Semen Indonesia (Persero) Değerleme

Q: Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında SMGR 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

SMGR ( IDR3260 ) [[adil değer]] tahminimizin altında işlem görüyor ( IDR3740.94 )

SMGR gerçeğe uygun değerine, analist tahminlerine ve piyasaya göre fiyatına kıyasla değerinin altında mı?

Değerleme Puanı

2/6

Değerleme Puanı 2/6

Adil Değerin Altında
Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında
Price-To-Earnings vs Akranlar
Price-To-Earnings vs Sektör
Price-To-Earnings vs Adil Oran
Analist Tahmini

Hisse Fiyatı - Gerçeğe Uygun Değer

Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında SMGR 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

Adil Değerin Altında: SMGR ( IDR3260 ) adil değer tahminimizin altında işlem görüyor ( IDR3740.94 )

Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında: SMGR adil değerin altında işlem görüyor, ancak önemli bir miktarda değil.

Temel Değerleme Ölçütü

SMGR için göreceli değerlemeye bakarken hangi ölçütü kullanmak en iyisidir?

Anahtar metrik: SMGR karlı olduğundan, göreceli değerleme analizi için Fiyat-Kazanç Oranını kullanırız.

Yukarıdaki tablo SMGR için Fiyat - Kazanç oranını göstermektedir. Bu oran, SMGR'un piyasa değerinin mevcut kazançlar'a bölünmesiyle hesaplanır.
SMGR'un PE Oranı nedir?
PE Oranı	18.7x
Kazançlar	Rp1.18t
Piyasa Değeri	Rp22.01t

SMGR temel değerleme metrikleri ve oranları. Fiyattan Kazanca, Fiyattan Satışa ve Fiyattan Deftere oranlarından Fiyattan Kazanca Büyüme Oranına, İşletme Değerine ve FAVÖK'e kadar.
Temel İstatistikler
İşletme Değeri/Gelir	0.9x
İşletme Değeri/FAVÖK	6.4x
PEG Oranı	0.7x

Fiyat - Kazanç Emsallerine Göre Oran

SMGR'un PE Oranı emsallerine kıyasla nasıldır?

Yukarıdaki tablo PE oranını emsallerine kıyasla SMGR için göstermektedir. Burada ayrıca ek değerlendirme için piyasa değerini ve tahmini büyümeyi de gösteriyoruz.
Şirket	İleri PE	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Akran Ortalaması	14x
INTP Indocement Tunggal Prakarsa	14.3x	5.9%	Rp24.9t
SMCB Solusi Bangun Indonesia	8.6x	n/a	Rp6.6t
SMBR Semen Baturaja (Persero)	19.8x	n/a	Rp2.0t
BLES Superior Prima Sukses	13x	n/a	Rp2.2t
SMGR Semen Indonesia (Persero)	18.7x	26.7%	Rp22.0t

Price-To-Earnings vs Akranlar: SMGR Price-To-Earnings Oranı ( 18.7 x) açısından benzer ortalamaya ( 14 x) kıyasla pahalıdır.

Fiyat - Kazanç Sektöre Karşı Oran

SMGR'nin PE Oranı, Asian Basic Materials Sektöründeki diğer şirketlerle karşılaştırıldığında nasıldır?

1 Şirket	Fiyat / Kazanç	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

1 Şirket		Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

No more companies

Price-To-Earnings vs Sektör: SMGR Price-To-Earnings Oranı ( 18.7 x) baz alındığında, ID Basic Materials sektör ortalamasına ( 16 x) kıyasla pahalıdır.

Fiyat - Kazanç Oran vs Adil Oran

SMGR 'nin PE Oranı, kendi şirketine kıyasla nedir? Adil PE Oranı? Bu, şirketin tahmini kazanç büyümesi, kar marjları ve diğer risk faktörleri dikkate alınarak beklenen PE Oranıdır.

