Merchants Bancorp

DB:3KD Stok Raporu

Piyasa değeri: €1.8b

Merchants Bancorp Değerleme

3KD gerçeğe uygun değerine, analist tahminlerine ve piyasaya göre fiyatına kıyasla değerinin altında mı?

Değerleme Puanı

6/6

Değerleme Puanı 6/6

  • Adil Değerin Altında

  • Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında

  • Price-To-Earnings vs Akranlar

  • Price-To-Earnings vs Sektör

  • Price-To-Earnings vs Adil Oran

  • Analist Tahmini

Hisse Fiyatı - Gerçeğe Uygun Değer

Gelecekteki nakit akışlarına bakıldığında 3KD 'un Adil Fiyatı nedir? Bu tahmin için İndirgenmiş Nakit Akışı modelini kullanıyoruz.

Adil Değerin Altında: 3KD ( €38.8 ) adil değer tahminimizin altında işlem görüyor ( €128.18 )

Adil Değerin Önemli Ölçüde Altında: 3KD adil değerinin %20'den fazla altında işlem görüyor.

Temel Değerleme Ölçütü

3KD için göreceli değerlemeye bakarken hangi ölçütü kullanmak en iyisidir?

Anahtar metrik: 3KD karlı olduğundan, göreceli değerleme analizi için Fiyat-Kazanç Oranını kullanırız.

Yukarıdaki tablo 3KD için Fiyat - Kazanç oranını göstermektedir. Bu oran, 3KD'un piyasa değerinin mevcut kazançlar'a bölünmesiyle hesaplanır.
3KD'un PE Oranı nedir?
PE Oranı7.1x
KazançlarUS$267.52m
Piyasa DeğeriUS$1.89b

Fiyat - Kazanç Emsallerine Göre Oran

3KD'un PE Oranı emsallerine kıyasla nasıldır?

Yukarıdaki tablo PE oranını emsallerine kıyasla 3KD için göstermektedir. Burada ayrıca ek değerlendirme için piyasa değerini ve tahmini büyümeyi de gösteriyoruz.
Şirketİleri PETahmini BüyümePiyasa Değeri
Akran Ortalaması19.1x
PBB Deutsche Pfandbriefbank
11x35.3%€679.1m
HYQ Hypoport
43.4x30.4%€1.3b
GLJ Grenke
9.3x25.2%€695.4m
FTK flatexDEGIRO
12.6x8.5%€1.5b
3KD Merchants Bancorp
7.1x0.8%€1.9b

Price-To-Earnings vs Akranlar: 3KD, Price-To-Earnings değerine göre iyi bir değerdir. Eş ortalamaya (7.1x) kıyasla oran (19.1x).

Fiyat - Kazanç Sektöre Karşı Oran

3KD'nin PE Oranı, European Diversified Financial Sektöründeki diğer şirketlerle karşılaştırıldığında nasıldır?

7 ŞirketlerFiyat / KazançTahmini BüyümePiyasa Değeri
3KD 7.1xSektör Avg. 10.7xNo. of Companies13PE01020304050+
7 ŞirketlerTahmini BüyümePiyasa Değeri
No more companies

Price-To-Earnings vs Sektör: 3KD Price-To-Earnings Oranı ( 7.1 x) baz alındığında, German Diversified Financial sektör ortalamasına ( 12.1 x) kıyasla iyi bir değerdir.

Fiyat - Kazanç Oran vs Adil Oran

3KD 'nin PE Oranı, kendi şirketine kıyasla nedir? Adil PE Oranı? Bu, şirketin tahmini kazanç büyümesi, kar marjları ve diğer risk faktörleri dikkate alınarak beklenen PE Oranıdır.

3KD PE Oran ve Adil Oran.
Adil Oran
Cari PE Oran7.1x
Adil PE Oran13.2x

Price-To-Earnings vs Adil Oran: 3KD tahmini Adil Price-To-Earnings Price-To-Earnings Oranı ( 7.1 13.2 x) ile karşılaştırıldığında iyi bir değerdir.

Analist Fiyat Hedefleri

Analistin 12 aylık tahmini nedir ve konsensüs fiyat hedefine istatistiksel olarak güveniyor muyuz?

Yukarıdaki tablo analistlerin 3KD tahminlerini ve 12 aylık hisse senedi fiyatı öngörülerini göstermektedir.
TarihHisse FiyatıOrtalama 1Y Fiyat HedefiDağılımYüksekDüşük1Y Gerçek fiyatAnalistler
Güncel€38.80
€50.11
+29.2%
3.9%€52.50€47.73n/a3
Nov ’25€33.20
€48.40
+45.8%
5.9%€50.86€44.39n/a3
Oct ’25€39.20
€50.73
+29.4%
2.9%€52.54€48.92n/a3
Sep ’25€41.20
€52.73
+28.0%
1.8%€53.65€51.80n/a2
Aug ’25€39.40
€52.73
+33.8%
1.8%€53.65€51.80n/a2
Jul ’25€38.00
€51.38
+35.2%
0.9%€51.84€50.92n/a2
Jun ’25€36.80
€51.04
+38.7%
0.9%€51.50€50.58n/a2
May ’25€37.40
€50.59
+35.3%
1.9%€51.52€49.65n/a2
Apr ’25€39.60
€49.86
+25.9%
1.9%€50.78€48.93n/a2
Jan ’25€38.80
€42.15
+8.6%
3.3%€43.54€40.76n/a2
Dec ’24€31.20
€38.62
+23.8%
7.3%€41.44€35.79n/a2
Nov ’24€28.60
€38.62
+35.0%
7.3%€41.44€35.79€33.202
Oct ’24€26.00
€35.92
+38.2%
3.8%€37.29€34.56€39.202
Sep ’24€27.20
€35.92
+32.1%
3.8%€37.29€34.56€41.202
Aug ’24€28.60
€35.92
+25.6%
3.8%€37.29€34.56€39.402
Jul ’24€23.20
€31.45
+35.5%
10.1%€34.64€28.26€38.002
Jun ’24€21.40
€31.45
+46.9%
10.1%€34.64€28.26€36.802
May ’24€20.80
€31.45
+51.2%
10.1%€34.64€28.26€37.402
Apr ’24€23.80
€33.65
+41.4%
4.1%€35.03€32.27€39.602
Mar ’24€28.40
€34.41
+21.2%
4.1%€35.82€32.99€39.002
Jan ’24€22.40
€29.87
+33.3%
0.8%€30.10€29.63€38.802
Dec ’23€23.80
€30.61
+28.6%
4.9%€32.12€29.10€31.202
Nov ’23€24.20
€30.61
+26.5%
4.9%€32.12€29.10€28.602

Analist Tahmini: Hedef fiyat, mevcut hisse senedi fiyatından % 20 oranında daha yüksek ve analistler istatistiksel olarak güvenli bir mutabakat aralığında.

Değeri düşük şirketleri keşfedin

Yeahka

HK$4.2b

An investment holding company, provides payment and business services to merchants and consumers in the People’s Republic of China.

4YE

HK$1.18

7D

-5.6%

1Y

-25.8%

ORIX

JP¥3.8t

Provides diversified financial services in Japan, the United States, Asia, Europe, Australasia, and the Middle East.

OIX

JP¥20.60

7D

2.0%

1Y

24.1%

Mutares SE KGaA

€494.3m

A private equity firm specializing in investments in secondary direct, special situations, bridge financing, recapitalization, distressed/vulture, management succession, reorganization, carve-outs, turnarounds, spin-offs and re-funding.

MUX

€22.40

7D

0%

1Y

-29.6%