Ist Robinhood nach einem 172%igen Anstieg und aufsichtsrechtlichen Schlagzeilen immer noch eine gute Wahl?

• Sind Sie neugierig, ob Robinhood Markets ein Schnäppchen, überbewertet oder die nächste große Chance ist? Lassen Sie uns aufschlüsseln, was die ganze Aufregung auslöst und sehen, ob die Zahlen einen versteckten Wert offenbaren.
• Nachdem der Aktienkurs von Robinhood seit Jahresbeginn um beachtliche 172,1 % gestiegen ist und im letzten Jahr einen Zuwachs von 192,8 % verzeichnete, hat er für Schlagzeilen gesorgt, selbst nach einem Rückschlag von 12,4 % in der letzten Woche und einem Einbruch von 23,2 % im letzten Monat.
• Die Schlagzeilen der letzten Zeit wurden von der anhaltenden Zunahme von Privatanlegern und regulatorischen Änderungen dominiert. Diese Entwicklungen haben Robinhood in den Mittelpunkt der sich verändernden Marktdynamik gestellt. So haben beispielsweise Nachrichten über neue SEC-Vorschriften die Anleger sowohl verunsichert als auch ermutigt, was die Volatilität hinter den dramatischen Kursschwankungen noch verstärkt hat.
• Wenn Sie die Dinge durch eine konventionelle Linse beurteilen, erreicht Robinhood Markets nur 1 von 6 Punkten bei den wichtigsten Unterbewertungsprüfungen. Die Details jedes wichtigen Bewertungsansatzes werden in den folgenden Abschnitten behandelt, also bleiben Sie dran, um einen noch intelligenteren Weg zu finden, den Lärm zu durchbrechen.

Robinhood Markets schneidet bei unseren Bewertungstests nur mit 1/6 ab. Sehen Sie, welche anderen roten Fahnen wir in der vollständigen Bewertungsaufschlüsselung gefunden haben.

Ansatz 1: Robinhood Markets Excess Returns Analyse

Das Excess-Returns-Modell bietet einen Einblick in die Fähigkeit eines Unternehmens, Renditen auf das investierte Kapital zu erzielen, die über den erforderlichen Eigenkapitalkosten liegen. Anstatt sich ausschließlich auf Cashflows oder traditionelle Kennzahlen zu verlassen, konzentriert sich dieser Ansatz darauf, wie effizient Robinhood Markets seine Eigenkapitalbasis im Laufe der Zeit in Gewinne für die Aktionäre umwandelt.

Dem Modell zufolge liegt der aktuelle Buchwert von Robinhood bei 9,53 $ pro Aktie. Analysten schätzen ein stabiles EPS von 2,87 $ pro Aktie, abgeleitet aus einem Konsens von neun Experten, die die Eigenkapitalrendite prognostizieren. Die Eigenkapitalkosten des Unternehmens liegen bei 1,06 $ pro Aktie, was bedeutet, dass die Überschussrendite oder der wirtschaftliche Gewinn oberhalb dieser Schwelle 1,81 $ pro Aktie beträgt. Die durchschnittliche Eigenkapitalrendite von Robinhood liegt bei robusten 22,82 %, und der stabile Buchwert des Unternehmens wird auf der Grundlage von fünf Analystenschätzungen für die Zukunft auf 12,57 $ pro Aktie geschätzt.

Wenn man diese Kennzahlen durch das Excess-Returns-Modell laufen lässt, signalisiert der daraus resultierende innere Wert, dass der aktuelle Aktienkurs 126,8 % über seinem geschätzten fairen Wert liegt. Kurz gesagt, trotz des beeindruckenden Wachstums von Robinhood und der starken Rentabilitätskennzahlen scheinen die Aktien im Vergleich zu ihren fundamentalen Kapitalrenditen deutlich überbewertet zu sein.

Ergebnis: ÜBERBEWERTET

Unsere Excess-Returns-Analyse legt nahe, dass Robinhood Markets um 126,8% überbewertet sein könnte. Entdecken Sie 926 unterbewertete Aktien oder erstellen Sie Ihren eigenen Screener, um bessere Wertmöglichkeiten zu finden.

Im Abschnitt "Bewertung" unseres Unternehmensberichts finden Sie weitere Details dazu, wie wir zu diesem fairen Wert für Robinhood Markets kommen.

Ansatz 2: Robinhood Markets Kurs vs. Gewinn

Das Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV) ist ein beliebtes Bewertungsinstrument zur Beurteilung profitabler Unternehmen wie Robinhood Markets, da es erfasst, wie viel Investoren bereit sind, für jeden Dollar aktueller Gewinne zu zahlen. Es eignet sich am besten für Unternehmen mit positiven und wachsenden Gewinnen, da es in Echtzeit zeigt, wie der Markt ihre zukünftigen Cashflows und Wachstumsaussichten bewertet.

