MediWound Ltd'nin (NASDAQ:MDWD) %26'lık Hisse Fiyatı Artışı Tam Olarak Anlamlı Değil

MediWound Ltd.(NASDAQ:MDWD) hissedarları, hisse fiyatının harika bir ay geçirdiğini, %26'lık bir kazanç sağladığını ve önceki zayıflıktan kurtulduğunu görmekten heyecan duyacaktır. Daha geniş bir bakış açısıyla, geçen ay kadar güçlü olmasa da, %12'lik tüm yıl kazancı da oldukça makul.

Fiyattaki sert sıçramanın ardından, MediWound'un 3,9x'lik fiyat-satış (veya "P/S") oranı, şirketlerin yaklaşık yarısının 3,1x'in altında P/S oranlarına sahip olduğu ve hatta 0,7x'in altında P/S'nin oldukça yaygın olduğu Amerika Birleşik Devletleri'ndeki daha geniş İlaç endüstrisine kıyasla şu anda bir satış gibi görünebilir. Bununla birlikte, P/S bir nedenden ötürü yüksek olabilir ve bunun haklı olup olmadığını belirlemek için daha fazla araştırma yapılması gerekir.

MediWound için son analizimizi görüntüleyin

MediWound Nasıl Performans Gösteriyor?

MediWound, son zamanlarda diğer şirketlerin çoğundan daha düşük olan gelir artışıyla nispeten durgun bir performans sergiledi. Bir olasılık, yatırımcıların bu cansız gelir performansının belirgin bir şekilde iyileşeceğini düşünmeleri nedeniyle P/S oranının yüksek olmasıdır. Gerçekten de öyle olmasını umabilirsiniz, aksi takdirde belirli bir neden olmaksızın oldukça yüksek bir fiyat ödersiniz.

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek isterseniz, MediWound hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

Gelir Tahminleri Yüksek F/K Oranıyla Uyuşuyor mu?

P/S oranını haklı çıkarmak için MediWound'un sektörün üzerinde etkileyici bir büyüme göstermesi gerekecektir.

Gelir artışının son yılını gözden geçirecek olursak, şirket %23'lük müthiş bir artış kaydetti. Son üç yıllık dönemde de, kısa vadeli performansının büyük ölçüde yardımıyla, gelirde %22'lik bir genel artış görüldü. Dolayısıyla, şirketin bu süre zarfında gelirini artırma konusunda gerçekten iyi bir iş çıkardığını teyit ederek başlayabiliriz.

Görünüşe bakacak olursak, şirketi izleyen dört analistin tahminlerine göre önümüzdeki üç yıl, yılda %31'lik bir büyüme getirecek. Bu oran, sektörün geneli için öngörülen yıllık %53'lük büyüme oranından önemli ölçüde daha düşük olacak.

Bunu göz önünde bulundurduğumuzda, MediWound'un F/K'sının sektördeki emsallerini geride bırakmasının mantıklı olmadığına inanıyoruz. Görünüşe göre, şirketteki birçok yatırımcı analistlerin belirttiğinden çok daha fazla yükselişte ve hisse senetlerini herhangi bir fiyattan bırakmaya istekli değiller. Sadece en cesur olanlar bu fiyatların sürdürülebilir olduğunu varsayabilir, çünkü bu gelir artışı seviyesi muhtemelen eninde sonunda hisse fiyatına ağır bir yük getirecektir.

Anahtar Çıkarım

MediWound hisseleri kuzey yönünde büyük bir adım attı, ancak bunun sonucunda F/K'sı yükseldi. Genel olarak tercihimiz, fiyat-satış oranının kullanımını, piyasanın bir şirketin genel sağlığı hakkında ne düşündüğünü belirlemekle sınırlamaktır.

MediWound'un tahmini büyümesi sektör genelinden daha düşük olduğu için şu anda beklenenden çok daha yüksek bir F/K ile işlem gördüğü sonucuna vardık. Şirketin gelir tahminindeki zayıflık, gelir duyarlılığı iyileşmezse düşebilecek olan yüksek F/K için iyiye işaret değil. Bu durum, hissedarların yatırımlarını önemli ölçüde riske atmakta ve potansiyel yatırımcıları aşırı prim ödeme tehlikesiyle karşı karşıya bırakmaktadır.

Bununla birlikte, MediWound 'un yatırım analizimizde 2 uyarı işareti gösterdiğini ve bunlardan 1'inin göz ardı edilemeyeceğini unutmayın.

Elbette, büyük bir kazanç artışı geçmişi olan kârlı şirketler genellikle daha güvenli bahislerdir. Bu nedenle, makul F/K oranlarına sahip ve kazançlarını güçlü bir şekilde artıran diğer şirketlerden oluşan bu ücretsiz koleksiyonu görmek isteyebilirsiniz.

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.