Ratos AB (publ)

DB:RAZB 株式レポート

時価総額：€938.1m

Ratos 評価

RAZB は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

5/6

評価スコア 5/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Earnings vs ピア

  • Price-To-Earnings vs 業界

  • Price-To-Earnings対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

RAZB 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: RAZB ( €2.77 ) は、当社の 公正価値 ( €4.28 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: RAZBは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

RAZB の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 RAZBは利益を上げているため、相対評価分析には 株価収益率 を使用します。

上の表は、RAZB の株価収益率 レシオを示している。これはRAZB の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
RAZB のPE レシオは？
PEレシオ11.1x
収益SEK 957.00m
時価総額SEK 10.82b

株価収益率 同業他社との比較

RAZB のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、RAZB の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPE推定成長率時価総額
同業者平均13.5x
MLP MLP
9.9x8.3%€640.5m
AR4 AURELIUS Equity Opportunities SE KGaA
3.9xn/a€390.6m
O4B OVB Holding
15.3x3.5%€282.2m
DBAN Deutsche Beteiligungs
24.7x54.1%€426.4m
RAZB Ratos
11.1x18.1%€10.8b

Price-To-Earnings vs ピア: RAZBは、同業他社の平均 ( { 11.1 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 13.5 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率 比率対業界

RAZB'のPE レシオは、DE Capital Markets 業界の他社と比較してどうか。

4 企業価格／収益推定成長率時価総額
AR4 AURELIUS Equity Opportunities SE KGaA
3.9xn/aUS$409.25m
HXCK Ernst Russ
3.7x-18.2%US$202.59m
VG8 Varengold Bank
1.8xn/aUS$24.24m
XE8 Black Sea Property
0.7xn/aUS$7.74m
このPE の範囲で利用可能な会社はもうありません。
RAZB 11.1x業界平均 20.1xNo. of Companies6PE01632486480+
4 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: RAZBは、 German Capital Markets業界平均 (20.1x) (11.1 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 20.1 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率 レシオ vs フェア・レシオ

RAZB のPE レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

RAZB PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率11.1x
公正PE 比率15x

Price-To-Earnings対 公正比率: RAZBは、推定される適正Price-To-Earnings比率 ( 11.1 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 15 x) に基づいて、価値が高いといえます。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのRAZB 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€2.77
€3.63
+31.2%
9.5%€3.98€3.28n/a2
Nov ’25€2.91
€3.68
+26.4%
9.5%€4.03€3.33n/a2
Oct ’25€3.05
€3.56
+16.6%
8.4%€3.86€3.26n/a2
Sep ’25€3.00
€3.56
+18.7%
8.4%€3.86€3.26n/a2
Aug ’25€2.95
€3.56
+20.5%
8.4%€3.86€3.26n/a2
Jul ’25€3.15
€3.61
+14.8%
10.6%€4.00€3.23n/a2
Jun ’25€3.43
€3.61
+5.5%
10.6%€4.00€3.23n/a2
May ’25€3.23
€3.61
+12.0%
10.6%€4.00€3.23n/a2
Apr ’25€2.97
€3.70
+24.9%
9.5%€4.06€3.35n/a2
Mar ’25€3.07
€3.70
+20.8%
9.5%€4.06€3.35n/a2
Feb ’25€3.06
€3.86
+26.0%
11.6%€4.30€3.41n/a2
Jan ’25€3.26
€3.86
+18.4%
11.6%€4.30€3.41n/a2
Dec ’24€2.78
€3.79
+36.3%
10.6%€4.08€3.23n/a3
Nov ’24€2.60
€3.79
+45.6%
10.6%€4.08€3.23€2.913
Oct ’24€2.78
€3.97
+42.7%
13.4%€4.60€3.30€3.053
Sep ’24€2.83
€3.97
+40.1%
13.4%€4.60€3.30€3.003
Aug ’24€3.00
€3.97
+32.2%
13.4%€4.60€3.30€2.953
Jul ’24€2.51
€4.19
+67.1%
16.4%€5.04€3.36€3.153
Jun ’24€2.68
€4.19
+56.4%
16.4%€5.04€3.36€3.433
May ’24€3.03
€4.19
+38.2%
16.4%€5.04€3.36€3.233
Apr ’24€2.76
€4.22
+53.0%
14.1%€4.89€3.44€2.973
Mar ’24€2.95
€4.22
+42.9%
14.1%€4.89€3.44€3.073
Feb ’24€3.69
€4.53
+22.7%
18.5%€5.33€3.38€3.063
Jan ’24€3.74
€4.79
+28.1%
19.4%€5.49€3.48€3.263
Dec ’23€4.16
€4.79
+15.1%
19.4%€5.49€3.48€2.783
Nov ’23€3.79
€4.79
+26.3%
19.4%€5.49€3.48€2.603

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 以上高いですが、この株式をカバーしているアナリストの数が十分ではないため、統計的信頼性 が一致しません。

割安企業の発掘

ORIX

JP¥3.8t

Provides diversified financial services in Japan, the United States, Asia, Europe, Australasia, and the Middle East.

OIX

JP¥20.40

7D

1.0%

1Y

22.2%

Mutares SE KGaA

€484.6m

A private equity firm specializing in investments in secondary direct, special situations, bridge financing, recapitalization, distressed/vulture, management succession, reorganization, carve-outs, turnarounds, spin-offs and re-funding.

MUX

€22.40

7D

1.1%

1Y

-29.3%

Merchants Bancorp

US$1.9b

Operates as the diversified bank holding company in the United States.

3KD

US$39.20

7D

5.9%

1Y

31.5%