Telefónica (TELF.Y) Aandelenoverzicht

Telefónica, S.A. levert samen met haar dochterondernemingen telecommunicatiediensten in Europa en Latijns-Amerika. Meer informatie

TELF.Y fundamentele analyse
Sneeuwvlok Score
Waardering	5/6
Toekomstige groei	3/6
Prestaties in het verleden	0/6
Financiële gezondheid	2/6
Dividenden	3/6

Beloningen

Verhandeld tegen 25% onder onze schatting van de reële waarde

De winst zal naar verwachting met 66.96% per jaar groeien

Handelen tegen een goede waarde vergeleken met branchegenoten en branchegenoten

Risicoanalyse

Rentebetalingen worden niet goed gedekt door de winsten

Dividend van 7.51% wordt niet goed gedekt door de winst

TELF.Y Community Fair Values

Create Narrative

See what 12 others think this stock is worth. Follow their fair value or set your own to get alerts.

View all narratives

Telefónica, S.A. Concurrenten

Prijsgeschiedenis en prestaties

Overzicht van hoogtepunten, dieptepunten en veranderingen in de aandelenkoersen voor Telefónica
Historische aandelenkoersen
Huidige aandelenkoers	€4.61
52 Week Hoogtepunt	€5.72
52 Week Laag	€3.67
Bèta	0.29
1 maand verandering	2.90%
3 maanden verandering	7.21%
1 Jaar Verandering	-12.19%
3 jaar verandering	10.82%
5 jaar verandering	-3.76%
Verandering sinds IPO	129.19%

Recent nieuws en updates

Seeking Alpha • Nov 19

Telefonica: The Turnaround Story Income Investors Should Skip

Summary Telefónica (TEF) is cutting its dividend by 50% in 2026-2027, ending its status as a high-yield income stock. TEF's persistent dividend cuts reflect high leverage, weak free cash flow, and years of mismanagement, forcing a shift to a payout tied to recurring FCF. The new strategic plan targets modest 1.5-2.5% revenue growth, cost cuts, capex reduction, and deleveraging to 2.5x net debt/EBITDAaL by 2028. While the turnaround plan is coherent, TEF remains a low-growth, low-margin story; it is no longer suitable for dividend-focused investors. Read the full article on Seeking Alpha

Recent updates

Seeking Alpha • Nov 19

Telefonica: The Turnaround Story Income Investors Should Skip

Seeking Alpha • Nov 07

Telefonica Q3 Earnings: Not Very Attractive Due To Volatility In Certain Regions

Summary Telefonica S.A.'s Q3 earnings show a 3% y/y decline in sales, with significant revenue drops in Brazil and Hispam due to currency depreciation and competitive pressures. The company's high debt load (€32B long-term, €6B short-term) is concerning, though it has decent free cash flow and cash reserves to cover obligations. Telefonica Tech's growth in digital solutions, with a 9.5% y/y increase, offers potential for future revenue diversification and top-line improvement. Despite an attractive 7.22% dividend yield, high exposure to volatile currencies and lackluster growth leads me to assign a hold rating for now. Read the full article on Seeking Alpha

Seeking Alpha • Sep 18

AT&T Vs. Telefonica: Only One Of These High-Yields Is A Buy

Summary Telefonica and AT&T are high-yield telecoms with checkered pasts. Both have made a lot of progress towards deleveraging and putting their businesses and dividends on a more sustainable path. We compare them side-by-side and share our take on which is the better buy today. Read the full article on Seeking Alpha

Seeking Alpha • Aug 22

Telefonica: There Is Further Upside Here - I Say 'Buy'

Summary Conservative leverage, FCF improvement, and on-track results make Telefonica stock a buy with a €4.9/share price target. Telefonica is a decent investment with good yield and potential for outperformance, primarily income-oriented. The company's 2Q24 results show accelerating top-line growth, EBITDA growth, and expansion of 5G coverage, supporting the positive thesis. Read the full article on Seeking Alpha

Seeking Alpha • May 31

Telefonica: Steadily Pushing Upward

Summary Telefonica has seen improvements in its results, with accelerating revenue and EBITDA growth, low churn rates, and enhanced customer experience. The company has achieved its goals in terms of fiber, infra growth, and coverage, with 5G coverage at 63% in core markets. Telefonica's FCF is expected to grow at more than 10%, affirming a positive outlook for the company. Read the full article on Seeking Alpha

