THK株式会社(先週、THK株式会社（東証：6481）は最新の四半期決算を発表した。 決算は全体的に良好で、1株当たりの法定利益は150円とアナリスト予想とほぼ一致した。売上高は850億円でアナリスト予想を4.2％上回った。 決算は投資家にとって重要な時期である。企業の業績を把握し、アナリストの来期予想を調べ、企業に対するセンチメントに変化があるかどうかを確認することができるからだ。 そこで、決算後の最新予想を収集し、予想が示唆する来年の見通しを確認した。
THKのアナリスト12名のコンセンサス予想では、2024年の売上高は3,613億円。売上高は前年比5.2%増の3,613億円。 一株当たり利益は42%増の156円。 今回の決算発表前、アナリストは2024年の売上高を3,596億円、1株当たり利益（EPS）を1,56円と予想していた。 コンセンサス・アナリストは、予想に大きな変更がないことから、今回の決算で事業に対する見方を変えるような点はないと見ているようだ。
売上高、利益予想、目標株価（3,644円）にも変更はなく、同社は直近の決算で期待に応えたことを示唆している。 それは、アナリストが提示する目標株価のレンジを見ることである。 最も楽観的なTHKアナリストの目標株価は4,200円だが、最も悲観的なアナリストは2,400円である。 これは、まだ予想に若干の多様性があることを示しているが、アナリストはまるで成功か失敗かのような状況で、株価を完全に二分しているわけではないようだ。
これらの予測は興味深いものだが、THKの過去の業績や同業他社との比較にお いては、予測をより大まかに描くことが有効だろう。アナリストによると、2024年末までの売上高は年率換算で6.9％増と予想されている。これは過去5年間の年率7.7％の成長と同じである。 対照的に、当社のデータによれば、同業他社（アナリストカバレッジ）の売上高は年率4.7％の成長が見込まれている。 つまり、THKが同業他社よりも大幅に速い成長を予測していることは明らかだ。
結論
最も明白な結論は、このところTHKの業績見通しに大きな変化はないということである。 嬉しいことに、収益予想にも大きな変更はなく、業界全体を上回る成長が見込まれている。 コンセンサス目標株価にも実質的な変更はなく、これは同事業の本質的な価値が最新の予想で大きな変化がなかったことを示唆している。
このことを念頭に置いても、投資家が考慮すべきは、事業の長期的な軌道の方がはるかに重要だと考える。 THKの複数のアナリストによる2026年までの予測は、当社のプラットフォームで無料でご覧いただけます。
パレードに水を差すようで恐縮だが、THKの警告的な兆候を1つ発見した。
評価は複雑だが、我々はそれを単純化するためにここにいる。
公正価値の見積もり、潜在的リスク、配当、インサイダー取引、財務状況など、詳細な分析により、THK が割安か割高かをご確認ください。
無料分析へのアクセスこの記事についてご意見はありますか？内容にご不満ですか？ 私たちに直接 ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。
このSimply Wall Stの記事は一般的な内容です。 当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を提供しており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析をお届けすることを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。
This article has been translated from its original English version, which you can find here.