O CEO da Liang Changlin Dingdong (Cayman) Limited (NYSE:DDL) é o informador mais otimista, e o valor das suas acções aumentou 23% na semana passada

Principais conclusões

• O controlo interno significativo sobre a Dingdong (Cayman) implica interesses adquiridos no crescimento da empresa
• 52% da empresa é detida pelos 5 principais accionistas
• 17% da Dingdong (Cayman) é detida por instituições

Um olhar sobre os accionistas da Dingdong (Cayman) Limited(NYSE:DDL) pode dizer-nos qual é o grupo mais poderoso. O grupo que detém o maior número de acções da empresa, cerca de 29% para ser mais preciso, é constituído por pessoas singulares. Ou seja, é o grupo que mais beneficia se as acções subirem (ou que mais perde se houver uma queda).

Por conseguinte, os investidores institucionais foram os maiores beneficiários da valorização de 23% registada na semana passada.

No gráfico abaixo, ampliamos os diferentes grupos de propriedade da Dingdong (Cayman).

Confira nossa análise mais recente para Dingdong (Cayman)

O que a propriedade institucional nos diz sobre Dingdong (Cayman)?

As instituições normalmente medem-se em relação a um índice de referência quando reportam aos seus próprios investidores, pelo que muitas vezes ficam mais entusiasmadas com uma ação quando esta é incluída num índice importante. É de esperar que a maioria das empresas tenha algumas instituições no registo, especialmente se estiverem a crescer.

Como se pode ver, os investidores institucionais têm uma participação razoável na Dingdong (Cayman). Isso pode indicar que a empresa tem um certo grau de credibilidade na comunidade de investimentos. No entanto, é melhor ter cuidado ao confiar na suposta validação que vem com os investidores institucionais. Por vezes, também eles se enganam. Não é raro assistir-se a uma grande queda do preço das acções se dois grandes investidores institucionais tentarem vender uma ação ao mesmo tempo. Por isso, vale a pena verificar a trajetória passada dos ganhos da Dingdong (Cayman), (abaixo). Claro, lembre-se de que há outros fatores a serem considerados também.

A Dingdong (Cayman) não é propriedade de fundos de cobertura. Com uma participação de 28%, o CEO Liang Changlin é o maior acionista. Em comparação, o segundo e o terceiro maiores accionistas detêm cerca de 6,4% e 6,0% das acções.

Para tornar o nosso estudo mais interessante, verificámos que os 5 maiores accionistas controlam mais de metade da empresa, o que implica que este grupo tem uma influência considerável na tomada de decisões da empresa.

Embora o estudo da propriedade institucional de uma empresa possa acrescentar valor à sua investigação, é também uma boa prática investigar as recomendações dos analistas para obter uma compreensão mais profunda do desempenho esperado de uma ação. Existe um número razoável de analistas que cobrem as acções, pelo que pode ser útil conhecer a sua visão agregada sobre o futuro.

Posse de informação privilegiada sobre a Dingdong (Cayman)

A definição de "insider" pode variar ligeiramente de país para país, mas os membros do conselho de administração contam sempre. A direção da empresa responde perante o conselho de administração e este deve representar os interesses dos accionistas. Nomeadamente, por vezes os gestores de topo fazem parte do conselho de administração.

A maior parte das empresas considera positiva a participação de membros do conselho de administração, porque pode indicar que o conselho está bem alinhado com os outros accionistas. No entanto, nalgumas ocasiões, o poder está demasiado concentrado neste grupo.

As nossas informações sugerem que os iniciados mantêm uma participação significativa na Dingdong (Cayman) Limited. Os insiders têm uma participação de 81 milhões de dólares nesta empresa de 281 milhões de dólares. É ótimo ver os insiders tão investidos no negócio. Talvez valha a pena verificar se esses insiders têm estado a comprar recentemente.

Propriedade do público em geral

Com uma participação de 26%, o público em geral, composto maioritariamente por investidores individuais, tem algum grau de influência sobre a Dingdong (Cayman). Este tamanho da propriedade, embora considerável, pode não ser suficiente para mudar a política da empresa se a decisão não estiver em sincronia com outros grandes accionistas.

Participação de capitais privados

Com uma participação de 29%, as empresas de capitais privados podem influenciar o conselho de administração da Dingdong (Cayman). Alguns poderão gostar desta situação, porque as participações privadas são por vezes activistas que responsabilizam a administração. Mas, outras vezes, as participações privadas estão a vender a empresa, tendo-a tornado pública.

Próximos passos:

Embora valha a pena considerar os diferentes grupos que detêm uma empresa, há outros factores que são ainda mais importantes. Considere, por exemplo, o espetro sempre presente do risco de investimento. Identificámos 1 sinal de alerta com a Dingdong (Cayman) e a sua compreensão deve fazer parte do seu processo de investimento.

Mas, em última análise, é o futuro, e não o passado, que determinará o sucesso dos proprietários desta empresa. Por conseguinte, consideramos aconselhável consultar este relatório gratuito que mostra se os analistas estão a prever um futuro melhor.

NB: Os valores apresentados neste artigo são calculados com base nos dados dos últimos doze meses, que se referem ao período de 12 meses que termina na última data do mês em que a demonstração financeira está datada. Este facto pode não ser consistente com os valores do relatório anual do ano inteiro.

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Este artigo da Simply Wall St é de carácter geral. Fornecemos comentários com base em dados históricos e previsões de analistas apenas utilizando uma metodologia imparcial e os nossos artigos não se destinam a ser um aconselhamento financeiro. Não constitui uma recomendação para comprar ou vender qualquer ação e não tem em conta os seus objectivos ou a sua situação financeira. O nosso objetivo é proporcionar-lhe uma análise orientada para o longo prazo, baseada em dados fundamentais. Note-se que a nossa análise pode não ter em conta os últimos anúncios de empresas sensíveis ao preço ou material qualitativo. Simply Wall St não detém qualquer posição nas acções mencionadas.