Cyfrowy Polsat Valuierung

Q: Wie hoch ist der faire Preis von CPS, wenn man die zukünftigen Cashflows betrachtet? Für diese Schätzung verwenden wir ein Discounted-Cashflow-Modell.

CPS (PLN12.11) wird unter unserer Schätzung des [[Fair Value]] (PLN21.94) gehandelt.

Ist CPS im Vergleich zum fairen Wert, zu den Prognosen der Analysten und zum Marktpreis unterbewertet?

Bewertungs Score

3/6

Bewertungs Score 3/6

Unter dem Marktwert
Deutlich unter dem Marktwert
Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige
Price-To-Earnings gegen Industrie
Price-To-Earnings vs. Fair Ratio
Analysten-Prognose

Aktienkurs vs. Fairer Wert

Wie hoch ist ein fairer Preis von CPS, wenn man die zukünftigen Cashflows betrachtet? Für diese Schätzung verwenden wir ein Discounted-Cashflow-Modell.

Unter dem Marktwert: CPS (PLN12.11) wird unter unserer Schätzung des Fair Value (PLN21.94) gehandelt.

Deutlich unter dem Marktwert: CPS wird um mehr als 20 % unter dem fairen Wert gehandelt.

Wichtige Bewertungskennzahl

Welche Kennzahl ist am besten geeignet, um die relative Bewertung von CPS zu ermitteln?

Andere Finanzkennzahlen, die für die relative Bewertung nützlich sein können.

Die obige Tabelle zeigt das k.A. Verhältnis für CPS. Dies wird berechnet, indem der Marktanteil von CPS durch die aktuelle bevorzugtes Vielfaches geteilt wird.
Was ist CPS's n/a?
k.A.	0x
n/a	n/a
Marktanteil	zł7.75b

CPS's wichtigste Bewertungskennzahlen und -indikatoren. Von Kurs-Gewinn-Verhältnis, Kurs-Umsatz-Verhältnis und Kurs-Buchwert-Verhältnis bis hin zu Kurs-Gewinn-Wachstumsverhältnis, Unternehmenswert und EBITDA.
Wichtige Statistiken
Unternehmenswert/Ertrag	1.5x
Unternehmenswert/EBITDA	7.6x
PEG-Verhältnis	0.9x

Kurs/Gewinn Verhältnis zu Peers

Wie ist das PE Verhältnis von CPS im Vergleich zu anderen Unternehmen?

Die obige Tabelle zeigt das PE Verhältnis für CPS im Vergleich zu seinen Mitbewerbern. Hier zeigen wir auch den Marktanteil und das prognostizierte Wachstum für eine zusätzliche Betrachtung.
Unternehmen	Prognostiziertes KGV	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
Peer-Durchschnitt	18.4x
CDR CD Projekt	26.5x	30.0%	zł13.6b
WPL Wirtualna Polska Holding	19.4x	18.3%	zł3.1b
PLW PlayWay	19.8x	-5.0%	zł2.3b
CABO Cable One	8x	-16.8%	US$2.1b
CPS Cyfrowy Polsat	19.7x	21.6%	zł7.8b

Price-To-Earnings gegen Gleichaltrige: CPS ist auf der Grundlage des Price-To-Earnings Verhältnisses (19.7x) im Vergleich zum Durchschnitt der Vergleichsgruppe (18.3x) teuer.

Kurs/Gewinn Verhältnis zur Industrie

Wie ist das Verhältnis von CPS zu PE im Vergleich zu anderen Unternehmen der Branche European Media?

0 Unternehmen	Kurs/Gewinn	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
Branchendurchschnittswert	n/a	11.9%
	n/a	n/a	n/a

Rufe Daten ab

0 Unternehmen	Kurs/Gewinn	Geschätztes Wachstum	Marktanteil
Branchendurchschnittswert	n/a	11.9%
	n/a	n/a	n/a

No more companies

Price-To-Earnings gegen Industrie: CPS ist teuer, wenn man sein Price-To-Earnings Verhältnis (19.7x) mit dem European Media Branchendurchschnitt (14.6x) vergleicht.

Kurs/Gewinn Ratio vs. Fair Ratio

Wie hoch ist das Verhältnis von CPS zu PE im Vergleich zu seinem Faires PE Verhältnis? Dies ist das erwartete PE Verhältnis unter Berücksichtigung des prognostizierten Gewinnwachstums des Unternehmens, der Gewinnspannen und anderer Risikofaktoren.

