China Zheshang Bank Değerleme

Q: Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında 2016 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

2016 ( HK$2.19 ) [[adil değer]] tahminimizin altında işlem görüyor ( HK$8.24 )

2016 gerçeğe uygun değerine, analist tahminlerine ve piyasaya göre fiyatına kıyasla değerinin altında mı?

Değerleme Puanı

5/6

Değerleme Puanı 5/6

Adil Değerin Altında
Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında
Price-To-Earnings vs Akranlar
Price-To-Earnings vs Sektör
Price-To-Earnings vs Adil Oran
Analist Tahmini

Hisse Fiyatı - Gerçeğe Uygun Değer

Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında 2016 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

Adil Değerin Altında: 2016 ( HK$2.19 ) adil değer tahminimizin altında işlem görüyor ( HK$8.24 )

Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında: 2016 adil değerinin %20'den fazla altında işlem görüyor.

Temel Değerleme Ölçütü

2016 için göreceli değerlemeye bakarken hangi ölçütü kullanmak en iyisidir?

Anahtar metrik: 2016 karlı olduğundan, göreceli değerleme analizi için Fiyat-Kazanç Oranını kullanırız.

Yukarıdaki tablo 2016 için Fiyat - Kazanç oranını göstermektedir. Bu oran, 2016'un piyasa değerinin mevcut kazançlar'a bölünmesiyle hesaplanır.
2016'un PE Oranı nedir?
PE Oranı	3.9x
Kazançlar	CN¥14.24b
Piyasa Değeri	CN¥75.76b

2016 temel değerleme metrikleri ve oranları. Fiyattan Kazanca, Fiyattan Satışa ve Fiyattan Deftere oranlarından Fiyattan Kazanca Büyüme Oranına, İşletme Değerine ve FAVÖK'e kadar.
Temel İstatistikler
İşletme Değeri/Gelir	n/a
İşletme Değeri/FAVÖK	n/a
PEG Oranı	0.4x

Fiyat - Kazanç Emsallerine Göre Oran

2016'un PE Oranı emsallerine kıyasla nasıldır?

Yukarıdaki tablo PE oranını emsallerine kıyasla 2016 için göstermektedir. Burada ayrıca ek değerlendirme için piyasa değerini ve tahmini büyümeyi de gösteriyoruz.
Şirket	İleri PE	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri
Akran Ortalaması	7.5x
11 Hang Seng Bank	10.1x	1.7%	HK$174.2b
2388 BOC Hong Kong (Holdings)	7.5x	1.3%	HK$268.5b
23 Bank of East Asia	8.4x	13.9%	HK$25.1b
998 China CITIC Bank	4x	6.5%	HK$357.0b
2016 China Zheshang Bank	3.9x	10.1%	HK$81.6b

Price-To-Earnings vs Akranlar: 2016, Price-To-Earnings değerine göre iyi bir değerdir. Eş ortalamaya (3.9x) kıyasla oran (7.5x).

Fiyat - Kazanç Sektöre Karşı Oran

2016'nin PE Oranı, HK Banks Sektöründeki diğer şirketlerle karşılaştırıldığında nasıldır?

0 Şirketler	Fiyat / Kazanç	Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

Bu PE aralığında başka şirket yok

0 Şirketler		Tahmini Büyüme	Piyasa Değeri

No more companies

Price-To-Earnings vs Sektör: 2016 Price-To-Earnings Oranı ( 3.9 x) baz alındığında, Hong Kong Banks sektör ortalamasına ( 4.7 x) kıyasla iyi bir değerdir.

Fiyat - Kazanç Oran vs Adil Oran

2016 'nin PE Oranı, kendi şirketine kıyasla nedir? Adil PE Oranı? Bu, şirketin tahmini kazanç büyümesi, kar marjları ve diğer risk faktörleri dikkate alınarak beklenen PE Oranıdır.

2016 PE Oran ve Adil Oran.
Adil Oran
Cari PE Oran	3.9x
Adil PE Oran	4.7x

Price-To-Earnings vs Adil Oran: 2016 tahmini Adil Price-To-Earnings Price-To-Earnings Oranı ( 3.9 4.7 x) ile karşılaştırıldığında iyi bir değerdir.

