O preço da Expro Group Holdings N.V. (NYSE:XPRO) está fora de sintonia com as receitas

Quando cerca de metade das empresas do sector dos serviços energéticos nos Estados Unidos têm rácios preço/venda (ou "P/S") inferiores a 1x, pode considerar-se a Expro Group Holdings N.V. (NYSE:XPRO) como uma ação a evitar potencialmente com o seu rácio P/S de 1,6x. No entanto, o P / S pode ser alto por um motivo e requer uma investigação mais aprofundada para determinar se é justificado.

Veja nossa análise mais recente para Expro Group Holdings

O que significa o P/S da Expro Group Holdings para os accionistas?

Ultimamente, não tem havido muita diferença entre o crescimento das receitas da Expro Group Holdings e do sector. É possível que muitos esperem que o desempenho medíocre das receitas se fortaleça positivamente, o que tem evitado que o rácio P/S desça. Caso contrário, os accionistas existentes podem estar um pouco nervosos quanto à viabilidade do preço das acções.

Gostaria de saber como é que os analistas pensam que o futuro da Expro Group Holdings se compara com o do sector? Nesse caso, o nosso relatóriogratuito é um ótimo ponto de partida.

Qual é a tendência de crescimento das receitas da Expro Group Holdings?

Para justificar o seu rácio P/S, a Expro Group Holdings teria de apresentar um crescimento impressionante superior ao do sector.

Se analisarmos o último ano de crescimento das receitas, a empresa registou um aumento fantástico de 16%. O último período de três anos também registou um excelente aumento global de 149% das receitas, ajudado pelo seu desempenho a curto prazo. Por conseguinte, é justo dizer que o crescimento das receitas foi recentemente excelente para a empresa.

Olhando agora para o futuro, prevê-se que as receitas aumentem 7,6% por ano durante os próximos três anos, de acordo com os seis analistas que seguem a empresa. Entretanto, prevê-se que o resto do sector cresça 7,2% por ano, o que não é muito diferente.

Com esta informação, achamos interessante que a Expro Group Holdings esteja a negociar a um P/S elevado em comparação com o sector. Aparentemente, muitos investidores da empresa estão mais optimistas do que os analistas indicam e não estão dispostos a abandonar as suas acções neste momento. Estes accionistas podem estar a preparar-se para uma desilusão se o P/S descer para níveis mais consentâneos com as perspectivas de crescimento.

O que é que o P/S da Expro Group Holdings significa para os investidores?

Diríamos que o poder do rácio preço/vendas não é principalmente como um instrumento de avaliação, mas sim para medir o sentimento atual dos investidores e as expectativas futuras.

Uma vez que se prevê que as suas receitas cresçam em linha com a indústria em geral, parece que a Expro Group Holdings negoceia atualmente com um P/S superior ao esperado. O facto de os valores das receitas não estarem a incendiar o mundo faz-nos duvidar que o P/S elevado da empresa possa ser sustentável a longo prazo. É necessária uma mudança positiva para justificar a atual relação preço/vendas.

Não queremos estragar a festa, mas também encontrámos dois sinais de alerta para a Expro Group Holdings, aos quais é preciso estar atento.

Naturalmente, as empresas lucrativas com um historial de grande crescimento dos lucros são geralmente apostas mais seguras. Por isso, talvez queira ver esta coleção gratuita de outras empresas que têm rácios P/E razoáveis e que registaram um forte crescimento dos lucros.

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