CPS PE Ratio vs. Fair Ratio.
Faires Verhältnis
Aktuelles PE Verhältnis	19.7x
Faires PE Verhältnis	21.9x

Price-To-Earnings vs. Fair Ratio: CPS ist ein guter Wert auf der Grundlage des Verhältnisses Price-To-Earnings (19.7x) im Vergleich zum geschätzten fairen Verhältnis Price-To-Earnings (21.9x).

Kursziele der Analysten

Wie lauten die 12-Monats-Prognosen der Analysten, und haben wir statistisches Vertrauen in das Konsens-Kursziel?

Die obige Tabelle zeigt die Prognosen der Analysten für CPS und die Vorhersagen für den Aktienkurs in 12 Monaten.
Datum	Aktienkurs	Durchschnittliches 1-Jahres-Kursziel	Streuung	Hoch	Niedrig	Preis (1J)	Analysten
Aktuell	zł12.12	zł13.57 +11.9%	11.2%	zł15.40	zł11.50	n/a	6
Jun ’25	zł12.50	zł13.57 +8.6%	11.2%	zł15.40	zł11.50	n/a	6
May ’25	zł10.06	zł13.14 +30.7%	14.1%	zł15.40	zł9.90	n/a	7
Apr ’25	zł10.74	zł13.42 +24.9%	13.9%	zł15.40	zł9.90	n/a	6
Mar ’25	zł11.33	zł14.02 +23.7%	7.4%	zł15.40	zł12.20	n/a	6
Feb ’25	zł10.75	zł14.37 +33.7%	4.5%	zł15.40	zł13.50	n/a	6
Jan ’25	zł12.33	zł14.37 +16.5%	4.5%	zł15.40	zł13.50	n/a	6
Dec ’24	zł12.90	zł14.37 +11.4%	4.5%	zł15.40	zł13.50	n/a	6
Nov ’24	zł13.12	zł15.70 +19.7%	12.0%	zł18.80	zł13.50	n/a	6
Oct ’24	zł12.09	zł17.10 +41.5%	13.7%	zł21.00	zł13.50	n/a	6
Sep ’24	zł13.80	zł17.77 +28.8%	9.6%	zł21.00	zł15.42	n/a	6
Aug ’24	zł16.47	zł21.28 +29.2%	29.5%	zł35.00	zł16.70	n/a	6
Jul ’24	zł16.51	zł22.18 +34.4%	26.2%	zł35.00	zł17.80	n/a	6
Jun ’24	zł15.64	zł22.18 +41.8%	26.2%	zł35.00	zł17.80	zł12.50	6
May ’24	zł17.44	zł22.30 +27.9%	25.7%	zł35.00	zł18.50	zł10.06	6
Apr ’24	zł16.74	zł22.57 +34.8%	24.8%	zł35.00	zł19.00	zł10.74	6
Mar ’24	zł17.48	zł22.57 +29.1%	24.8%	zł35.00	zł19.00	zł11.33	6
Feb ’24	zł18.20	zł22.28 +22.4%	25.8%	zł35.00	zł18.30	zł10.75	6
Jan ’24	zł17.61	zł22.28 +26.5%	25.8%	zł35.00	zł18.30	zł12.33	6
Dec ’23	zł18.59	zł23.40 +25.9%	26.1%	zł35.00	zł18.30	zł12.90	6
Nov ’23	zł17.90	zł27.52 +53.7%	27.0%	zł39.20	zł18.30	zł13.12	6
Oct ’23	zł16.05	zł28.17 +75.5%	24.0%	zł39.20	zł21.60	zł12.09	6
Sep ’23	zł18.81	zł29.64 +57.6%	21.9%	zł39.20	zł22.60	zł13.80	5
Aug ’23	zł20.44	zł29.64 +45.0%	21.9%	zł39.20	zł22.60	zł16.47	5
Jul ’23	zł21.70	zł32.36 +49.1%	17.9%	zł39.20	zł23.40	zł16.51	5
Jun ’23	zł22.46	zł34.97 +55.7%	9.3%	zł39.20	zł28.40	zł15.64	6

Analysten-Prognose: Das Kursziel liegt weniger als 20% über dem aktuellen Aktienkurs.