Os fortes ganhos da Vita Coco Company (NASDAQ:COCO) são de boa qualidade

A The Vita Coco Company, Inc.(NASDAQ:COCO) registou recentemente lucros significativos e o mercado reagiu positivamente. Fizemos algumas análises e encontrámos vários factores positivos para além dos números dos lucros.

Veja nossa análise mais recente para a Vita Coco Company

Analisando os ganhos da Vita Coco Company

Um dos principais índices financeiros usados para medir o quão bem uma empresa converte seu lucro em fluxo de caixa livre (FCF) é o índice de acumulação. O rácio de acumulação subtrai o FCF do lucro de um determinado período e divide o resultado pelos activos operacionais médios da empresa durante esse período. Pode pensar-se no rácio de acréscimo do fluxo de caixa como o "rácio de lucro não-FCF".

Isto significa que um rácio de acumulação negativo é positivo, porque mostra que a empresa está a gerar mais fluxo de caixa livre do que o seu lucro sugere. Não se pretende com isto dizer que nos devemos preocupar com um rácio de acumulação positivo, mas vale a pena notar onde o rácio de acumulação é bastante elevado. Para citar um artigo de 2014 de Lewellen e Resutek, "as empresas com acumulações mais elevadas tendem a ser menos rentáveis no futuro".

Durante os doze meses até dezembro de 2023, a Vita Coco Company registou um rácio de acréscimo de -0,63. Isto indica que o seu fluxo de caixa livre excedeu significativamente o seu lucro estatutário. De facto, nos últimos doze meses, registou um fluxo de caixa livre de 107 milhões de dólares, bem acima dos 46,6 milhões de dólares de lucro. A Vita Coco Company teve um fluxo de caixa livre negativo no ano passado, pelo que os 107 milhões de dólares que produziu este ano foram uma melhoria bem-vinda.

Isto pode deixá-lo a pensar no que os analistas estão a prever em termos de rentabilidade futura. Felizmente, pode clicar aqui para ver um gráfico interativo que descreve a rentabilidade futura, com base nas suas estimativas.

A nossa opinião sobre o desempenho dos lucros da Vita Coco Company

Felizmente para os accionistas, a Vita Coco Company produziu bastante fluxo de caixa livre para apoiar os seus números de lucros estatutários. Com base nesta observação, consideramos possível que o lucro estatutário da Vita Coco Company subestime, de facto, o seu potencial de ganhos! Além disso, a empresa fez um excelente trabalho ao aumentar o EPS no último ano. É claro que a análise dos resultados ainda não é exaustiva, pois é possível considerar também as margens, o crescimento previsto e o retorno do investimento, entre outros factores. Obviamente, gostamos de considerar os dados históricos para fundamentar a nossa opinião sobre uma empresa. Mas pode ser muito útil ter em conta as previsões de outros analistas. Por isso, sinta-se à vontade para consultar o nosso gráfico gratuito que representa as previsões dos analistas.

Esta nota apenas analisou um único fator que lança luz sobre a natureza do lucro da Vita Coco Company. Mas existem muitas outras formas de informar a sua opinião sobre uma empresa. Por exemplo, muitas pessoas consideram uma elevada rendibilidade do capital próprio como uma indicação de uma economia empresarial favorável, enquanto outras gostam de "seguir o dinheiro" e procurar acções que os informadores estão a comprar. Por isso, talvez queira ver esta coleção gratuita de empresas com uma elevada rendibilidade do capital próprio ou esta lista de acções que os iniciados estão a comprar.

Tem comentários sobre este artigo? Preocupado com o conteúdo? Entre em contacto connosco diretamente. Em alternativa, envie um e-mail para editorial-team (at) simplywallst.com.

Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.