Ambarella, Inc. şirketinin (NASDAQ:AMBA) İşleri Henüz Hisse Fiyatını Yakalayamadı

Ambarella, Inc.(NASDAQ:AMBA) şirketinin 7,4x fiyat-satış (ya da "P/S") oranıyla tamamen kaçınılması gereken bir hisse senedi olduğunu düşünebilirsiniz, zira Amerika Birleşik Devletleri'ndeki tüm Yarı İletken şirketlerinin neredeyse yarısı 3,9x'in altında P/S oranlarına sahiptir ve 1,8x'ten düşük P/S oranları bile sıra dışı değildir. Bununla birlikte, P/S bir nedenden dolayı oldukça yüksek olabilir ve bunun haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

Ambarella için son analizimize bakın

Ambarella'nın Son Performansı Nasıl Görünüyor?

Sektör son zamanlarda gelir artışı yaşarken, Ambarella'nın geliri geri vitese geçti ve bu harika değil. Bir olasılık, yatırımcıların bu kötü gelir performansının köşeyi döneceğini düşünmeleri nedeniyle P / S oranının yüksek olmasıdır. Gerçekten öyle olmasını umarsınız, aksi takdirde belirli bir neden olmadan oldukça yüksek bir fiyat ödersiniz.

Analistlerin Ambarella'nın geleceğinin sektör karşısında nasıl durduğunu öğrenmek ister misiniz? Bu durumda, ücretsiz raporumuz başlamak için harika bir yerdir.

Gelir Tahminleri Yüksek P/S Oranıyla Uyuşuyor mu?

Ambarella'nınki gibi P/S oranlarının makul kabul edilmesi için bir şirketin sektörden çok daha iyi performans göstermesi gerektiğine dair doğal bir varsayım var.

İlk olarak geriye dönüp baktığımızda, şirketin geçen yılki gelir artışı, %33'lük hayal kırıklığı yaratan bir düşüşle heyecanlanacak bir şey değildi. En azından daha önceki büyüme dönemi sayesinde gelirler toplamda üç yıl öncesine göre tamamen geriye gitmemeyi başardı. Dolayısıyla, şirketin bu süre zarfında gelir artışı açısından karışık bir sonuç elde ettiği görülüyor.

Şirketi takip eden analistlere göre, önümüzdeki üç yıl boyunca gelirlerin yıllık %26 oranında artması bekleniyor. Bu arada, sektörün geri kalanının her yıl %27 oranında büyüyeceği tahmin ediliyor ki bu da çok farklı değil.

Bunun ışığında, Ambarella'nın F/K'sının diğer şirketlerin çoğunun üzerinde olması ilginçtir. Görünüşe göre çoğu yatırımcı oldukça ortalama büyüme beklentilerini görmezden geliyor ve hisse senedine maruz kalmak için daha fazla ödeme yapmaya istekli. Bu hissedarlar, F/K'nın büyüme görünümüyle daha uyumlu seviyelere düşmesi halinde kendilerini hayal kırıklığına hazırlıyor olabilirler.

Son Söz

Fiyat-satış oranının belirli sektörlerde daha düşük bir değer ölçüsü olduğu tartışılmaktadır, ancak güçlü bir ticari duyarlılık göstergesi olabilir.

Gelirlerinin sektörün geneline paralel olarak artacağı tahmin edildiğinden, Ambarella'nın şu anda beklenenden daha yüksek bir P/S ile işlem gördüğü anlaşılıyor. Şu anda nispeten yüksek hisse fiyatından rahatsızız, çünkü gelecekte öngörülen gelirlerin bu olumlu hissiyatı uzun süre desteklemesi muhtemel değil. Mevcut fiyat-satış oranını haklı çıkarmak için olumlu bir değişikliğe ihtiyaç var.

Her zaman riskler hakkında düşünmelisiniz. Örnek olarak, Ambarella için bilmeniz gereken 3 uyarı işareti tespit ettik.

Bu riskler Ambarella hakkındaki görüşünüzü yeniden gözden geçirmenize neden oluyorsa, başka neler olduğuna dair bir fikir edinmek için yüksek kaliteli hisse senetlerinden oluşan interaktif listemizi keşfedin.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.