Seeking Alpha • Jan 29

With 8% Dividend Yield, Telefonica Has Upside Potential

Summary Telefonica's various telecoms businesses present a mixed bag overall, with solid positions in Spain and the U.K. offset by weaker operations in Latin America and Germany. Medium-term financial goals point to modest growth and look achievable, while the 8%-yielding dividend is more secure than it appears at first glance. These shares look around 25% undervalued based on a rough sum-of-the-parts method, with the market basically ignoring the value of its U.K. joint venture. Read the full article on Seeking Alpha

Seeking Alpha • Nov 23

Telefonica: Don't Let An 8% Dividend Yield Fool You

Summary Telefonica S.A. offers an 8% forward dividend yield, but dividend growth is unlikely due to revenue challenges and high leverage. The company's financial performance has been declining, and its weak balance sheet limits room for investment in growth initiatives. My valuation analysis suggests the stock has almost no upside potential. Read the full article on Seeking Alpha

Rendement voor aandeelhouders

	TELF.Y	US Telecom	US Markt
7D	-1.7%	3.3%	2.5%
1Y	-12.2%	3.7%	26.4%

Rendement versus industrie: TELF.Y presteerde slechter dan de US Telecom -sector, die het afgelopen jaar een rendement van 3.7 % opleverde.

Rendement versus markt: TELF.Y presteerde slechter dan US Market, dat het afgelopen jaar een rendement van 26.4 % opleverde.

Prijsvolatiliteit

Is TELF.Y's price volatile compared to industry and market?
TELF.Y volatility
TELF.Y Average Weekly Movement	4.3%
Telecom Industry Average Movement	7.9%
Market Average Movement	7.2%
10% most volatile stocks in US Market	16.5%
10% least volatile stocks in US Market	3.1%

Stabiele aandelenkoers: TELF.Y heeft de afgelopen 3 maanden geen significante prijsvolatiliteit gekend vergeleken met de US markt.

Volatiliteit in de loop van de tijd: De wekelijkse volatiliteit ( 4% ) van TELF.Y is het afgelopen jaar stabiel geweest.

Over het bedrijf

Opgericht	Werknemers	CEO	Website
1924	82,175	Marc Thomas Millar	www.telefonica.com

Telefónica, S.A. levert samen met haar dochterondernemingen telecommunicatiediensten in Europa en Latijns-Amerika. Het bedrijf biedt mobiele en aanverwante diensten en producten aan, waaronder mobiele spraakdiensten, diensten met toegevoegde waarde, mobiele data en internet, wholesale, zakelijke diensten, roaming, vaste draadloze diensten en trunking- en semafoondiensten; traditionele vaste telecommunicatiediensten, zoals PSTN-lijnen; ISDN-toegang; openbare telefoondiensten; lokale, binnenlandse en internationale interlokale en vaste-naar-mobiele communicatie; zakelijke communicatie; aanvullende diensten met toegevoegde waarde; videotelefonie; intelligente netwerken; telefonie-informatiediensten; en leaset en verkoopt handsetapparatuur. Het bedrijf biedt ook internetprovidersdiensten; portaal- en netwerkdiensten, retail- en wholesalebreedbandtoegang, smalbandgeschakelde toegang en andere technologieën, internet via glasvezel naar huis, digital subscriber line met zeer hoge bitsnelheid en voice over internetprotocoldiensten; huurlijnen, virtuele privénetwerken, glasvezel, webhosting en managed hosting, contentlevering en -toepassing, beveiliging, en uitbestedings- en consultancydiensten, waaronder netwerkbeheer of CGP; en desktop-, systeemintegratie- en professionele diensten.

Telefónica, S.A. Samenvatting

Hoe verhouden de winst en inkomsten van Telefónica zich tot de beurswaarde?
TELF.Y fundamentele statistieken
Marktkapitalisatie	US$26.17b
Inkomsten(TTM)	-US$2.74b
Inkomsten(TTM)	US$41.77b

0.6x

P/S-verhouding

-9.5x

Koers/Winstverhouding

Is TELF.Y overgewaardeerd?

