Stock Analysis

谨慎的投资者并不完全看好克罗格公司 (NYSE:KR) 的表现

NYSE:KR
Source: Shutterstock

克罗格公司(纽约证券交易所股票代码:KR市盈率(或 "市净率")为 18.8 倍,而美国的市盈率中位数与之相近,约为 17 倍。 然而,如果市盈率没有合理的依据,投资者可能会忽略一个明显的机会或潜在的挫折。

克罗格近期的盈利负增长既不比大多数其他公司好,也不比它们差。 市盈率之所以适中,可能是因为投资者认为该公司的盈利趋势将继续追随市场其他公司。 如果你还喜欢这家公司,那么在做任何决定之前,你都希望它的盈利轨迹出现转机。 如果您的计划是趁公司不景气时买入一些股票,那么您至少希望公司的盈利不会加速下滑。

查看我们对克罗格的最新分析

pe-multiple-vs-industry
纽约证券交易所:KR 2024 年 5 月 11 日市盈率与行业对比
想全面了解分析师对该公司的预期吗?我们关于 Kroger 免费 报告 将帮助您揭示公司的前景。

克罗格公司会有增长吗?

有一种固有的假设认为,一家公司的市盈率(如克罗格公司的市盈率)应该与市场相匹配才算合理。

如果我们回顾一下去年的收益,令人沮丧的是,该公司的利润下降了 4.3%。 因此,三年前的盈利也整体下降了 12%。 因此,可以说该公司最近的盈利增长并不理想。

展望未来,据关注该公司的分析师估计,未来三年的年增长率应为 15%。 而市场预测的年增长率仅为 9.8%,因此该公司的盈利能力更强。

有鉴于此,克罗格公司的市盈率与大多数其他公司的市盈率保持一致,这一点很奇怪。 这可能是因为大多数投资者并不相信该公司能实现未来的增长预期。

最后的话

一般来说,我们倾向于限制市盈率的使用,以确定市场对公司整体健康状况的看法。

我们已经确定,克罗格公司目前的市盈率低于预期,因为其预期增长高于整个市场。 可能存在一些未被察觉的盈利威胁,导致市盈率无法与积极的前景相匹配。 看来有些人确实预计到了盈利的不稳定性,因为这种情况通常会提振股价。

值得注意的是,我们还发现了克罗格公司的两个警示信号,您需要加以考虑。

您也许能找到比 Kroger 更好的投资对象。如果您想选择一些可能的候选公司,请查看这份免费市盈率较低(但已证明能实现盈利增长)的有趣公司名单。

This article has been translated from its original English version, which you can find here.