Bayer Valoración

¿Está BAY infravalorada en comparación con su valor justo, las previsiones de los analistas y su precio en relación con el mercado?

Puntuación valoración

5/6

Puntuación valoración 5/6

Por debajo del valor justo
Muy por debajo del valor justo
Price-To-Sales vs. Similares
Price-To-Sales vs. Industria
Price-To-Sales vs. Ratio justo
Pronóstico de los analistas

Precio de la acción vs. Valor justo

¿Cuál es el precio justo de BAY si consideramos sus flujos de caja futuros? Para esta estimación utilizamos un modelo de flujo de caja descontado.

Por debajo del valor justo: BAY (PLN88) cotiza por debajo de nuestra estimación de valor justo (PLN516.68)

Muy por debajo del valor justo: BAY cotiza por debajo de su valor justo en más de un 20%.

Métrica de valoración clave

¿Cuál es la mejor métrica para la valoración relativa de BAY?

Métrica clave: Como BAY no es rentable, utilizamos su ratio precio-ventas para el análisis de valoración relativa.

La tabla anterior muestra el ratio Precio-ventas de BAY. Se calcula dividiendo la capitalización de mercado de BAY por su ingresos actual.
¿Cual es el ratio PS de BAY?
Ratio precio-ventas (PS)	0.4x
Ventas	€46.74b
Capitalización bursátil	€19.45b

Métricas y ratios de valoración clave de BAY. Desde el precio-beneficio, precio-ventas y precio-valor contable al ratio de crecimiento de precio-beneficio, valor de empresa y EBITDA.
Estadísticas clave
Valor empresa-ingresos	1.2x
Valor empresarial/EBITDA	5.1x
Ratio precio-expectativas de beneficios	n/a

Ratio Precio-ventas vs. Similares

¿Cómo se compara ratio PS de BAY con sus similares?

La tabla anterior muestra el ratio PS de BAY frente a empresas similares. Aquí también mostramos la capitalización de mercado y el crecimiento previsto como consideración adicional.
Empresa	Precio-ventas futuro	Crecimiento estimado	Capitalización de mercado
Promedio de empresas similares	3.4x
CLN Celon Pharma	5.1x	3.2%	zł1.4b
TEVA Teva Pharmaceutical Industries	1.2x	2.5%	US$19.4b
SDZ Sandoz Group	2x	5.7%	CHF 17.8b
GALD Galderma Group	5.4x	11.6%	CHF 20.8b
BAY Bayer	0.4x	1.0%	zł19.5b

Price-To-Sales vs. Similares: BAY es un buen valor basado en su ratio Price-To-Sales (0.4x) comparado con la media de empresas similares (3.4x).

Ratio Precio-ventas vs. Industria

¿Cómo se compara el ratio PS de BAY con el de otras empresas de la industria European Pharmaceuticals ?

24 empresas	Precio / Ventas	Crecimiento estimado	Capitalización bursátil
Promedio de la industria	2.9x	7.4%
BAY Bayer	0.4x	1.0%	US$20.38b

24 empresas		Crecimiento estimado	Capitalización bursátil
Promedio de la industria	2.9x	15.8%
BAY Bayer	0.4x	55.7%	US$20.38b

No more companies

Price-To-Sales vs. Industria: BAY es un buen valor basado en su ratio Price-To-Sales (0.4x) comparado con la media de la industria Polish Pharmaceuticals (5.1x).

Ratio Precio-ventas vs. Ratio justo

¿Cuál es el ratio PS de BAY comparado con su ratio PS justo? Es el ratio PS esperado teniendo en cuenta las estimaciones de crecimiento de los ingresos de la empresa, los márgenes de ganancias y otros factores de riesgo.

Ratio PS BAY vs. Ratio justo
Ratio justo
Ratio PS actual	0.4x
Ratio PS justo	12.2x

Price-To-Sales vs. Ratio justo: BAY es un buen valor basado en su ratio Price-To-Sales (0.4x) comparado con el ratio justo estimado Price-To-Sales (12.2x).

Precio objetivo de los analistas

¿Cuál es la estimación de los analistas a 12 meses, y existe una confianza estadística en el precio objetivo de consenso?

La tabla anterior muestra las estimaciones y predicciones de BAY de los analistas para la cotización de las acciones dentro de 12 meses.
Fecha	Precio de las acciones	Precio objetivo promedio a 1 año	Dispersión	Alto	Bajo	Precio real 1 año	Analistas
Actual	zł88.00	zł122.32 +39.0%	22.0%	zł195.94	zł95.58	n/a	20
Nov ’25	zł108.56	zł151.07 +39.2%	30.7%	zł295.63	zł108.69	n/a	20
Oct ’25	zł131.34	zł146.32 +11.4%	30.7%	zł290.60	zł106.84	n/a	21
Sep ’25	zł119.68	zł153.02 +27.9%	34.1%	zł293.86	zł108.04	n/a	22
Aug ’25	zł117.12	zł153.54 +31.1%	33.5%	zł291.49	zł107.17	n/a	22
Jul ’25	zł113.60	zł156.12 +37.4%	32.9%	zł293.40	zł107.87	n/a	22
Jun ’25	zł121.14	zł156.74 +29.4%	32.9%	zł290.92	zł106.96	n/a	22
May ’25	zł120.22	zł159.33 +32.5%	33.3%	zł293.58	zł107.94	n/a	21
Apr ’25	zł123.50	zł161.52 +30.8%	33.0%	zł292.12	zł107.40	n/a	20
Mar ’25	zł120.56	zł187.67 +55.7%	30.0%	zł323.75	zł107.92	n/a	21
Feb ’25	zł124.46	zł207.25 +66.5%	30.6%	zł373.92	zł108.70	n/a	21
Jan ’25	zł148.56	zł217.65 +46.5%	28.5%	zł372.00	zł108.14	n/a	22
Dec ’24	zł136.08	zł236.30 +73.6%	27.3%	zł388.92	zł155.57	n/a	22
Nov ’24	zł182.92	zł285.28 +56.0%	18.3%	zł400.38	zł191.29	zł108.56	22
Oct ’24	zł209.00	zł303.42 +45.2%	18.4%	zł414.42	zł198.00	zł131.34	21
Sep ’24	zł231.65	zł298.10 +28.7%	16.6%	zł402.15	zł201.07	zł119.68	21
Aug ’24	zł236.75	zł304.05 +28.4%	18.1%	zł429.80	zł199.39	zł117.12	21
Jul ’24	zł235.00	zł326.76 +39.0%	16.2%	zł434.18	zł255.14	zł113.60	20
Jun ’24	n/a	zł330.97 0%	15.9%	zł440.70	zł258.97	zł121.14	21
May ’24	n/a	zł340.81 0%	16.1%	zł458.63	zł261.42	zł120.22	22
Apr ’24	n/a	zł348.16 0%	16.2%	zł467.66	zł266.57	zł123.50	22
Mar ’24	n/a	zł347.12 0%	16.5%	zł462.53	zł252.29	zł120.56	23
Feb ’24	n/a	zł347.99 0%	18.0%	zł498.52	zł253.97	zł124.46	23
Jan ’24	n/a	zł359.59 0%	17.4%	zł497.12	zł253.25	zł148.56	22
Dec ’23	n/a	zł364.94 0%	15.9%	zł495.99	zł252.68	zł136.08	22
Nov ’23	n/a	zł367.31 0%	19.2%	zł502.95	zł175.84	zł182.92	22

Pronóstico de los analistas: El precio objetivo es más de un 20% superior al precio actual de la acción, pero los analistas no están dentro de un rango de acuerdo estadísticamente seguro.