Zie Reële waarde en waarderingsanalyse

Inkomsten en omzet

Belangrijkste winstgevendheidsstatistieken uit het laatste winstverslag (TTM)
TELF.Y resultatenrekening (TTM)
Inkomsten	€35.91b
Kosten van inkomsten	€19.70b
Brutowinst	€16.20b
Overige uitgaven	€18.56b
Inkomsten	-€2.36b

Laatst gerapporteerde inkomsten

Mar 31, 2026

Volgende inkomensdatum

Jul 29, 2026

Winst per aandeel (EPS)	-0.42
Brutomarge	45.13%
Nettowinstmarge	-6.56%
Schuld/Eigen Vermogen Verhouding	187.2%

Hoe presteerde TELF.Y op de lange termijn?

Bekijk historische prestaties en vergelijking

Dividenden

7.5%

Huidig dividendrendement

-77%

Uitbetalingsratio

Bedrijfsanalyse en status van financiële gegevens

Gegevens	Laatst bijgewerkt (UTC-tijd)
Bedrijfsanalyse	2026/05/26 16:45
Aandelenkoers aan het einde van de dag	2026/05/26 00:00
Inkomsten	2026/03/31
Jaarlijkse inkomsten	2025/12/31

Gegevensbronnen

De gegevens die gebruikt zijn in onze bedrijfsanalyse zijn afkomstig van S&P Global Market Intelligence LLC. De volgende gegevens worden gebruikt in ons analysemodel om dit rapport te genereren. De gegevens zijn genormaliseerd, waardoor er een vertraging kan optreden voordat de bron beschikbaar is.

Pakket	Gegevens	Tijdframe	Voorbeeld Amerikaanse bron ^*
Financiële gegevens bedrijf	10 jaar	Resultatenrekening Kasstroomoverzicht Balans	SEC-formulier 10-K SEC-formulier 10-Q
Consensus schattingen analisten	+3 jaar	Financiële prognoses Koersdoelen analisten	Onderzoeksrapporten van analisten Blue Matrix
Marktprijzen	30 jaar	Aandelenprijzen Dividenden, splitsingen en acties	ICE Marktgegevens SEC-formulier S-1
Eigendom	10 jaar	Top aandeelhouders Handel met voorkennis	SEC-formulier 4 SEC-formulier 13D
Beheer	10 jaar	Leiderschapsteam Raad van bestuur	SEC-formulier 10-K SEC-formulier DEF 14A
Belangrijkste ontwikkelingen	10 jaar	Bedrijfsaankondigingen	SEC-formulier 8-K

^* Voorbeeld voor effecten uit de VS, voor niet-Amerikaanse effecten worden gelijkwaardige formulieren en bronnen gebruikt.

Tenzij anders vermeld zijn alle financiële gegevens gebaseerd op een jaarperiode, maar worden ze elk kwartaal bijgewerkt. Dit staat bekend als Trailing Twelve Month (TTM) of Last Twelve Month (LTM) gegevens. Meer informatie.

Analysemodel en Snowflake

Details van het analysemodel dat is gebruikt om dit rapport te genereren zijn beschikbaar op onze Github-pagina. We hebben ook handleidingen over hoe je onze rapporten kunt gebruiken en tutorials op YouTube.

Leer meer over het team van wereldklasse dat het Simply Wall St-analysemodel heeft ontworpen en gebouwd.

Industrie en sector

Onze industrie- en sectormetrics worden elke 6 uur berekend door Simply Wall St, details van ons proces zijn beschikbaar op Github.

Bronnen van analisten

Telefónica, S.A. wordt gevolgd door 41 analisten. 10 van deze analisten hebben de schattingen van de omzet of winst ingediend die zijn gebruikt als input voor ons rapport. Inzendingen van analisten worden de hele dag door bijgewerkt.

Analist	Instelling
Andrew Charles Beale	Arete Research Services LLP
null null	Banco de Sabadell. S.A.
Fernando Cordero Barreira	Banco Santander

Telefónica (TELF.Y) Aandelenoverzicht

Beloningen

Risicoanalyse

Telefónica, S.A. Concurrenten

Comcast

AT&T

Verizon Communications

IHS Holding

Prijsgeschiedenis en prestaties

Recent nieuws en updates

Telefónica Announces Plans to Voluntarily Delist Its American Depositary Shares from the New York Stock Exchange

OXIO Corp and Newfoundland Capital Management US, LLC agreed to acquire Telefónica Móviles México S.A. de C.V. from Telefónica, S.A. (BME:TEF).

