NetDragon Websoft Holdings 評価

Q: 777 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

777 ( HK$10.04 ) は、当社の [[公正価値]] ( HK$53.07 ) の見積もりを下回って取引されています。

777 は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

5/6

評価スコア 5/6

公正価値以下
公正価値を大幅に下回る
Price-To-Earnings vs ピア
Price-To-Earnings vs 業界
Price-To-Earnings対公正比率
アナリスト予測

株価と公正価値の比較

777 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: 777 ( HK$10.04 ) は、当社の公正価値 ( HK$53.07 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 777は公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

777 の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 777は利益を上げているため、相対評価分析には株価収益率を使用します。

上の表は、777 の株価収益率レシオを示している。これは777 の時価総額を現在の収益で割って算出される。
777 のPE レシオは？
PEレシオ	11x
収益	CN¥450.00m
時価総額	CN¥4.96b

777 主要な評価指標と比率。株価収益率、売上高株価収益率、株価純資産倍率から、株価収益成長率、企業価値、EBITDAまで。
主要統計
企業価値／収益	0.7x
企業価値／EBITDA	4.2x
PEGレシオ	0.3x

株価収益率同業他社との比較

777 のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、777 の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要	フォワードPE	推定成長率	時価総額
同業者平均	9x
799 IGG	5.7x	1.1%	HK$4.3b
2660 Zengame Technology Holding	4.3x	n/a	HK$2.9b
434 Boyaa Interactive International	4.9x	n/a	HK$2.0b
3798 Homeland Interactive Technology	21x	n/a	HK$1.7b
777 NetDragon Websoft Holdings	11x	32.1%	HK$5.3b

Price-To-Earnings vs ピア: 777は、同業他社の平均 ( { 11 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 9.6 x) に基づいて高価です。

株価収益率比率対業界

777'のPE レシオは、HK Entertainment 業界の他社と比較してどうか。

0 企業	価格／収益	推定成長率	時価総額

このPE の範囲で利用可能な会社はもうありません。

0 企業		推定成長率	時価総額

No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: 777は、 Hong Kong Entertainment業界平均 (12.4x) (11 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 12.4 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率レシオ vs フェア・レシオ

777 のPE レシオは、同社のレシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

777 PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率	11x
公正PE 比率	16.2x

Price-To-Earnings対公正比率: 777は、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 11 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 16.2 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの777 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付	株価	1年間の平均目標株価	分散	高い	低い	1Y 実勢価格	アナリスト
現在	HK$10.24	HK$16.05 +56.7%	9.4%	HK$18.18	HK$14.83	n/a	3
Nov ’25	HK$10.24	HK$16.05 +56.7%	9.4%	HK$18.18	HK$14.83	n/a	3
Oct ’25	HK$11.66	HK$15.81 +35.5%	10.0%	HK$18.02	HK$14.40	n/a	3
Sep ’25	HK$10.54	HK$16.17 +53.4%	8.1%	HK$18.00	HK$15.00	n/a	3
Aug ’25	HK$10.92	HK$16.17 +48.1%	8.1%	HK$18.00	HK$15.00	n/a	3
Jul ’25	HK$11.80	HK$16.17 +37.0%	8.1%	HK$18.00	HK$15.00	n/a	3
Jun ’25	HK$11.72	HK$16.17 +38.0%	8.1%	HK$18.00	HK$15.00	n/a	3
May ’25	HK$11.02	HK$16.17 +46.7%	8.1%	HK$18.00	HK$15.00	n/a	3
Apr ’25	HK$10.96	HK$21.77 +98.7%	3.6%	HK$22.55	HK$21.00	n/a	2
Mar ’25	HK$11.42	HK$21.77 +90.7%	3.6%	HK$22.55	HK$21.00	n/a	2
Feb ’25	HK$10.72	HK$21.77 +103.1%	3.6%	HK$22.55	HK$21.00	n/a	2
Jan ’25	HK$12.38	HK$21.77 +75.9%	3.6%	HK$22.55	HK$21.00	n/a	2
Dec ’24	HK$14.48	HK$21.62 +49.3%	2.8%	HK$22.24	HK$21.01	n/a	2
Nov ’24	HK$13.76	HK$21.62 +57.1%	2.8%	HK$22.24	HK$21.01	HK$10.24	2
Oct ’24	HK$14.48	HK$21.62 +49.3%	2.8%	HK$22.24	HK$21.01	HK$11.66	2
Sep ’24	HK$15.22	HK$21.60 +41.9%	3.7%	HK$22.40	HK$20.81	HK$10.54	2
Aug ’24	HK$15.42	HK$20.82 +35.1%	2.6%	HK$21.36	HK$20.29	HK$10.92	2
Jul ’24	HK$14.74	HK$20.82 +41.3%	2.6%	HK$21.36	HK$20.29	HK$11.80	2
Jun ’24	HK$14.44	HK$20.82 +44.2%	2.6%	HK$21.36	HK$20.29	HK$11.72	2
May ’24	HK$15.32	HK$21.15 +38.0%	4.0%	HK$21.99	HK$20.30	HK$11.02	2
Apr ’24	HK$13.78	HK$21.18 +53.7%	3.9%	HK$22.00	HK$20.36	HK$10.96	2

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 以上高く、アナリストは統計的に信頼できる範囲内で合意しています。

割安企業の発掘

Xinhua Winshare Publishing and Media

HK$16.7b

Xinhua Winshare Publishing and Media Co., Ltd.

811

HK$9.50

1.6%

43.5%

Xinhua Winshare Publishing and Media

HK$16.7b

Xinhua Winshare Publishing and Media Co., Ltd.

811

HK$9.50

1.6%

43.5%

Weibo

US$2.0b

Through its subsidiaries, operates as a social media platform for people to create, discover, and distribute content in the People’s Republic of China.

9898

US$64.55

-8.7%

-28.6%