Avangrid (NYSE:AGR) yatırımcıları için son üç yıl kârlı geçmedi

Bazı hissedarlar için yeterli olmasa da, Avangrid, Inc.(NYSE:AGR) hisse fiyatının tek bir çeyrekte %17 arttığını görmenin iyi olduğunu düşünüyoruz. Ancak bu, son üç yıldaki getirilerin memnun edici olmaktan daha az olduğu gerçeğini değiştirmiyor. Aslında, hisse fiyatı son üç yılda %31 düşerek piyasa getirisinin oldukça gerisinde kaldı.

Şimdi bir göz atalım ve şirketin uzun vadeli performansının altta yatan işin ilerlemesiyle uyumlu olup olmadığını görelim.

Avangrid için son analizimizi görüntüleyin

Piyasaların bazen verimli olduğu inkar edilemez, ancak fiyatlar her zaman temel iş performansını yansıtmaz. Hisse başına kazanç (EPS) ve hisse fiyatı değişimlerini zaman içinde karşılaştırarak, yatırımcıların bir şirkete yönelik tutumlarının zaman içinde nasıl değiştiğini anlayabiliriz.

Hisse fiyatlarının düştüğü talihsiz üç yıl boyunca Avangrid aslında hisse başına kazancının (EPS) yılda %1,9 oranında arttığını gördü. Hisse fiyatının tepkisi göz önüne alındığında, EPS'nin dönem içindeki iş performansı için iyi bir rehber olmadığından şüphelenilebilir (belki de tek seferlik bir kayıp veya kazanç nedeniyle). Alternatif olarak, büyüme beklentileri geçmişte mantıksız olmuş olabilir.

Bize göre piyasa üç yıl önce büyüme konusunda muhtemelen fazla iyimserdi. Bununla birlikte, diğer iş ölçütlerine bakmak hisse fiyatı hareketine biraz daha ışık tutabilir.

Temettünün yeterince sağlıklı göründüğünü not ediyoruz, bu nedenle muhtemelen hisse fiyatındaki düşüşü açıklamıyor. Avangrid'in son üç yılda gelirlerini artırmış olmasını seviyoruz. Ancak hisse fiyatının neden düştüğü bizim için net değil. Bir fırsatın kaçmaması için temelleri daha derinlemesine incelemeye değer olabilir.

Şirketin gelir ve kazançları (zaman içinde) aşağıdaki resimde gösterilmektedir (tam sayıları görmek için tıklayın).

Avangrid'in son zamanlarda kârlılığını artırdığını biliyoruz, ancak gelecekte ne olacak? Avangrid hissesi almayı veya satmayı düşünüyorsanız, analist kar tahminlerini gösteren bu ücretsiz rapora göz atmalısınız.

Temettüler Ne Olacak?

Hisse fiyatı getirisini ölçmenin yanı sıra, yatırımcılar toplam hissedar getirisini (TSR) de dikkate almalıdır. TSR, nakit temettülerin değerini (alınan herhangi bir temettünün yeniden yatırıldığı varsayılarak) ve iskonto edilmiş sermaye artırımlarının ve bölünmelerin hesaplanan değerini hesaba katan bir getiri hesaplamasıdır. TSR'nin temettü ödeyen hisse senetleri için daha eksiksiz bir resim verdiğini söylemek doğru olur. Avangrid için son 3 yıldaki TSR'nin -%22 olduğunu ve bunun yukarıda belirtilen hisse fiyatı getirisinden daha iyi olduğunu not ediyoruz. Şirket tarafından ödenen temettüler bu sayede toplam hissedar getirisini artırmıştır.

Farklı Bir Perspektif

Avangrid hissedarları yıl boyunca toplam %2,6 getiri elde etmiştir. Ne yazık ki bu, piyasa getirisinin gerisinde kalmıştır. Ama en azından yine de bir kazanç! Beş yıl boyunca TSR, beş yıl boyunca yılda %2'lik bir düşüş göstermiştir. Bu durum, işletmenin istikrara kavuşmakta olduğunu gösteriyor olabilir. Piyasa koşullarının hisse fiyatı üzerinde yaratabileceği farklı etkileri dikkate almaya değer olmakla birlikte, daha da önemli olan başka faktörler de vardır. Bu amaçla, Avangrid ile ilgili tespit ettiğimiz 2 uyarı işaretini (1 tanesi önemli olmak üzere) öğrenmelisiniz.

Kazandıran yatırımlar bulmayı sevenler için, son zamanlarda içeriden satın alma yapan ve değeri düşük şirketlerin bu ücretsiz listesi tam da aradıkları şey olabilir.

Lütfen bu makalede belirtilen piyasa getirilerinin şu anda Amerikan borsalarında işlem gören hisse senetlerinin piyasa ağırlıklı ortalama getirilerini yansıttığını unutmayın.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.