Telefónica, S.A., Annual General Meeting, Mar 26, 2026

Telefónica, S.A. Updates Committee Memberships with New Independent Directors

Telefonica: The Turnaround Story Income Investors Should Skip

Telefónica, S.A. Provides Dividend Guidance for the Year 2026, Payable June 2027

Recent updates

Telefónica Announces Plans to Voluntarily Delist Its American Depositary Shares from the New York Stock Exchange

OXIO Corp and Newfoundland Capital Management US, LLC agreed to acquire Telefónica Móviles México S.A. de C.V. from Telefónica, S.A. (BME:TEF).

Telefónica, S.A., Annual General Meeting, Mar 26, 2026

Telefónica, S.A. Updates Committee Memberships with New Independent Directors

Telefonica: The Turnaround Story Income Investors Should Skip

Telefónica, S.A. Provides Dividend Guidance for the Year 2026, Payable June 2027

Telefónica, S.A. Provides Earnings Guidance for the Year 2025

Telefónica, S.A. to Report Q1, 2026 Results on May 14, 2026

Telefónica, S.A. Announces Board of Directors Changes and Committee Changes

Telefónica, S.A. Reportedly Considers A Possible Takeover of Vodafone Plc's Spanish Unit

Telefónica, S.A. Reiterates Its Earnings Guidance for Full Year 2025

Telefonica Reportedly in Exclusive Talks to Sell Its Mexican Unit to Beyond ONE

Telefonica Reportedly Hires Citi for Chile Unit Sale

Norges Bank Intends to Vote Against Telefónica Resolutions

Telefónica, S.A., Annual General Meeting, Apr 10, 2025

Telefónica, S.A. Announces Management Changes

Telefónica, S.A. Announces Board Changes

Telefónica, S.A. Announces Board Changes

Telefonica Announces Change of Executive Chairman

Telefonica Q3 Earnings: Not Very Attractive Due To Volatility In Certain Regions

Telefónica, S.A. to Report Fiscal Year 2024 Results on Feb 27, 2025

AT&T Vs. Telefonica: Only One Of These High-Yields Is A Buy

Telefonica: There Is Further Upside Here - I Say 'Buy'

Telefonica: Steadily Pushing Upward

Telefónica, S.A. Announces Dividend for the Year 2024

Telefónica, S.A. Announces Board Changes

Telefónica, S.A. Approves Distribution of Cash Dividend for the Year 2024, Payable on June 20, 2024 and December 19, 2024

Criteria Caixa, S.A.U Engages in Discussions with Management of Telefónica

Sociedad Estatal de Participaciones Industriales acquired a 3.04% stake in Telefónica, S.A. for €700 million.

Telefónica, S.A., Annual General Meeting, Apr 12, 2024

With 8% Dividend Yield, Telefonica Has Upside Potential

Telefonica's Shares Soar After Spanish Government Unveils Plan to Buy Stake

Telefónica, S.A. Announces Board and Committee Changes

Telefonica: Don't Let An 8% Dividend Yield Fool You

Telefónica, S.A. to Report Q3, 2024 Results on Nov 07, 2024

Telefónica, S.A. Provides Revenue Guidance for the Year of 2023

Telefónica, S.A. to Report Fiscal Year 2023 Results on Feb 22, 2024

Telefonica to Launch EUR 1.97 Billion Bid to Fully Acquire German Unit

Saudi Telecom Company (SASE:7010) acquired a 9.9% stake in Telefónica, S.A. (BME : TEF) for SAR 8.5 billion.

Telefónica, S.A. Upgrades Earnings Guidance for the Year 2023

Asterion, Telefonica Reportedly Explore Sale of Spanish IT Infrastructure Group

Telefónica, S.A. to Report Nine Months, 2023 Results on Nov 08, 2023

Telefónica, S.A. to Report Fiscal Year 2022 Results on Feb 23, 2023

Rendement voor aandeelhouders

Prijsvolatiliteit

Over het bedrijf

Telefónica, S.A. Samenvatting

Inkomsten en omzet

Dividenden

Bedrijfsanalyse en status van financiële gegevens

Gegevensbronnen

Analysemodel en Snowflake

Industrie en sector

Bronnen van analisten