Receitas a trabalhar contra o preço das acções da Streamline Health Solutions, Inc. (NASDAQ:STRM) após uma queda de 26%

As acções da Streamline Health Solutions, Inc.(NASDAQ:STRM) recuaram uns consideráveis 26% no último mês, invertendo uma boa parte do seu sólido desempenho recente. A queda recente completa doze meses desastrosos para os accionistas, que estão sentados com uma perda de 81% durante esse tempo.

Uma vez que o seu preço caiu substancialmente, a Streamline Health Solutions pode estar a enviar sinais de alta neste momento com o seu rácio preço/vendas (ou "P/S") de 0,9x, uma vez que quase metade de todas as empresas do sector dos serviços de saúde nos Estados Unidos têm rácios P/S superiores a 2,1x e mesmo P/S superiores a 5x não são invulgares. No entanto, o P/S pode ser baixo por uma razão e requer uma investigação mais aprofundada para determinar se é justificado.

Veja nossa análise mais recente para Streamline Health Solutions

Como é que a Streamline Health Solutions se tem comportado recentemente?

Embora o sector tenha registado um crescimento das receitas ultimamente, as receitas da Streamline Health Solutions entraram em marcha-atrás, o que não é bom. O rácio P/S é provavelmente baixo porque os investidores pensam que este fraco desempenho das receitas não vai melhorar. Por isso, embora se possa dizer que as acções são baratas, os investidores estarão à procura de melhorias antes de as considerarem de bom valor.

Gostaria de saber como é que os analistas pensam que o futuro da Streamline Health Solutions se compara com o do sector? Nesse caso, o nosso relatóriogratuito é um ótimo ponto de partida.

As previsões de receitas correspondem ao baixo rácio P/S?

A única altura em que se sentiria verdadeiramente confortável ao ver um P/S tão baixo como o da Streamline Health Solutions é quando o crescimento da empresa está a caminho de ficar atrás do sector.

Olhando para trás primeiro, vemos que quase não houve crescimento de receita para falar da empresa no ano passado. No entanto, alguns anos fortes antes disso significam que a empresa ainda foi capaz de aumentar as receitas num impressionante total de 117% nos últimos três anos. Por conseguinte, é justo dizer que o crescimento das receitas foi recentemente ótimo para a empresa, mas os investidores vão querer perguntar por que razão abrandou tanto.

Olhando agora para o futuro, prevê-se que as receitas aumentem 4,1% por ano durante os próximos três anos, de acordo com os dois analistas que seguem a empresa. Entretanto, prevê-se que o resto da indústria cresça 13% por ano, o que é visivelmente mais atrativo.

Tendo isto em consideração, é claro por que razão o P/S da Streamline Health Solutions está a ficar aquém dos seus pares do sector. Parece que a maioria dos investidores espera ver um crescimento futuro limitado e só está disposta a pagar um montante reduzido pelas acções.

O que é que o P/S da Streamline Health Solutions significa para os investidores?

O preço recentemente fraco das acções da Streamline Health Solutions fez com que o seu P/S voltasse a ser inferior ao de outras empresas de serviços de saúde. Utilizar apenas o rácio preço/venda para determinar se deve vender as suas acções não é sensato, no entanto, pode ser um guia prático para as perspectivas futuras da empresa.

Como suspeitávamos, o nosso exame das previsões dos analistas da Streamline Health Solutions revelou que as suas perspectivas de receitas inferiores estão a contribuir para o seu baixo P/S. Neste momento, os accionistas estão a aceitar o baixo P/S, uma vez que admitem que as receitas futuras não irão provavelmente proporcionar surpresas agradáveis. A empresa precisará de uma mudança de sorte para justificar uma subida do P/S no futuro.

Há que pensar sempre nos riscos. Neste caso, detectámos 4 sinais de alerta para a Streamline Health Solutions que devem ser tidos em conta, e 1 deles é significativo.

É importante certificar-se de que procura uma grande empresa e não apenas a primeira ideia que encontra. Por isso, se o crescimento da rendibilidade estiver de acordo com a sua ideia de uma grande empresa, dê uma vista de olhos a esta lista gratuita de empresas interessantes com um forte crescimento recente dos lucros (e um P/E baixo).

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.