Covestro AG

DB:1COV 株式レポート

時価総額：€10.8b

Covestro 評価

1COV は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

4/6

評価スコア 4/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Sales vs ピア

  • Price-To-Sales vs 業界

  • Price-To-Sales対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

1COV 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: 1COV ( €57.18 ) は、当社の 公正価値 ( €131.48 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: 1COVは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

1COV の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 1COVは利益が出ていないため、相対評価分析には 株価売上高倍率 を使用します。

上の表は、1COV の販売価格 レシオを示している。これは1COV の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
1COV のPS レシオは？
PS比0.8x
売上高€14.15b
時価総額€10.78b

販売価格 同業他社との比較

1COV のPS 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、1COV の同業他社に対するPS レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPS推定成長率時価総額
同業者平均1.3x
EVK Evonik Industries
0.5x2.2%€8.2b
2NF Syensqo
1.1x4.2%€7.4b
SY1 Symrise
3x5.5%€14.8b
WCH Wacker Chemie
0.6x5.2%€3.5b
1COV Covestro
0.8x4.3%€10.8b

Price-To-Sales vs ピア: 1COVは、同業他社の平均 ( { 0.8 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 1.3 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 比率対業界

1COV'のPS レシオは、DE Chemicals 業界の他社と比較してどうか。

3 企業価格／販売推定成長率時価総額
2HRA H&R GmbH KGaA
0.1x2.7%US$132.33m
NSAK OTI Greentech
0.03xn/aUS$594.62k
B7Y Byotrol
0.04xn/aUS$246.97k
このPS の範囲で利用可能な会社はもうありません。
1COV 0.8x業界平均 1.0xNo. of Companies4PS00.40.81.21.62+
3 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Sales vs 業界: 1COVは、 German Chemicals業界平均 (0.6x) (0.8 x) と比較したPrice-To-Sales比率 ( 0.6 x) に基づいて価値が高いといえます。

販売価格 レシオ vs フェア・レシオ

1COV のPS レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPS Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PS レシオです。

1COV PS レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PS 比率0.8x
公正PS 比率0.4x

Price-To-Sales対 公正比率: 1COVは、推定される公正Price-To-Sales比率 ( 0.8 x) と比較して、そのPrice-To-Sales比率 ( 0.4 x) に基づくと高価です。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストの1COV 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€57.18
€60.92
+6.5%
4.2%€62.00€53.00n/a12
Nov ’25€58.12
€60.08
+3.4%
6.3%€62.00€50.00n/a13
Oct ’25€58.44
€57.71
-1.2%
7.4%€62.00€50.00n/a14
Sep ’25€55.46
€57.00
+2.8%
7.6%€62.00€50.00n/a14
Aug ’25€54.86
€57.00
+3.9%
7.6%€62.00€50.00n/a14
Jul ’25€54.82
€54.57
-0.5%
13.5%€62.00€38.00n/a14
Jun ’25€49.63
€52.93
+6.6%
13.4%€61.00€38.00n/a14
May ’25€46.88
€53.21
+13.5%
13.3%€61.00€38.00n/a14
Apr ’25€50.70
€53.14
+4.8%
13.4%€61.00€38.00n/a14
Mar ’25€50.22
€53.29
+6.1%
13.3%€61.00€38.00n/a14
Feb ’25€48.31
€52.80
+9.3%
13.2%€61.00€38.00n/a15
Jan ’25€52.64
€53.73
+2.1%
13.6%€66.00€38.00n/a15
Dec ’24€50.82
€53.73
+5.7%
13.6%€66.00€38.00n/a15
Nov ’24€47.94
€53.93
+12.5%
13.4%€66.00€38.00€58.1215
Oct ’24€51.70
€54.13
+4.7%
13.7%€66.00€38.00€58.4415
Sep ’24€49.11
€52.35
+6.6%
14.5%€66.00€38.00€55.4617
Aug ’24€48.36
€49.24
+1.8%
15.6%€66.00€38.00€54.8617
Jul ’24€47.50
€48.25
+1.6%
15.5%€66.00€38.00€54.8218
Jun ’24€36.29
€46.18
+27.3%
14.7%€65.00€34.00€49.6319
May ’24€39.76
€45.34
+14.0%
15.5%€65.00€34.00€46.8819
Apr ’24€38.09
€44.29
+16.3%
17.4%€64.00€33.00€50.7019
Mar ’24€41.22
€42.79
+3.8%
15.7%€60.00€33.00€50.2219
Feb ’24€42.70
€42.37
-0.8%
14.6%€56.00€33.00€48.3119
Jan ’24€36.76
€41.53
+13.0%
15.0%€56.00€31.00€52.6419
Dec ’23€37.25
€41.26
+10.8%
15.0%€56.00€31.00€50.8219
Nov ’23€34.01
€41.79
+22.9%
14.9%€57.00€31.00€47.9419

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

Tokuyama

JP¥196.7b

Produces and sells various chemical products in Japan.

TBT

JP¥16.60

7D

5.7%

1Y

14.5%

Ecora Resources

UK£162.5m

Operates as a natural resource royalty and streaming company in Australia, North and South America, Europe, and internationally.

HGR

UK£0.76

7D

1.5%

1Y

-28.3%

Arkema

€5.7b

Manufactures and sells specialty chemicals and advanced materials worldwide.

V1S

€74.55

7D

-4.4%

1Y

-19.9%