Analist Fiyat Hedefleri

Analistin 12 aylık tahmini nedir ve konsensüs fiyat hedefine istatistiksel olarak güveniyor muyuz?

Yukarıdaki tablo analistlerin 2016 tahminlerini ve 12 aylık hisse senedi fiyatı öngörülerini göstermektedir.
Tarih	Hisse Fiyatı	Ortalama 1Y Fiyat Hedefi	Dağılım	Yüksek	Düşük	1Y Gerçek fiyat	Analistler
Güncel	HK$2.19	HK$2.69 +22.7%	3.2%	HK$2.77	HK$2.60	n/a	2
Nov ’25	HK$2.18	HK$2.69 +23.3%	3.2%	HK$2.77	HK$2.60	n/a	2
Oct ’25	HK$2.20	HK$2.69 +22.5%	2.8%	HK$2.77	HK$2.62	n/a	2
Sep ’25	HK$2.06	HK$2.69 +30.8%	2.8%	HK$2.77	HK$2.62	n/a	2
Aug ’25	HK$2.14	HK$2.91 +36.2%	5.0%	HK$3.06	HK$2.77	n/a	2
Jul ’25	HK$2.09	HK$2.91 +39.5%	5.0%	HK$3.06	HK$2.77	n/a	2
Jun ’25	HK$2.26	HK$2.91 +29.0%	5.0%	HK$3.06	HK$2.77	n/a	2
May ’25	HK$2.26	HK$2.92 +29.0%	5.0%	HK$3.06	HK$2.77	n/a	2
Apr ’25	HK$2.29	HK$2.92 +27.5%	5.1%	HK$3.07	HK$2.77	n/a	2
Mar ’25	HK$2.17	HK$2.75 +26.5%	3.8%	HK$2.85	HK$2.64	n/a	2
Feb ’25	HK$2.08	HK$2.75 +32.0%	3.8%	HK$2.85	HK$2.64	n/a	2
Jan ’25	HK$2.02	HK$2.74 +35.5%	2.6%	HK$2.81	HK$2.67	n/a	2
Dec ’24	HK$2.08	HK$2.74 +31.6%	2.6%	HK$2.81	HK$2.67	n/a	2
Nov ’24	HK$1.95	HK$2.73 +40.2%	2.8%	HK$2.81	HK$2.66	HK$2.18	2
Oct ’24	HK$2.05	HK$2.93 +43.0%	0.3%	HK$2.94	HK$2.92	HK$2.20	2
Sep ’24	HK$2.14	HK$2.94 +37.6%	0.5%	HK$2.96	HK$2.93	HK$2.06	2
Aug ’24	HK$2.25	HK$3.61 +60.3%	1.3%	HK$3.66	HK$3.56	HK$2.14	2
Jul ’24	HK$2.57	HK$3.69 +43.5%	3.5%	HK$3.82	HK$3.56	HK$2.09	2
Jun ’24	HK$2.63	HK$3.69 +40.2%	3.5%	HK$3.82	HK$3.56	HK$2.26	2
May ’24	HK$2.81	HK$3.69 +31.2%	3.5%	HK$3.82	HK$3.56	HK$2.26	2
Apr ’24	HK$2.68	HK$3.70 +38.0%	3.8%	HK$3.84	HK$3.56	HK$2.29	2

Analist Tahmini: Hedef fiyat, mevcut hisse senedi fiyatından % 20 daha yüksek, ancak hisse senedini takip eden yeterli sayıda analist yok ve bu konuda istatistiksel güven konusunda bir fikir birliği yok.

Değeri düşük şirketleri keşfedin

Bank of Qingdao

HK$20.8b

Provides various banking products and services in the People’s Republic of China.

3866

HK$2.76

-1.4%

38.0%

Bank of Qingdao

HK$20.8b

Provides various banking products and services in the People’s Republic of China.

3866

HK$2.76

-1.4%

38.0%

China CITIC Bank

HK$357.0b

Provides various banking products and services in the People’s Republic of China and internationally.

998

HK$5.04

2.2%

41.2%