PT Indocement Tunggal Prakarsa Tbk

DB:ITP 株式レポート

時価総額：€1.4b

Indocement Tunggal Prakarsa 評価

ITP は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

4/6

評価スコア 4/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Earnings vs ピア

  • Price-To-Earnings vs 業界

  • Price-To-Earnings対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

ITP 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: ITP ( €0.39 ) は、当社の 公正価値 ( €0.66 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: ITPは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

ITP の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 ITPは利益を上げているため、相対評価分析には 株価収益率 を使用します。

上の表は、ITP の株価収益率 レシオを示している。これはITP の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
ITP のPE レシオは？
PEレシオ13.5x
収益Rp1.74t
時価総額Rp23.55t

株価収益率 同業他社との比較

ITP のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、ITP の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPE推定成長率時価総額
同業者平均28.3x
STO3 Sto SE KGaA
11x3.5%€723.6m
HEI Heidelberg Materials
11.4x7.8%€21.2b
SDF K+S
78.9x61.1%€2.0b
ACT AlzChem Group
12.1x12.6%€606.5m
ITP Indocement Tunggal Prakarsa
13.5x6.0%€23.6t

Price-To-Earnings vs ピア: ITPは、同業他社の平均 ( { 13.5 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 28.3 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率 比率対業界

ITP'のPE レシオは、European Basic Materials 業界の他社と比較してどうか。

0 企業価格／収益推定成長率時価総額
ITP 13.5x業界平均 12.7xNo. of Companies9PE01632486480+
0 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: ITPは、 European Basic Materials業界平均 (12.7x) (13.5 x) と比較すると、 Price-To-Earnings比率 ( 12.7 x) に基づくと高価です。

株価収益率 レシオ vs フェア・レシオ

ITP のPE レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

ITP PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率13.5x
公正PE 比率15.6x

Price-To-Earnings対 公正比率: ITPは、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 13.5 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 15.6 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのITP 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€0.39
€0.54
+36.9%
20.1%€0.82€0.42n/a17
Nov ’25€0.40
€0.53
+31.6%
21.7%€0.79€0.34n/a15
Oct ’25€0.38
€0.52
+36.4%
20.4%€0.75€0.34n/a16
Sep ’25€0.39
€0.52
+31.7%
20.4%€0.74€0.33n/a16
Aug ’25€0.43
€0.54
+26.5%
22.8%€0.77€0.32n/a17
Jul ’25€0.40
€0.56
+39.5%
21.7%€0.77€0.32n/a18
Jun ’25€0.35
€0.57
+62.2%
20.6%€0.77€0.32n/a18
May ’25€0.43
€0.66
+54.9%
12.0%€0.78€0.50n/a18
Apr ’25€0.49
€0.69
+40.1%
12.5%€0.83€0.50n/a18
Mar ’25€0.52
€0.70
+36.9%
12.5%€0.85€0.50n/a18
Feb ’25€0.52
€0.70
+35.8%
13.3%€0.85€0.49n/a18
Jan ’25€0.53
€0.72
+35.9%
12.8%€0.85€0.49n/a19
Dec ’24€0.54
€0.74
+37.3%
12.6%€0.87€0.50n/a19
Nov ’24€0.56
€0.72
+29.9%
12.6%€0.83€0.50€0.4016
Oct ’24€0.59
€0.76
+29.4%
9.3%€0.86€0.56€0.3818
Sep ’24€0.62
€0.75
+20.7%
9.9%€0.84€0.55€0.3918
Aug ’24€0.63
€0.74
+17.5%
12.4%€0.86€0.55€0.4317
Jul ’24€0.59
€0.74
+25.5%
12.4%€0.86€0.55€0.4017
Jun ’24€0.60
€0.75
+25.4%
12.2%€0.87€0.56€0.3517
May ’24€0.63
€0.76
+20.3%
12.3%€0.86€0.56€0.4315
Apr ’24€0.63
€0.75
+20.1%
12.6%€0.92€0.55€0.4916
Mar ’24€0.67
€0.71
+5.9%
14.4%€0.92€0.56€0.5216
Feb ’24€0.59
€0.70
+17.5%
14.4%€0.90€0.54€0.5217
Jan ’24€0.58
€0.72
+23.3%
14.7%€0.92€0.56€0.5317
Dec ’23€0.59
€0.71
+20.3%
14.7%€0.91€0.55€0.5417
Nov ’23€0.63
€0.75
+18.8%
16.4%€1.00€0.58€0.5618

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 以上高いですが、アナリストは統計的に信頼できる範囲内で合意していません。

割安企業の発掘

Tokuyama

JP¥196.7b

Produces and sells various chemical products in Japan.

TBT

JP¥16.60

7D

5.7%

1Y

14.5%

Ecora Resources

UK£162.5m

Operates as a natural resource royalty and streaming company in Australia, North and South America, Europe, and internationally.

HGR

UK£0.76

7D

1.5%

1Y

-28.3%

Arkema

€5.7b

Manufactures and sells specialty chemicals and advanced materials worldwide.

V1S

€74.55

7D

-4.4%

1Y

-19.9%