Con un ratio precio/ventas (o "P/V") medio cercano a 0,9 veces en el sector de servicios energéticos de Estados Unidos, se le podría perdonar que se sintiera indiferente ante el ratio P/V de 1,2 veces de Helmerich & Payne, Inc. (NYSE:HP). Aunque puede que esto no llame la atención, si el ratio P/S no está justificado, los inversores podrían estar perdiendo una oportunidad potencial o ignorando una decepción inminente.
Consulte nuestro último análisis de Helmerich & Payne
¿Cómo ha sido el rendimiento reciente de Helmerich & Payne?
No cabe duda de que Helmerich & Payne ha estado haciendo un buen trabajo últimamente, ya que ha estado aumentando sus ingresos más que la mayoría de las demás empresas. Tal vez el mercado esté esperando que este nivel de rendimiento disminuya, evitando que el PER se dispare. Si la empresa consigue mantener el rumbo, los inversores se verán recompensados con una cotización acorde con sus cifras de ingresos.
Si desea conocer las previsiones de los analistas, consulte nuestro informegratuito sobre Helmerich & Payne.¿Cuál es la tendencia de crecimiento de los ingresos de Helmerich & Payne?
El único momento en el que uno se sentiría cómodo viendo un PER como el de Helmerich & Payne es cuando el crecimiento de la empresa sigue de cerca al del sector.
Echando la vista atrás, vemos que los ingresos de la empresa aumentaron un impresionante 40% el año pasado. Además, los ingresos han aumentado un 62% en conjunto desde hace tres años, gracias al crecimiento de los últimos 12 meses. En consecuencia, los accionistas habrían acogido con satisfacción esas tasas de crecimiento de los ingresos a medio plazo.
En cuanto al futuro, las estimaciones de los analistas que cubren la empresa sugieren que los ingresos crecerán un 0,5% anual en los próximos tres años. Mientras tanto, se prevé que el resto del sector crezca un 9,4% anual, lo que resulta notablemente más atractivo.
Teniendo esto en cuenta, nos parece intrigante que el PER de Helmerich & Payne esté muy cerca de sus homólogos del sector. Parece que la mayoría de los inversores ignoran las expectativas de crecimiento, bastante limitadas, y están dispuestos a pagar más por exponerse al valor. Estos accionistas pueden estar preparándose para una futura decepción si la PER cae a niveles más acordes con las perspectivas de crecimiento.
¿Qué significa la relación precio/ventas de Helmerich & Payne para los inversores?
Utilizar únicamente la relación precio/ventas para determinar si debe vender sus acciones no es sensato, sin embargo, puede ser una guía práctica de las perspectivas futuras de la empresa.
Dado que las previsiones de crecimiento de los ingresos de Helmerich & Payne son relativamente moderadas en comparación con el sector en general, resulta sorprendente ver que cotiza con su actual relación precio/ventas. Cuando vemos empresas con unas perspectivas de ingresos relativamente más débiles en comparación con el sector, sospechamos que el precio de la acción corre el riesgo de bajar, enviando a la baja el moderado P/S. Se necesita un cambio positivo para justificar la actual relación precio/ventas.
En el balance de una empresa puede haber muchos riesgos potenciales. Eche un vistazo a nuestro análisisgratuito del balance de Helmerich & Payne con seis sencillas comprobaciones de algunos de estos factores clave.
Si estos riesgos le hacen reconsiderar su opinión sobre Helmerich & Payne, explore nuestra lista interactiva de valores de alta calidad para hacerse una idea de qué más hay ahí fuera.
La valoración es compleja, pero estamos aquí para simplificarla.
Descubre si Helmerich & Payne puede estar infravalorada o sobrevalorada con nuestro análisis detallado, que incluye estimaciones del valor justo, riesgos potenciales, dividendos, operaciones con información privilegiada y su situación financiera.
Accede al análisis gratuito¿Tiene algún comentario sobre este artículo? ¿Le preocupa el contenido? Póngase en contacto con nosotros directamente. Si lo prefiere, envíe un correo electrónico a editorial-team (at) simplywallst.com.
Este artículo de Simply Wall St es de carácter general. Proporcionamos comentarios basados únicamente en datos históricos y previsiones de analistas utilizando una metodología imparcial y nuestros artículos no pretenden ser un asesoramiento financiero. No constituyen una recomendación de compra o venta de valores y no tienen en cuenta sus objetivos ni su situación financiera. Nuestro objetivo es ofrecerle un análisis a largo plazo basado en datos fundamentales. Tenga en cuenta que nuestro análisis puede no tener en cuenta los últimos anuncios de empresas sensibles a los precios o el material cualitativo. Simply Wall St no tiene posiciones en ninguno de los valores mencionados.
This article has been translated from its original English version, which you can find here.