Stock Analysis
Os leitores regulares saberão que adoramos os nossos dividendos no Simply Wall St, e é por isso que é emocionante ver que a Aon plc(NYSE:AON) está prestes a negociar ex-dividendo nos próximos 3 dias. A data ex-dividendo é um dia útil antes da data de registo, que é a data limite para os accionistas estarem presentes nos livros da empresa para serem elegíveis para um pagamento de dividendos. A data ex-dividendo é importante porque o processo de liquidação envolve dois dias úteis completos. Assim, se falhar essa data, não aparecerá nos livros da empresa na data de registo. Por conseguinte, se comprar acções da Aon a 30 de abril ou depois dessa data, não será elegível para receber o dividendo, quando este for pago a 15 de maio.
O próximo pagamento de dividendos da empresa será de US$0,675 por ação. No ano passado, no total, a empresa distribuiu US$2,46 aos accionistas. Analisando os últimos 12 meses de distribuições, a Aon tem um rendimento de aproximadamente 0,8% sobre o preço atual das suas acções de US$306,00. Os dividendos são um importante contribuinte para os retornos de investimento para os detentores de longo prazo, mas apenas se o dividendo continuar a ser pago. Por isso, temos de investigar se a Aon pode pagar os seus dividendos e se estes podem crescer.
Veja a nossa última análise da Aon
Os dividendos são normalmente pagos a partir dos rendimentos da empresa, pelo que se uma empresa paga mais do que ganha, os seus dividendos correm normalmente um risco maior de serem cortados. A Aon está a pagar apenas 19% do seu lucro depois de impostos, o que é confortavelmente baixo e deixa bastante espaço para respirar no caso de eventos adversos.
As empresas que pagam menos dividendos do que ganham em lucros têm geralmente dividendos mais sustentáveis. Quanto mais baixo for o rácio de pagamento, maior será a margem de manobra de que a empresa dispõe antes de ser forçada a reduzir os dividendos.
Os ganhos e os dividendos têm vindo a crescer?
As empresas com ganhos por ação em crescimento consistente geralmente são as melhores ações de dividendos, pois geralmente acham mais fácil aumentar os dividendos por ação. Se o negócio entrar em desaceleração e o dividendo for cortado, a empresa pode ver seu valor cair vertiginosamente. É encorajador ver que a Aon tem aumentado rapidamente os seus lucros, com um crescimento de 24% por ano nos últimos cinco anos.
Outra forma importante de avaliar as perspectivas de dividendos de uma empresa é medir a sua taxa histórica de crescimento dos dividendos. A Aon registou um crescimento médio anual dos dividendos de 13% nos últimos 10 anos. É interessante verificar que tanto os lucros como os dividendos por ação cresceram rapidamente nos últimos anos.
Conclusão final
A Aon tem o que é preciso para manter os seus pagamentos de dividendos? Empresas como a Aon, que estão a crescer rapidamente e a pagar uma fração reduzida dos lucros, estão normalmente a reinvestir fortemente no seu negócio. Esta é uma das combinações de investimento mais atractivas no âmbito desta análise, uma vez que pode criar um valor substancial para os investidores a longo prazo. Globalmente, a Aon parece ser uma ação de dividendos promissora nesta análise, e pensamos que valeria a pena investigá-la melhor.
À luz disso, embora a Aon tenha um dividendo atraente, vale a pena conhecer os riscos envolvidos com esta ação. Por exemplo, encontramos 3 sinais de alerta para Aon (1 é significativo!) Que merecem sua atenção antes de investir nas ações.
Um erro de investimento comum é comprar a primeira ação interessante que se vê. Aqui pode encontrar uma lista completa de acções com dividendos de alto rendimento.
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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.
This article has been translated from its original English version, which you can find here.