Merchants Bancorp

DB:3KD Voorraadrapport

Marktkapitalisatie: €1.7b

Merchants Bancorp Waardering

Is 3KD ondergewaardeerd ten opzichte van de reële waarde, de prognoses van analisten en de prijs ten opzichte van de markt?

Waarderingsscore

6/6

Waarderingsscore 6/6

  • Onder de reële waarde

  • Aanzienlijk onder de reële waarde

  • Price-To-Earnings versus peers

  • Price-To-Earnings versus industrie

  • Price-To-Earnings versus eerlijke verhouding

  • Analistenprognose

Aandelenprijs vs Reële waarde

Wat is de reële prijs van 3KD als we kijken naar de toekomstige kasstromen? Voor deze schatting gebruiken we een Discounted Cash Flow-model.

Onder de reële waarde: 3KD ( €37 ) wordt verhandeld onder onze schatting van eerlijke waarde ( €128.63 )

Aanzienlijk onder de reële waarde: 3KD wordt verhandeld tegen een koers die meer dan 20% onder de reële waarde ligt.

Belangrijkste waarderingsmaatstaf

Welke metriek kun je het beste gebruiken als je kijkt naar de relatieve waardering voor 3KD?

Belangrijke metriek: Omdat 3KD winstgevend is, gebruiken we de koers-winstverhouding voor relatieve waarderingsanalyse.

De bovenstaande tabel toont de Prijs ten opzichte van winst ratio voor 3KD. Deze wordt berekend door 3KD's market cap te delen door hun huidige inkomsten.
Wat is 3KD's PE Ratio?
PE-verhouding6.8x
InkomstenUS$267.52m
MarktkapitalisatieUS$1.84b

Prijs ten opzichte van winst Verhouding vs gelijken

Hoe verhoudt 3KD's PE Ratio zich tot zijn concurrenten?

De bovenstaande tabel toont de PE ratio voor 3KD ten opzichte van sectorgenoten. Hier geven we ook de marktkapitalisatie en voorspelde groei weer voor extra overweging.
BedrijfVoorwaarts PEGeschatte groeiMarktkapitalisatie
Gemiddelde21.5x
ARLN Aareal Bank
13.7x24.6%€2.0b
PBB Deutsche Pfandbriefbank
10.8x34.1%€700.6m
HYQ Hypoport
49.2x32.1%€1.4b
FTK flatexDEGIRO
12.4x8.4%€1.5b
3KD Merchants Bancorp
6.8x0.9%€1.8b

Price-To-Earnings versus peers: 3KD is een goede waarde op basis van zijn Price-To-Earnings Ratio (6.8x) vergeleken met het gemiddelde van gelijken (21.5x).

Prijs ten opzichte van winst Verhouding vs Industrie

Hoe verhoudt 3KD's PE Ratio zich tot andere bedrijven in de European Diversified Financial industrie?

7 BedrijvenPrijs / WinstGeschatte groeiMarktkapitalisatie
3KD 6.8xGemiddelde industrie 10.7xNo. of Companies14PE01020304050+
7 BedrijvenGeschatte groeiMarktkapitalisatie
No more companies

Price-To-Earnings versus industrie: 3KD is een goede waarde op basis van de Price-To-Earnings -ratio ( 6.8 x) vergeleken met het German Diversified Financial -industriegemiddelde ( 12 x).

Prijs ten opzichte van winst Ratio vs Eerlijke Ratio

Wat is 3KD's PE Ratio vergeleken met zijn Eerlijke PE Ratio? Dit is de verwachte PE Ratio, rekening houdend met de verwachte winstgroei van het bedrijf, winstmarges en andere risicofactoren.

3KD PE Ratio vs Eerlijke Ratio.
Eerlijke verhouding
Huidige PE Ratio6.8x
Eerlijke PE Verhouding13.2x

Price-To-Earnings versus eerlijke verhouding: 3KD is een goede waarde op basis van de Price-To-Earnings -ratio ( 6.8 x) vergeleken met de geschatte eerlijke Price-To-Earnings -ratio ( 13.2 x).

Koersdoelen analisten

Wat is de 12-maandsprognose van de analisten en hebben we enig statistisch vertrouwen in het consensuskoersdoel?

De bovenstaande tabel toont de analisten 3KD voorspelling en voorspellingen voor de aandelenkoers over 12 maanden.
DatumPrijs aandeelGemiddeld 1Y KoersdoelVerspreidingHoogLaag1J Werkelijke prijsAnalisten
Huidige€33.20
€48.40
+45.8%
5.9%€50.86€44.39n/a3
Oct ’25€39.20
€50.73
+29.4%
2.9%€52.54€48.92n/a3
Sep ’25€41.20
€52.73
+28.0%
1.8%€53.65€51.80n/a2
Aug ’25€39.40
€52.73
+33.8%
1.8%€53.65€51.80n/a2
Jul ’25€38.00
€51.38
+35.2%
0.9%€51.84€50.92n/a2
Jun ’25€36.80
€51.04
+38.7%
0.9%€51.50€50.58n/a2
May ’25€37.40
€50.59
+35.3%
1.9%€51.52€49.65n/a2
Apr ’25€39.60
€49.86
+25.9%
1.9%€50.78€48.93n/a2
Jan ’25€38.80
€42.15
+8.6%
3.3%€43.54€40.76n/a2
Dec ’24€31.20
€38.62
+23.8%
7.3%€41.44€35.79n/a2
Nov ’24€28.60
€38.62
+35.0%
7.3%€41.44€35.79€33.202
Oct ’24€26.00
€35.92
+38.2%
3.8%€37.29€34.56€39.202
Sep ’24€27.20
€35.92
+32.1%
3.8%€37.29€34.56€41.202
Aug ’24€28.60
€35.92
+25.6%
3.8%€37.29€34.56€39.402
Jul ’24€23.20
€31.45
+35.5%
10.1%€34.64€28.26€38.002
Jun ’24€21.40
€31.45
+46.9%
10.1%€34.64€28.26€36.802
May ’24€20.80
€31.45
+51.2%
10.1%€34.64€28.26€37.402
Apr ’24€23.80
€33.65
+41.4%
4.1%€35.03€32.27€39.602
Mar ’24€28.40
€34.41
+21.2%
4.1%€35.82€32.99€39.002
Jan ’24€22.40
€29.87
+33.3%
0.8%€30.10€29.63€38.802
Dec ’23€23.80
€30.61
+28.6%
4.9%€32.12€29.10€31.202
Nov ’23€24.20
€30.61
+26.5%
4.9%€32.12€29.10€28.602

Analistenprognose: De koersdoelstelling ligt meer dan 20 % hoger dan de huidige aandelenkoers en analisten zijn het statistisch gezien met elkaar eens.

Ontdek ondergewaardeerde bedrijven

Yeahka

HK$4.5b

An investment holding company, provides payment and business services to merchants and consumers in the People’s Republic of China.

4YE

HK$1.25

7D

-11.3%

1Y

-29.0%

Exor

€20.3b

Engages in the luxury goods, automotive, agricultural and construction equipment, commercial vehicles, and professional football businesses worldwide.

EYX

€92.90

7D

-2.4%

1Y

7.2%

Mutares SE KGaA

€467.6m

A private equity firm specializing in investments in secondary direct, special situations, bridge financing, recapitalization, distressed/vulture, management succession, reorganization, carve-outs, turnarounds, spin-offs and re-funding.

MUX

€22.15

7D

-3.9%

1Y

-28.7%