丸八倉庫株式会社 (東証:9313) は良い銘柄のようだ。

丸八倉庫株式会社（東証：9313）の配当落ちまであと3日と迫っている。 配当落ち日とは、会社が配当金を受け取ることができる株主を決定する日である基準日の1営業日前のことである。 配当落ち日が重要なのは、株式が売買されるたびに、その取引が決済されるまでに少なくとも2営業日かかるからである。 言い換えれば、投資家は2月28日に支払われる配当金を受け取るために、11月28日までに丸八倉庫の株式を購入することができる。

次回の配当金は1株当たり20円。昨年は1株当たり20円の配当を実施した。 丸八倉庫の配当利回りは2.3%で、現在の株価は858.00円。 配当金目当てでこのビジネスを購入するのであれば、丸八倉庫の配当金が信頼でき、持続可能かどうか見当をつける必要がある。 そこで、配当金がカバーされているのか、利益は伸びているのかをチェックする必要がある。

丸八倉庫の最新分析を見る

配当金は通常、会社の収入から支払われるため、会社が稼いだ以上の配当金を支払う場合、その配当金は通常、削減されるリスクが高くなる。 丸八倉庫の配当は税引き後利益のわずか22%であり、これは快適な低水準であり、不利な事象が発生した場合でも余裕を残している。 二次的なチェックとして、丸八倉庫が配当金を支払うだけのフリー・キャッシュ・フローを生み出しているかどうかを評価するのも有効だ。 良いニュースは、昨年度のフリー・キャッシュ・フローのわずか12％しか配当していないことだ。

配当が利益とキャッシュフローの両方でカバーされているのは心強い。これは一般的に、収益が急激に落ち込まない限り、配当が持続可能であることを示唆している。

丸八倉庫の過去12ヶ月の配当実績はこちら。

収益と配当は伸びているか？

収益が横ばいの銘柄は、依然として魅力的な配当支払者となり得るが、配当の持続性に関しては、より保守的なアプローチをとり、安全マージンを大きく取ることが重要である。 投資家は配当が大好きなので、業績が悪化して配当が減額されれば、同時に株が大きく売られることが予想される。 丸八倉庫の業績が過去5年間、事実上横ばいなのは心もとない。 確かに下がるよりはマシだが、長期的に見れば、優良配当銘柄はすべて一株当たり利益を有意義に成長させることができる。 丸八倉庫は、利益の4分の3以上を内部留保しており、ある程度の利益成長を生み出してきた歴史がある。これは合理的な組み合わせであると考える。

企業の配当見通しを測るもう一つの重要な方法は、過去の配当成長率を測定することである。 データを開始した10年前以降、丸八倉庫は年平均約3.6％の増配を行っている。

まとめると

丸八倉庫は、配当を維持するために必要なものを持っているのだろうか？ 同社はこの間、一株当たり利益をほとんど伸ばしていないが、少なくとも利益とキャッシュフローのうち配当として支払う割合はかなり低い。これは、経営陣が将来の成長機会に再投資していることを示唆しているのかもしれない。 我々は、収益がより速く成長するのを見たいが、長期的に最高の配当株は、通常、一株当たり利益の力強い成長と低い配当性向の組み合わせである。 この分析では、丸八倉庫は全体的に堅調に見える。

配当だけで丸八倉庫に投資するのは魅力的だが、そのリスクには常に注意を払う必要がある。 例えば、丸八倉庫には2つの警告サイン （そして無視できない1つ）がある。

よくある投資の間違いは、最初に目についた面白い銘柄を買ってしまうことだ。高利回り配当株の全リストはこちら。

この記事についてご意見がありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

シンプリー・ウォール・ストリートによるこの記事は一般的なものです。私たちは、偏りのない方法論を用いて、過去のデータとアナリストの予測にのみ基づいた解説を提供しており、私たちの記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。