Ein "normales" oder faires KGV hängt von mehreren Faktoren ab. Der wichtigste ist das künftige Gewinnwachstum. Höhere Wachstumserwartungen rechtfertigen in der Regel ein höheres KGV, während ein höheres wahrgenommenes Risiko es nach unten ziehen kann. Auch Branchennormen und die allgemeine Marktstimmung spielen eine Rolle.

Robinhood Markets wird derzeit mit einem KGV von 44 gehandelt, was deutlich über dem Branchendurchschnitt von 23,6 und dem Durchschnitt der Vergleichsgruppe von 20,9 liegt. Während diese Vergleiche zeigen, dass Robinhood mit einem kräftigen Aufschlag zu seinem Sektor und seinen Konkurrenten gehandelt wird, erfassen sie nicht die ganze Geschichte hinter dem Preis.

Hier kommt die Simply Wall St "Fair Ratio" ins Spiel. Es wird für Robinhood mit 24,3x berechnet. Im Gegensatz zu einfachen Branchen- oder Peer-Durchschnittswerten fasst das faire Verhältnis das Gewinnwachstum, die Gewinnspannen, die Risiken, das Geschäftsmodell, die Branchendynamik und die Größe des Unternehmens zusammen. Es ist ein nuancierterer Maßstab, der speziell auf das einzigartige Profil von Robinhood zugeschnitten ist.

Vergleicht man das aktuelle KGV von 44 mit dem fairen Verhältnis von 24,3, so wird die Robinhood-Aktie im Vergleich zu ihren eigenen Fundamentaldaten und ihrem Wachstumspfad mit einem erheblichen Aufschlag gehandelt. Dies deutet darauf hin, dass die Aktien auf der Grundlage der Erträge auf dem aktuellen Niveau überbewertet sind.

Ergebnis: ÜBERBEWERTET

Das KGV ist nur eine Seite der Medaille, aber was ist, wenn die wahre Chance woanders liegt? Entdecken Sie 1430 Unternehmen, bei denen Insider auf explosives Wachstum wetten.

Verbessern Sie Ihre Entscheidungsfindung: Wählen Sie Ihr Robinhood Markets Narrative

Wir haben bereits erwähnt, dass es einen noch besseren Weg gibt, Bewertungen zu verstehen. Lassen Sie uns Ihnen Narratives vorstellen, ein intelligenteres, dynamischeres Tool, das Ihre Investitionsentscheidungen zum Leben erweckt. Ein Narrativ ist einfach Ihre Geschichte über ein Unternehmen: Es verbindet Ihre Perspektive auf die Zukunft von Robinhood Markets (Ihre Überzeugungen über Umsatzwachstum, Erträge und Gewinnspannen) mit einer Finanzprognose und einer daraus resultierenden Schätzung des fairen Wertes.

Auf der Community-Seite von Simply Wall St machen es Narratives Millionen von Anlegern leicht, ihre Prognosen zu teilen und zu vergleichen. Diese zugängliche Plattform hilft Ihnen zu sehen, wie die Zahlen und die Geschichte zusammenkommen, und ermöglicht es Ihnen, schnell zu beurteilen, ob der aktuelle Aktienkurs einen attraktiven Ein- oder Ausstieg bietet, basierend auf Ihrer eigenen Sicht des fairen Wertes im Vergleich zum Marktpreis.

Die Berichte werden automatisch aktualisiert, wenn neue Informationen, wie z. B. aktuelle Nachrichten oder Gewinnberichte, verfügbar werden. Das bedeutet, dass Ihre Bewertung so aktuell bleibt wie die neuesten Entwicklungen. Bei Robinhood Markets zum Beispiel glauben einige Anleger, dass rasche Produkterweiterungen und KI-Fähigkeiten einen Preis von bis zu 160 US-Dollar pro Aktie rechtfertigen können, während vorsichtigere Ansichten den fairen Wert eher bei 50 US-Dollar ansetzen. Das zeigt, wie viel Spielraum für Interpretationen und Möglichkeiten es geben kann.

Glauben Sie, dass hinter der Geschichte von Robinhood Markets noch mehr steckt? Besuchen Sie unsere Community, um zu sehen, was andere sagen!

Dieser Artikel von Simply Wall St ist allgemeiner Natur. Wir stellen Kommentare zur Verfügung, die auf historischen Daten und Analystenprognosen basieren und eine unvoreingenommene Methodik verwenden. Unsere Artikel sind nicht als Finanzberatung gedacht. Er stellt keine Empfehlung zum Kauf oder Verkauf von Aktien dar und berücksichtigt weder Ihre Ziele noch Ihre finanzielle Situation. Unser Ziel ist es, Ihnen eine langfristig ausgerichtete, auf Fundamentaldaten basierende Analyse zu bieten. Beachten Sie, dass unsere Analyse möglicherweise nicht die neuesten kursrelevanten Unternehmensmeldungen oder qualitatives Material berücksichtigt. Simply Wall St hat keine Position in den genannten Aktien.

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