Columbia Sportswear Company'nin (NASDAQ:COLM) F/K'sı Size Ne Söylemiyor?

Amerika Birleşik Devletleri'ndeki şirketlerin yarısına yakınının fiyat/kazanç oranı (veya "F/K") 16x'in altında olduğunda, Columbia Sportswear Company 'yi (NASDAQ:COLM) 19,8x F/K oranıyla potansiyel olarak kaçınılması gereken bir hisse senedi olarak düşünebilirsiniz. Bununla birlikte, yüksek F/K için rasyonel bir temel olup olmadığını belirlemek için biraz daha derine inmemiz gerekir.

Columbia Sportswear, kazançları diğer şirketlerin çoğundan daha hızlı düştüğü için son zamanlarda zorlanıyor. Pek çok kişi bu kötü kazanç performansının önemli ölçüde iyileşmesini bekliyor olabilir ve bu da F/K'nın düşmesini engellemiş olabilir. Aksi takdirde, mevcut hissedarlar hisse fiyatının yaşayabilirliği konusunda çok gergin olabilirler.

Columbia Sportswear için son analizimize göz atın

Analistlerin ileriye dönük tahminlerini görmek istiyorsanız, Columbia Sportswear hakkındakiücretsiz raporumuza göz atmalısınız.

Columbia Sportswear için Yeterince Büyüme Var mı?

Columbia Sportswear'ın F/K oranını haklı çıkarabilmesi için pazarın üzerinde etkileyici bir büyüme göstermesi gerekiyor.

Son kazanç yılını incelediğimizde, şirketin kârının %13 oranında düştüğünü görüyoruz. Buna rağmen, takdire şayan bir şekilde EPS, son 12 ay hariç olmak üzere, üç yıl öncesine göre toplamda %69 artmıştır. Buna göre, her ne kadar koşuyu devam ettirmeyi tercih etmiş olsalar da, hissedarlar muhtemelen orta vadeli kazanç artış oranlarını memnuniyetle karşılayacaklardır.

Görünüşe bakacak olursak, şirketi izleyen dokuz analistin tahminlerine göre önümüzdeki üç yıl boyunca her yıl %8,3 oranında büyüme kaydedilmesi bekleniyor. Pazarın yıllık %9,9 büyüme göstereceği öngörüldüğünde, şirket benzer bir kazanç sonucu için konumlanmış durumda.

Bunun ışığında, Columbia Sportswear'ın F/K'sının diğer şirketlerin çoğunun üzerinde olması ilginçtir. Görünüşe göre çoğu yatırımcı oldukça ortalama büyüme beklentilerini göz ardı ediyor ve hisse senedine maruz kalmak için daha fazla ödeme yapmaya istekli. Yine de, bu seviyedeki kazanç büyümesinin eninde sonunda hisse fiyatını aşağı çekmesi muhtemel olduğundan ek kazançlar elde etmek zor olacaktır.

Columbia Sportswear'ın F/K'sından Ne Öğrenebiliriz?

Hisse senedinizi satıp satmamanız gerektiğini belirlemek için tek başına fiyat-kazanç oranını kullanmak mantıklı değildir, ancak şirketin gelecekteki beklentileri için pratik bir rehber olabilir.

Columbia Sportswear'ın analist tahminlerini incelediğimizde, piyasa ile uyumlu kazanç görünümünün yüksek F/K oranını tahmin ettiğimiz kadar etkilemediğini gördük. Şu anda nispeten yüksek olan hisse fiyatından rahatsızız çünkü gelecekte elde edileceği tahmin edilen kazançların bu olumlu havayı uzun süre desteklemesi pek mümkün görünmüyor. Bu koşullar iyileşmediği sürece, bu fiyatların makul olduğunu kabul etmek zor.

Bir şirketin bilançosunda pek çok potansiyel risk yer alabilir. Columbia Sportswear içinücretsiz bilanço analizimiz aracılığıyla altı basit kontrol ile ana risklerin çoğunu değerlendirebilirsiniz.

Columbia Sportswear'ın işinin gücünden emin değilseniz, gözden kaçırmış olabileceğiniz diğer bazı şirketler için neden sağlam iş temellerine sahip hisse senetlerinin interaktif listemizi keşfetmiyorsunuz?

Bu makale hakkında geri bildiriminiz var mı? İçerik hakkında endişeleriniz mi var? Bizimle doğrudan iletişime geçin. Alternatif olarak, editorial-team (at) simplywallst.com adresine e-posta gönderin.

Simply Wall St tarafından hazırlanan bu makale genel niteliktedir. Sadece tarafsız bir metodoloji kullanarak geçmiş verilere ve analist tahminlerine dayalı yorumlar sunmaktayız ve makalelerimiz finansal tavsiye niteliğinde değildir. Herhangi bir hisse senedini almak veya satmak için bir öneri teşkil etmez ve hedeflerinizi veya mali durumunuzu dikkate almaz. Size temel verilere dayanan uzun vadeli odaklı analizler sunmayı amaçlıyoruz. Analizimizin fiyata duyarlı en son şirket duyurularını veya niteliksel materyalleri hesaba katmayabileceğini unutmayın. Simply Wall St'in bahsi geçen hiçbir hisse senedinde pozisyonu bulunmamaktadır.