İşte Cigna Group'un (NYSE:CI) CEO Tazminatının Şu An İçin Neden Adil Göründüğünü Düşünüyoruz

Temel Bilgiler

• Cigna Group 24 Nisan'da Yıllık Genel Kurul Toplantısına Ev Sahipliği Yapacak
• CEO David Cordani'nin toplam maaşı 1,50 milyon ABD dolarıdır
• Toplam tazminat sektör ortalamasına benzerdir
• Cigna Group'un son üç yıldaki toplam hissedar getirisi %44 olurken, EPS'si son üç yılda %7,7 azal dı

The Cigna Group 'un(NYSE:CI) son birkaç yıldaki %44'lük güçlü hisse fiyatı artışına rağmen, kazanç artışı hayal kırıklığı yaratıyor ve bu da bir şeylerin yanlış gittiğini gösteriyor. Bu endişeler, 24 Nisan'da yapılacak olan Genel Kurul'a girerken hissedarların zihinlerinin önünde olacaktır. Bu aynı zamanda, gelecekte firma performansını etkileyebilecek CEO ve yönetici ücretleri de dahil olmak üzere şirket kararları üzerindeki oy yetkilerini kullanarak yönetimi etkilemeleri için bir fırsat olacaktır. Elde ettiğimiz verilere göre, hissedarların CEO'nun ücretini artırma konusunu performans bir miktar iyileşme gösterene kadar bekletmeleri gerektiğini düşünüyoruz.

Cigna Group için son analizimizi görüntüleyin

Cigna Group'un CEO Ücretlerinin Sektörle Karşılaştırılması

Bu yazının yazıldığı sırada, verilerimiz The Cigna Group'un 98 milyar ABD doları piyasa değerine sahip olduğunu ve Aralık 2023'e kadar olan yıl için toplam yıllık CEO ücretinin 21 milyon ABD doları olduğunu gösteriyor. Bu rakam, bir önceki yılın ücretine kıyasla çoğunlukla sabittir. Bu analiz toplam tazminata odaklanırken, maaş kısmının 1,5 milyon ABD doları değerinde daha düşük olduğunu kabul etmek gerekir.

Karşılaştırma yapmak gerekirse, Amerikan Sağlık Hizmetleri sektöründeki piyasa değeri 8,0 milyar ABD Dolarının üzerinde olan diğer şirketler, medyan toplam CEO tazminatını 18 milyon ABD Doları olarak bildirmiştir. Dolayısıyla Cigna Group, David Cordani'ye sektörün medyanına uygun bir ödeme yapıyor gibi görünüyor. Ayrıca David Cordani, doğrudan kendi adına 212 milyon ABD Doları değerinde Cigna Group hissesine sahiptir ve bu da bize şirkette önemli bir kişisel hissesi olduğunu göstermektedir.

Bileşen	2023	2022	Oran (2023)
Maaş	1,5 milyon ABD Doları	1,5 milyon ABD$	7%
Diğer	20 milyon ABD Doları	19 milyon ABD Doları	93%
Toplam Tazminat	21 milyon ABD Doları	21 milyon ABD Doları	100%

Sektör düzeyinde, toplam ücretin yaklaşık %17'si maaş, %83'ü ise diğer ücretlerden oluşmaktadır. Cigna Group'un sektör geneline kıyasla ücretin daha küçük bir kısmını maaşa ayırması ilginçtir. Maaş dışı ücretlerin toplam ücrete hakim olması, yöneticinin maaşının şirket performansına bağlı olduğunun bir göstergesidir.

Cigna Group'un Büyümesi

Cigna Grubu son üç yılda hisse başına kazancını yılda %7,7 oranında azaltmıştır. Son bir yılda ise geliri %8,4 artmıştır.

Çok az hissedar EPS'nin düştüğünü okumaktan memnun olacaktır. Ve 12 aylık mütevazı gelir artışı, azalan EPS karşısında pek de rahatlatıcı değil. Bu faktörler, iş performansının CEO için yüksek bir maaş paketini gerçekten haklı çıkarmayacağını göstermektedir. Tarihsel performans bazen bundan sonra ne olacağına dair iyi bir gösterge olabilir, ancak şirketin geleceğine bakmak istiyorsanız analist tahminlerinin bu ücretsiz görselleştirmesi ilginizi çekebilir.

Cigna Group İyi Bir Yatırım Oldu mu?

Üç yıl boyunca %44'lük bir toplam hissedar getirisine sahip olan The Cigna Group, hissedarları için iyi bir iş çıkarmıştır. Bu güçlü performans, bazı hissedarların CEO'ya kendi büyüklüğündeki bir şirket için normalden daha fazla ödeme yapılmasına aldırış etmediği anlamına gelebilir.

Özet olarak...

Hissedarlara sağlanan getiri umut verici görünmekle birlikte, kazançlardaki büyüme eksikliğini görmezden gelmek zor ve bu da bu güçlü getirilerin devam edip etmeyeceğini sorgulamamıza neden oluyor. Yaklaşan Genel Kurul, hissedarlara şirketin ücretlendirme politikalarını yeniden gözden geçirme ve yönetim kurulunun muhakeme ve karar alma mekanizmasının şirket hissedarlarınınkiyle uyumlu olup olmadığını değerlendirme fırsatı sunacaktır.

CEO ücretlerine dikkat etmek önemli olsa da, yatırımcılar işin diğer unsurlarını da göz önünde bulundurmalıdır. Bu nedenle biraz araştırma yaptık ve Cigna Group için yatırım yapmadan önce farkında olmanız gereken 2 uyarı işareti belirledik.

Muhtemelen, iş kalitesi CEO tazminat seviyelerinden çok daha önemlidir. Bu nedenle, YÜKSEK öz sermaye getirisi ve düşük borcu olan ilginç şirketlerin yer aldığı bu ücretsiz listeye göz atın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.