Delivery Hero 가치 평가

Q: 미래 현금 흐름을 볼 때 DHER 의 공정 가격은 얼마인가요? 이 추정에는 할인된 현금흐름 모델을 사용합니다.

DHER ( €38.46 )는 당사 추정치인 [[공정 가치]]( €21.5 )

DHER 공정 가치, 애널리스트 예측 및 시장 대비 가격에 비해 저평가되어 있습니까?

가치 평가 점수

3/6

가치 평가 점수 3/6

적정 가치 이하
공정 가치보다 현저히 낮음
Price-To-Sales 대 피어
Price-To-Sales 대 업계
Price-To-Sales 대 공정 비율
분석가 예측

주가 대 공정 가치

미래 현금 흐름을 볼 때 DHER 의 공정 가격은 얼마인가요? 이 추정에는 할인된 현금흐름 모델을 사용합니다.

적정 가치 이하: DHER ( €38.46 )는 당사 추정치인 공정 가치( €21.5 )

공정 가치보다 현저히 낮음: DHER 당사의 공정 가치 추정치보다 높게 거래되고 있습니다.

주요 가치 평가 지표

DHER 에 대한 상대적 가치를 살펴볼 때 어떤 메트릭을 사용하는 것이 가장 좋은가요?

주요 지표: DHER 은(는) 수익성이 낮기 때문에 상대 가치 분석을 위해 판매 가격 대비 가격 비율을 사용합니다.

위의 표는 DHER 의 매출 대비 가격 비율을 보여줍니다. 이는 DHER 의 시가총액을 현재 수익 로 나누어 계산한 것입니다.
DHER 의 PS 비율이란 무엇인가요?
PS 비율	1x
판매	€10.88b
시가총액	€11.05b

DHER 주요 가치 평가 지표 및 비율. 가격 대비 수익, 가격 대비 매출, 가격 대비 장부, 가격 대비 수익 성장률, 기업 가치, EBITDA 등 다양한 지표가 있습니다.
주요 통계
기업 가치/수익	1.4x
기업 가치/EBITDA	-40.2x
PEG 비율	n/a

매출 대비 가격 비율 대 피어

다른 서비스와 비교했을 때 DHER 의 PS 비율은 어느 정도인가요?

위의 표는 DHER 대 동종업체의 PS 비율을 보여줍니다. 여기에는 추가 고려를 위해 시가총액과 예상 성장률도 표시되어 있습니다.
회사	앞으로 PS	예상 성장률	시가총액
피어 평균	7x
TUI1 TUI	0.2x	3.8%	€3.8b
WING Wingstop	16.7x	16.6%	US$9.9b
TIMA ZEAL Network	6.2x	12.9%	€935.6m
BROS Dutch Bros	4.9x	17.1%	US$9.1b
DHER Delivery Hero	1x	11.1%	€11.1b

Price-To-Sales 대 피어: DHER은 Price-To-Sales 비율(1x)을 기준으로 볼 때 동종 업계 평균(7x)과 비교했을 때 좋은 가치를 가지고 있습니다.

매출 대비 가격 비율 대 산업

DHER 의 PS 비율은 DE Hospitality 업계의 다른 회사와 어떻게 비교됩니까?

2 기업	가격 / 판매	예상 성장률	시가총액
MS1 Marley Spoon Group	0.07x	10.0%	US$13.85m
9UX Hostmore	0.0006x	n/a	US$138.43k

이 PS 범위에 더 이상 사용할 수 있는 회사가 없습니다.

2 기업		예상 성장률	시가총액

No more companies

Price-To-Sales 대 업계: DHER 은 Price-To-Sales 1 German Hospitality 업계 평균( 0.9 x).

매출 대비 가격 비율 대 공정 비율

DHER 의 PS 비율과 비교하여 공정한 PS 비율은? 회사의 예상 수익 성장률, 이익 마진 및 기타 위험 요소를 고려한 예상 PS 비율입니다.

DHER PS 비율 대 공정 비율.
공정 비율
현재 PS 비율	1x
공정 PS 비율	2.3x

Price-To-Sales 대 공정 비율: DHER 은 예상 1 Price-To-Sales Price-To-Sales ( 2.3 x).

애널리스트 목표가

애널리스트의 12개월 전망은 무엇이며 컨센서스 목표가에 대한 통계적 신뢰도가 있나요?

위 표는 애널리스트 DHER 의 12개월 후 주가 전망과 예측을 보여줍니다.
날짜	주식 가격	평균 1년 목표가	분산	높음	낮음	1Y 실제 가격	분석가
현재	€38.46	€45.15 +17.4%	28.4%	€75.00	€24.00	n/a	18
Nov ’25	€39.82	€45.16 +13.4%	28.2%	€75.00	€24.00	n/a	19
Oct ’25	€37.29	€40.72 +9.2%	32.2%	€75.00	€24.00	n/a	19
Sep ’25	€28.49	€40.51 +42.2%	32.9%	€75.00	€22.00	n/a	19
Aug ’25	€20.94	€40.48 +93.3%	35.3%	€75.00	€22.00	n/a	20
Jul ’25	€22.47	€45.51 +102.5%	31.6%	€75.00	€25.00	n/a	19
Jun ’25	€27.91	€45.60 +63.4%	30.6%	€75.00	€25.00	n/a	20
May ’25	€26.40	€45.80 +73.5%	31.5%	€75.00	€25.00	n/a	20
Apr ’25	€26.52	€43.85 +65.4%	36.9%	€75.00	€20.00	n/a	20
Mar ’25	€22.09	€44.59 +101.9%	36.3%	€75.00	€20.00	n/a	21
Feb ’25	€21.50	€49.08 +128.3%	31.3%	€85.00	€26.00	n/a	21
Jan ’25	€25.01	€53.86 +115.3%	30.0%	€88.00	€30.00	n/a	21
Dec ’24	€29.47	€54.97 +86.5%	28.8%	€88.00	€30.00	n/a	20
Nov ’24	€24.39	€57.10 +134.1%	29.7%	€88.00	€30.00	€39.82	20
Oct ’24	€27.17	€57.78 +112.7%	28.4%	€88.00	€30.00	€37.29	20
Sep ’24	€33.75	€59.34 +75.8%	28.2%	€88.00	€30.00	€28.49	21
Aug ’24	€39.20	€59.46 +51.7%	29.6%	€94.00	€30.00	€20.94	21
Jul ’24	€40.41	€61.92 +53.2%	28.4%	€94.00	€30.00	€22.47	21
Jun ’24	€35.18	€62.55 +77.8%	28.9%	€94.00	€30.00	€27.91	20
May ’24	€36.13	€62.35 +72.6%	29.3%	€94.00	€30.00	€26.40	20
Apr ’24	€31.37	€64.74 +106.4%	28.1%	€94.00	€30.00	€26.52	18
Mar ’24	€37.50	€65.41 +74.4%	26.7%	€94.00	€30.00	€22.09	18
Feb ’24	€53.78	€65.91 +22.6%	26.9%	€97.00	€30.00	€21.50	18
Jan ’24	€44.78	€66.08 +47.6%	27.0%	€97.00	€30.00	€25.01	20
Dec ’23	€42.56	€66.10 +55.3%	27.3%	€97.00	€30.00	€29.47	20
Nov ’23	€35.84	€64.78 +80.7%	28.2%	€97.00	€28.00	€24.39	20

분석가 예측: 목표주가는 현재 주가 대비 20 % 미만입니다.