laws of Hong Kong) and its units are listed on the Main Board of the Stock Exchange of Hong Kong Limited (the “HKSE”).

1503

HK$1.22

0.8%

-11.6%

Sunlight Real Estate Investment Trust

HK$3.1b

Listed on The Stock Exchange of Hong Kong Limited since 21 December 2006, Sunlight REIT (stock code: 435) is a real estate investment trust authorized by the Securities and Futures Commission and constituted by the trust deed dated 26 May 2006 (as amended and restated) (the "Trust Deed").

435

HK$1.83

-2.7%

-9.9%

Hui Xian Real Estate Investment Trust

CN¥3.6b

Hui Xian Real Estate Investment Trust (“Hui Xian REIT”) is a real estate investment trust constituted by a deed of trust entered on 1 April 2011 between, amongst the others, Hui Xian Asset Management Limited (as manager of Hui Xian REIT), and DB Trustees (Hong Kong) Limited (“Trustee”) (as amended, modified or supplemented from time to time) (“Trust Deed”).

87001

CN¥0.55

-37.5%