Kazançlar Peabody Energy Corporation'ın (NYSE:BTU) Hisse Fiyatına Karşı İşliyor

Peabody Energy Corporation'ın(NYSE:BTU) 2,8x'lik fiyat/kazanç (veya "F/K") oranı, şirketlerin yaklaşık yarısının 17x'in üzerinde F/K oranlarına sahip olduğu ve hatta 32x'in üzerindeki F/K'ların oldukça yaygın olduğu Amerika Birleşik Devletleri'ndeki piyasaya kıyasla şu anda güçlü bir alım gibi görünebilir. Bununla birlikte, oldukça düşük F/K için rasyonel bir temel olup olmadığını belirlemek için biraz daha derine inmemiz gerekir.

Son zamanlarda Peabody Energy'nin ve piyasanın gerileyen kazançlarını farklılaştıracak pek bir şey olmadı. Belki de birçok kişi şirketin kazanç performansının daha da düşmesini bekliyor ve bu da F/K'yı baskılıyor. Eğer hala şirkete inanıyorsanız, şirketin kazançlarının düşmemesini tercih edersiniz. Bununla birlikte, şirketin kazançları piyasayı takip etmeye devam ederse mevcut hissedarlar hisse fiyatı konusunda umutlu hissedebilir.

Peabody Energy için son analizimizi görüntüleyin

Analistlerin Peabody Energy'nin geleceğinin sektöre kıyasla nasıl olduğunu düşündüklerini öğrenmek ister misiniz? Bu durumda, ücretsiz raporumuz başlamak için harika bir yer.

Büyüme Düşük F/K ile Uyuşuyor mu?

Peabody Energy'nin F/K oranını haklı çıkarabilmesi için piyasanın önemli ölçüde gerisinde kalan anemik bir büyüme göstermesi gerekiyor.

İlk olarak geriye dönüp baktığımızda, geçtiğimiz yıl boyunca şirketin hisse başına kazançlarında neredeyse hiç artış olmadığını görüyoruz. Aynı şekilde, üç yıl öncesine göre de pek bir şey değişmemiştir, zira bu süre zarfında kazançlar sabit kalmıştır. Buna göre, hissedarlar muhtemelen orta vadeli büyümenin tamamen yokluğundan memnun olmayacaklardır.

Şirketi takip eden dört analiste göre, EPS'nin önümüzdeki üç yıl boyunca yıllık %32 oranında daralarak düşmesi bekleniyor. Piyasanın yılda %13 büyüme göstereceği tahmin edilirken, bu hayal kırıklığı yaratan bir sonuç.

Bunun ışığında, Peabody Energy'nin F/K'sının diğer şirketlerin çoğunun altında olması anlaşılabilir bir durum. Ancak, azalan kazançların uzun vadede istikrarlı bir F/K'ya yol açması pek olası değildir. Zayıf görünüm hisseleri aşağı çektiği için bu fiyatları korumak bile zor olabilir.

Peabody Energy'nin F/K'sına İlişkin Sonuç

Fiyat/kazanç oranı bir hisse senedini alıp almamanızda belirleyici bir faktör olmamalıdır, ancak kazanç beklentileri konusunda oldukça yetenekli bir barometredir.

Tahmin ettiğimiz gibi, Peabody Energy'nin analist tahminlerini incelediğimizde, şirketin kazançlarındaki düşüş beklentisinin düşük F/K'ya katkıda bulunduğunu gördük. Şu anda hissedarlar, gelecekteki kazançların muhtemelen hoş sürprizler sağlamayacağını kabul ettikleri için düşük F/K'yı kabul ediyorlar. Bu koşullar altında hisse fiyatının yakın gelecekte güçlü bir şekilde yükseleceğini görmek zor.

Bir sonraki adımı atmadan önce, Peabody Energy için ortaya çıkardığımız 2 uyarı işaretini bilmelisiniz.

F/K oranları ilginizi çekiyorsa, güçlü kazanç artışı ve düşük F/K oranlarına sahip diğer şirketlerden oluşan bu ücretsiz koleksiyonu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.