SMGR PE Oran ve Adil Oran.
Adil Oran
Cari PE Oran	18.7x
Adil PE Oran	22.3x

Price-To-Earnings vs Adil Oran: SMGR tahmini Adil Price-To-Earnings Price-To-Earnings Oranı ( 18.7 22.3 x) ile karşılaştırıldığında iyi bir değerdir.

Analist Fiyat Hedefleri

Analistin 12 aylık tahmini nedir ve konsensüs fiyat hedefine istatistiksel olarak güveniyor muyuz?

Yukarıdaki tablo analistlerin SMGR tahminlerini ve 12 aylık hisse senedi fiyatı öngörülerini göstermektedir.
Tarih	Hisse Fiyatı	Ortalama 1Y Fiyat Hedefi	Dağılım	Yüksek	Düşük	1Y Gerçek fiyat	Analistler
Güncel	Rp3,260.00	Rp4,422.00 +35.6%	29.7%	Rp8,600.00	Rp3,000.00	n/a	15
Dec ’25	Rp3,500.00	Rp4,502.00 +28.6%	29.3%	Rp8,600.00	Rp3,000.00	n/a	15
Nov ’25	Rp3,810.00	Rp4,907.14 +28.8%	23.3%	Rp8,600.00	Rp3,750.00	n/a	14
Oct ’25	Rp3,880.00	Rp5,012.50 +29.2%	24.6%	Rp8,600.00	Rp3,750.00	n/a	16
Sep ’25	Rp4,010.00	Rp5,012.50 +25.0%	24.6%	Rp8,600.00	Rp3,750.00	n/a	16
Aug ’25	Rp3,850.00	Rp5,403.33 +40.3%	24.4%	Rp8,600.00	Rp3,750.00	n/a	15
Jul ’25	Rp3,920.00	Rp5,734.38 +46.3%	24.6%	Rp8,600.00	Rp3,750.00	n/a	16
Jun ’25	Rp3,490.00	Rp6,193.75 +77.5%	24.3%	Rp8,600.00	Rp3,750.00	n/a	16
May ’25	Rp4,670.00	Rp7,464.06 +59.8%	12.9%	Rp10,000.00	Rp5,700.00	n/a	16
Apr ’25	Rp5,875.00	Rp7,501.56 +27.7%	12.0%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	n/a	16
Mar ’25	Rp6,125.00	Rp8,105.00 +32.3%	11.8%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	n/a	15
Feb ’25	Rp6,325.00	Rp8,031.67 +27.0%	11.7%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	n/a	15
Jan ’25	Rp6,400.00	Rp8,112.81 +26.8%	11.2%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	n/a	16
Dec ’24	Rp6,550.00	Rp8,112.81 +23.9%	11.2%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	Rp3,500.00	16
Nov ’24	Rp6,050.00	Rp8,220.00 +35.9%	12.0%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	Rp3,810.00	14
Oct ’24	Rp6,425.00	Rp8,580.00 +33.5%	10.8%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	Rp3,880.00	16
Sep ’24	Rp6,800.00	Rp8,634.60 +27.0%	11.0%	Rp10,000.00	Rp6,300.00	Rp4,010.00	16
Aug ’24	Rp6,725.00	Rp8,747.10 +30.1%	11.6%	Rp10,250.00	Rp6,300.00	Rp3,850.00	16
Jul ’24	Rp6,075.00	Rp8,761.98 +44.2%	11.3%	Rp10,250.00	Rp6,300.00	Rp3,920.00	17
Jun ’24	Rp5,800.00	Rp8,920.20 +53.8%	11.9%	Rp10,640.00	Rp6,300.00	Rp3,490.00	18
May ’24	Rp5,950.00	Rp9,448.82 +58.8%	11.6%	Rp12,963.94	Rp7,800.00	Rp4,670.00	19
Apr ’24	Rp6,300.00	Rp9,430.08 +49.7%	11.4%	Rp12,963.94	Rp7,800.00	Rp5,875.00	20
Mar ’24	Rp7,250.00	Rp9,797.75 +35.1%	11.0%	Rp12,963.94	Rp7,800.00	Rp6,125.00	19
Feb ’24	Rp7,325.00	Rp9,750.38 +33.1%	11.4%	Rp12,963.94	Rp7,800.00	Rp6,325.00	19
Jan ’24	Rp6,575.00	Rp9,734.82 +48.1%	11.3%	Rp12,963.94	Rp7,180.03	Rp6,400.00	21
Dec ’23	Rp7,700.00	Rp9,877.00 +28.3%	11.0%	Rp13,000.00	Rp7,200.00	Rp6,550.00	20

