Pepkor Holdings Valoración

Q: ¿Cuál es el precio justo de PPH si consideramos sus flujos de caja futuros? Para esta estimación utilizamos un modelo de flujo de caja descontado.

PPH (ZAR17.51) cotiza por debajo de nuestra estimación de [[valor justo]] (ZAR25.3)

¿Está PPH infravalorada en comparación con su valor justo, las previsiones de los analistas y su precio en relación con el mercado?

Puntuación valoración

4/6

Puntuación valoración 4/6

Por debajo del valor justo
Muy por debajo del valor justo
Price-To-Sales vs. Similares
Price-To-Sales vs. Industria
Price-To-Sales vs. Ratio justo
Pronóstico de los analistas

Precio de la acción vs. Valor justo

¿Cuál es el precio justo de PPH si consideramos sus flujos de caja futuros? Para esta estimación utilizamos un modelo de flujo de caja descontado.

Por debajo del valor justo: PPH (ZAR17.51) cotiza por debajo de nuestra estimación de valor justo (ZAR25.3)

Muy por debajo del valor justo: PPH cotiza por debajo de su valor justo en más de un 20%.

Métrica de valoración clave

¿Cuál es la mejor métrica para la valoración relativa de PPH?

Otras métricas financieras que pueden ser útiles para la valoración relativa.

La tabla anterior muestra el ratio n/a de PPH. Se calcula dividiendo la capitalización de mercado de PPH por su múltiplo preferido actual.
¿Cual es el ratio n/a de PPH?
n/a	0x
n/a	n/a
Capitalización bursátil	R67.69b

Métricas y ratios de valoración clave de PPH. Desde el precio-beneficio, precio-ventas y precio-valor contable al ratio de crecimiento de precio-beneficio, valor de empresa y EBITDA.
Estadísticas clave
Valor empresa-ingresos	1x
Valor empresarial/EBITDA	8.5x
Ratio precio-expectativas de beneficios	n/a

Ratio Precio-ventas vs. Similares

¿Cómo se compara ratio PS de PPH con sus similares?

La tabla anterior muestra el ratio PS de PPH frente a empresas similares. Aquí también mostramos la capitalización de mercado y el crecimiento previsto como consideración adicional.
Empresa	Precio-ventas futuro	Crecimiento estimado	Capitalización de mercado
Promedio de empresas similares	1x
MRP Mr Price Group	1.3x	6.4%	R46.5b
TRU Truworths International	1.4x	5.1%	R28.5b
TFG Foschini Group	0.6x	5.4%	R32.2b
WHL Woolworths Holdings	0.7x	6.5%	R54.5b
PPH Pepkor Holdings	0.8x	6.8%	R67.7b

Price-To-Sales vs. Similares: PPH es un buen valor basado en su ratio Price-To-Sales (0.7x) comparado con la media de empresas similares (1x).

Ratio Precio-beneficio vs. Industria

¿Cómo se compara el ratio PE de PPH con el de otras empresas de la industria African Specialty Retail ?

0 empresas	Precio / Beneficios	Crecimiento estimado	Capitalización bursátil
Promedio de la industria	n/a	25.0%
	n/a	n/a	n/a

Obteniendo datos

0 empresas	Precio / Beneficios	Crecimiento estimado	Capitalización bursátil
Promedio de la industria	n/a	25.0%
	n/a	n/a	n/a

No more companies

Price-To-Sales vs. Industria: PPH es cara en función de su ratio Price-To-Sales (0.7x) en comparación con la media de la industria African Specialty Retail (0.5x).

Ratio Precio-ventas vs. Ratio justo

¿Cuál es el ratio PS de PPH comparado con su ratio PS justo? Es el ratio PS esperado teniendo en cuenta las estimaciones de crecimiento de los ingresos de la empresa, los márgenes de ganancias y otros factores de riesgo.

Ratio PS PPH vs. Ratio justo
Ratio justo
Ratio PS actual	0.8x
Ratio PS justo	1x

Price-To-Sales vs. Ratio justo: PPH es un buen valor basado en su ratio Price-To-Sales (0.7x) comparado con el ratio justo estimado Price-To-Sales (0.9x).

Precio objetivo de los analistas

¿Cuál es la estimación de los analistas a 12 meses, y existe una confianza estadística en el precio objetivo de consenso?

La tabla anterior muestra las estimaciones y predicciones de PPH de los analistas para la cotización de las acciones dentro de 12 meses.
Fecha	Precio de las acciones	Precio objetivo promedio a 1 año	Dispersión	Alto	Bajo	Precio real 1 año	Analistas
Actual	R18.46	R20.75 +12.4%	12.9%	R25.00	R18.00	n/a	4
Apr ’25	R18.87	R20.20 +7.0%	9.2%	R22.80	R18.00	n/a	4
Mar ’25	R18.73	R19.50 +4.1%	5.7%	R21.00	R18.00	n/a	4
Feb ’25	R19.34	R21.34 +10.3%	22.1%	R30.70	R18.00	n/a	5
Jan ’25	R19.63	R21.14 +7.7%	22.7%	R30.70	R18.00	n/a	5
Dec ’24	R18.65	R21.14 +13.4%	22.7%	R30.70	R18.00	n/a	5
Nov ’24	R17.30	R20.19 +16.7%	26.7%	R30.70	R15.35	n/a	5
Oct ’24	R17.25	R20.29 +17.6%	22.1%	R28.60	R15.35	n/a	5
Sep ’24	R16.70	R20.01 +19.8%	24.0%	R28.60	R13.97	n/a	5
Aug ’24	R16.88	R20.01 +18.6%	24.0%	R28.60	R13.97	n/a	5
Jul ’24	R16.50	R19.97 +21.1%	24.1%	R28.60	R13.97	n/a	5
Jun ’24	R14.70	R19.97 +35.9%	24.1%	R28.60	R13.97	n/a	5
May ’24	R16.95	R22.14 +30.6%	20.6%	R30.80	R17.90	R17.86	5
Apr ’24	R17.24	R22.94 +33.1%	18.7%	R30.80	R17.90	R18.87	5
Mar ’24	R18.65	R24.76 +32.8%	13.6%	R30.80	R22.00	R18.73	5
Feb ’24	R20.25	R25.80 +27.4%	13.5%	R32.00	R22.00	R19.34	5
Jan ’24	R20.00	R26.16 +30.8%	12.9%	R32.00	R22.00	R19.63	5
Dec ’23	R21.40	R26.16 +22.2%	12.9%	R32.00	R22.00	R18.65	5
Nov ’23	R22.69	R25.93 +14.3%	10.3%	R29.50	R22.00	R17.30	4
Oct ’23	R20.77	R26.23 +26.3%	10.1%	R29.50	R23.00	R17.25	3
Sep ’23	R20.07	R26.23 +30.7%	10.1%	R29.50	R23.00	R16.70	3
Aug ’23	R20.34	R25.43 +25.0%	10.6%	R29.50	R23.00	R16.88	4
Jul ’23	R18.87	R25.43 +34.7%	10.6%	R29.50	R23.00	R16.50	4
Jun ’23	R21.34	R26.03 +22.0%	8.9%	R29.50	R23.00	R14.70	4
May ’23	R21.42	R24.83 +15.9%	5.8%	R27.00	R23.00	R16.95	4

Pronóstico de los analistas: El precio objetivo es inferior al 20% superior al precio actual de la acción.