Stock Analysis

汉嘉设计集团股份有限公司(股票代码:300746(汉嘉设计集团股份有限公司(SZSE:300746)股价大涨 25%,尽管其价格和业务仍落后于同行业

SZSE:300746
Source: Shutterstock

汉嘉设计集团股份有限公司(Hanjia Design Group Co.(如果汉嘉设计集团股份有限公司(SZSE:300746)的股东看到该公司股价在本月大涨 25%,从之前的疲软中恢复过来,一定会感到非常兴奋。 但并非所有股东都会感到高兴,因为在过去的 12 个月里,股价仍然下跌了 18%,令人非常失望。

尽管股价坚挺反弹,汉嘉设计集团 0.9 倍的市销率(或 "P/S")与中国更广泛的专业服务行业相比,仍使其现在看起来像是一个强有力的买点,在中国,约有一半的公司市销率超过 3 倍,甚至市销率超过 9 倍也很常见。 尽管如此,我们仍需深入研究,以确定大幅降低市盈率是否有合理的依据。

查看我们对汉嘉设计集团的最新分析

ps-multiple-vs-industry
深证成指:300746 2024 年 5 月 22 日的市销率与行业对比

汉嘉设计集团近期表现如何?

例如,考虑到汉嘉设计集团最近的财务表现不佳,因为其收入一直在下降。 可能是很多人预计令人失望的收入表现会持续或加速,这压制了市盈率。 如果你喜欢这家公司,你会希望情况不是这样,这样你就有可能在它不受青睐的时候买入一些股票。

虽然目前还没有分析师对汉嘉设计集团的估值,但您可以查看这个免费的 数据丰富的可视化图表 ,了解该公司在盈利、收入和现金流方面的表现。

汉嘉设计集团的收入增长趋势如何?

有一个固有的假设,即一家公司的市盈率应该远远低于同行业,这样汉嘉设计集团的市盈率才算合理。

先回顾一下公司去年的收入增长情况,它去年的收入下降了 11%,令人失望。 这意味着,从长期来看,该公司的收入也出现了下滑,因为在过去三年里,该公司的收入总共下降了 16%。 因此,不幸的是,我们不得不承认,在这段时间里,该公司在收入增长方面做得并不好。

与预计未来 12 个月将实现 136% 增长的行业相比,从最近的中期收入结果来看,该公司的下滑势头令人担忧。

有鉴于此,汉嘉设计集团的市盈率低于大多数其他公司是可以理解的。 然而,随着收入的逆转,并不能保证市盈率已经达到底线。 由于最近的收入趋势已经拖累了股价,即使仅仅维持这些价格也很难实现。

汉嘉设计集团市盈率的底线

汉嘉设计集团的股价已显著上涨,但其市盈率仍然偏低。 虽然市销率不应该成为决定你是否购买一只股票的决定性因素,但它却是收入预期的晴雨表。

我们对汉嘉设计集团的研究证实,在过去的中期内,该公司的收入缩水是导致其低市销率的一个关键因素,因为该行业预计会增长。 在现阶段,投资者认为收入改善的潜力还不够大,没有理由提高市销率。 如果近期的中期收入趋势持续下去,在这种情况下,很难看到股价在短期内向任何一个方向强劲发展。

值得注意的是,我们还发现了汉嘉设计集团的 4 个警示信号(其中 2 个让我们感到不安!),您需要加以考虑。

如果过去盈利增长稳健的公司符合你的口味,你不妨看看这篇免费 收集的其他盈利增长强劲、市盈率较低的公司。

Valuation is complex, but we're here to simplify it.

Discover if Hanjia Design Group might be undervalued or overvalued with our detailed analysis, featuring fair value estimates, potential risks, dividends, insider trades, and its financial condition.

Access Free Analysis

对本文有反馈意见?对内容有疑问? 直接与我们 联系 或者,发送电子邮件至 editorial-team (at) simplywallst.com。

本文由 Simply Wall St 撰写,属一般性文章。我们仅根据历史数据和分析师预测,采用公正的方法提供评论,我们的文章无意作为财务建议。本文不构成买卖任何股票的建议,也不考虑您的目标或财务状况。我们旨在为您提供由基本面数据驱动的长期重点分析。请注意,我们的分析可能不包括最新的价格敏感公司公告或定性材料。Simply Wall St 不持有上述任何股票。

This article has been translated from its original English version, which you can find here.