Analist Tahmini: Hedef fiyat, mevcut hisse senedi fiyatından % 20 daha yüksek, ancak analistler istatistiksel olarak güvenli bir mutabakat aralığında değil.

Değeri düşük şirketleri keşfedin

Şirket Analizi ve Finansal Veri Durumu

Veri	Son Güncelleme (UTC saati)
Şirket Analizi	2024/12/22 08:55
Gün Sonu Hisse Fiyatı	2024/12/20 00:00
Kazançlar	2024/09/30
Yıllık Kazançlar	2023/12/31

Veri Kaynakları

Şirket analizimizde kullanılan veriler S&P Global Market Intelligence LLC'den alınmıştır. Bu raporu oluşturmak için analiz modelimizde aşağıdaki veriler kullanılmıştır. Veriler normalize edilmiştir, bu da kaynağın mevcut olmasından kaynaklanan bir gecikmeye neden olabilir.

Paket	Veri	Zaman Çerçevesi	Örnek ABD Kaynağı ^*
Şirket Finansalları	10 yıl	Gelir tablosu Nakit akış tablosu Bilanço	SEC Form 10-K SEC Form 10-Q
Analist Konsensüs Tahminleri	+3 yıl	Finansal tahminler Analist fiyat hedefleri	Analist Araştırma Raporları Blue Matrix
Piyasa Fiyatları	30 yıl	Hisse senedi fiyatları Temettüler, Bölünmeler ve Eylemler	ICE Piyasa Verileri SEC Form S-1
Sahiplik	10 yıl	En büyük hissedarlar İçeriden öğrenenlerin ticareti	SEC Form 4 SEC Form 13D
Yönetim	10 yıl	Liderlik ekibi Yönetim Kurulu	SEC Form 10-K SEC Form DEF 14A
Önemli Gelişmeler	10 yıl	Şirket duyuruları	SEC Form 8-K

* ABD menkul kıymetleri için örnek, ABD dışı için eşdeğer düzenleyici formlar ve kaynaklar kullanılır.

Belirtilmediği sürece tüm finansal veriler yıllık bir döneme dayanmaktadır ancak üç ayda bir güncellenmektedir. Bu, İzleyen On İki Ay (TTM) veya Son On İki Ay (LTM) Verileri olarak bilinir. Buradan daha fazla bilgi edinin.

Analiz Modeli ve Kar Tanesi

Bu raporu oluşturmak için kullanılan analiz modelinin ayrıntıları Github sayfamızda mevcuttur, ayrıca raporlarımızın nasıl kullanılacağına dair kılavuzlarımız ve Youtube'da eğitimlerimiz bulunmaktadır.

Simply Wall St analiz modelini tasarlayan ve oluşturan dünya standartlarındaki ekip hakkında bilgi edinin.

Endüstri ve Sektör Metrikleri

Sektör ve bölüm metriklerimiz Simply Wall St tarafından her 6 saatte bir hesaplanmaktadır, sürecimizin ayrıntıları 'da mevcuttur.

Analist Kaynakları

PT Semen Indonesia (Persero) Tbk 39 Bu analistlerden 14, raporumuzun girdisi olarak kullanılan gelir veya kazanç tahminlerini sunmuştur. Analistlerin gönderimleri gün boyunca güncellenmektedir.

Analist	Kurum
Helmy Kristanto	BNP Paribas Securities (Asia)
Swati Chopra	BofA Global Research
Bob Setiadi	CGS International