Loading...
NURO logo

NeuroMetrix, Inc.NasdaqCM:NURO Voorraadrapport

Marktkapitalisatie US$9.0m
Prijs aandeel
n/a
Mijn reële waarde
n.v.t.
1Y2.5%
7D4.7%
1D
Portefeuillewaarde
​
Bekijk

NeuroMetrix, Inc.

NasdaqCM:NURO Voorraadrapport

Marktkapitalisatie: US$9.0m

This company has been acquired

The company may no longer be operating, as it has been acquired. Find out why through their latest events.

NeuroMetrix (NURO) Aandelenoverzicht

NeuroMetrix, Inc., een neurotechnologisch bedrijf in een commerciële fase, houdt zich bezig met het ontwerpen, bouwen en op de markt brengen van medische apparaten die zenuwreacties stimuleren en analyseren voor diagnostische en therapeutische doeleinden in de Verenigde Staten, Europa, Japan en China. Meer informatie

Risicoanalyse

De winst is de afgelopen 5 jaar met 22.7% per jaar gedaald

Heeft geen betekenisvolle marktkapitalisatie ( $9M )

Heeft geen zinvolle omzet ( $3M )


NURO Community Fair Values

Create Narrative

See what others think this stock is worth. Follow their fair value or set your own to get alerts.

View all narratives

NeuroMetrix, Inc. Concurrenten

Prijsgeschiedenis en prestaties

Overzicht van hoogtepunten, dieptepunten en veranderingen in de aandelenkoersen voor NeuroMetrix
Historische aandelenkoersen
Huidige aandelenkoersUS$4.58
52 Week HoogtepuntUS$4.73
52 Week LaagUS$2.66
Bèta1.83
1 maand verandering3.85%
3 maanden verandering6.26%
1 Jaar Verandering2.46%
3 jaar verandering-81.59%
5 jaar verandering-72.34%
Verandering sinds IPO-100.00%

Recent nieuws en updates

Recent updates

Seeking Alpha • Oct 20

NeuroMetrix reports Q3 results

NeuroMetrix press release (NASDAQ:NURO): Q3 net loss of $1.6M Revenue of $2M (-4.8% Y/Y).
Seeking Alpha • Sep 23

NeuroMetrix: Strong Unit Economics, Accelerating Growth; Possibly Worth $15 In 5 Years

Summary DPNCheck is a screening product sold to MA insurers which gives better member health outcomes, lower cost, and increased revenue for MA insurers. The product has consistently grown >20%. Discontinuation of Quell marketing in 2018 is masking the strong, underlying growth in DPNCheck. The result is rev growth is now accelerating. Clean cap structure and balance sheet with $3.24/share which is sufficient to fund the business to profitability. Potential $15/share fair value in 5 years based on 20x FCF. For those who follow small cap med devices, NURO's business is ~85% SMLR and ~15% ZYXI. Thesis Overview The most profitable investments in microcap stocks are made when businesses reach inflection points, then go on to deliver years of organic growth and inflect to profitability. I believe that NeuroMetrix (NURO) is at that turning point. After a long history of losses and shareholder dilution from spending on R&D that didn’t work and attempts to sell medical devices that were not successful, NURO now has a clean capital structure and balance sheet with a proven business that is scaling with strong unit economics. NURO has a promising medical device called DPNCheck, which is used for early disease detection of diabetic polyneuropathy (DPN) and is sold to Medicare Advantage ((MA)) insurers with >80% of revenue from consumables. They are following the same business model as Semler Scientific (SMLR), who built a strong business by showing MA insurers that early disease detection leads to better patient outcomes, lower cost to serve patients, and increased revenue for the MA insurers through appropriately risk-coding patients. DPNCheck launched in 2011 and has grown at a >20% CAGR in recent years to $7.4m revenue in 2022. That >20% organic growth is set to continue indefinitely at ~80% gross margins. Most importantly, DPNCheck’s go-to-market is very efficient because they sell at the top level to UNH and HUM, who then push down to their organization. DPNCheck’s consistent growth and strong unit economics has been masked by NURO’s Quell product which the company sells direct-to-consumer as an over-the-counter (OTC) medical device for pain management. The company created a slick product that works well and grew it to ~$14m of revenue in 2017, but had to spend aggressively on online advertising and TV ads to get that growth (negative unit economics). In 2018, management realized their market efforts were not going to pay off for Quell because the market for TENS-like devices is too crowded, so they stopped advertising. That led to revenue declining to <$2m in 2022, which is now mostly consumable pads that are ordered by customers and paid through credit card (no insurance pay). Management pivoted the strategy for their Quell device to focusing on gaining breakthrough designation by the FDA for patients with Fibromyalgia. 10 million Americans suffer from debilitating pain from Fibromyalgia. Quell may receive FDA clearance for the device for patients with Fibromyalgia in late 2022 and begin marketing to physicians in early 2023. Having a physician prescription means they can pursue insurance reimbursement which results in a much, much higher revenue per device than selling in the highly competitive over-the-counter market. Zynex sells a prescription pain management device, but sells primarily through physical therapists and does not have specific indications or data supporting efficacy, like Quell does. The takeaways are that NURO’s revenue growth is accelerating. After revenue declines in 2018-2020 from unprofitable Quell OTC revenue falling, NURO grew 12% in 2021 and will grow 12% in 2022. I expect revenue growth to accelerate to >20% and maintain that growth for several years, primarily from DPNCheck. After significant losses from Quell advertising, NURO raised highly dilutive preferred capital in the 2016-2018 range (please refer to NURO's form 10-K filings for details). After cleaning up the cap structure, NURO raised over $20m through DRIP equity raises (selling shares directly into the market) in 2020 and 2021 (including some very attractive sales prices last year when the stock price spiked >$10/share). All this leads to an ugly and messy past, in which the share count has gone way up and the stock price way down. However, I believe that evaluating the business based on current facts, shows that NURO is an undervalued med device company that is well capitalized to pursue this growth. The company now has a clean capital structure with 7.1m shares and 0.5m options for management, no debt, no preferred, no warrants, and $23m of cash. I expect NURO to burn $3.8m in 2022, $2.7m in 2023, $1.7m in 2024, and $0.2m in 2025. Then it should start generating cash, with +$2.1m in 2026, +$4.9m in 2027. I model trough cash of $16m in 2025. On profitability, I expect the business will generate $5m of free cash flow in 2027 and be worth 20x FCF plus net cash, which gives a value of $15/share. Studying Semler’s history, once the business crossed $14m in revenue, it inflected to profitability and never looked back. DPNCheck currently has $7.4m in revenue, and I expect it to cross that threshold exiting 2025. SMLR has proven how strong the unit economics are in this business with 37% EBITDA margins in 2Q22. Revenue Mix Shift Well Underway Higher quality, more profitable DPNCheck revenue is replacing negative margin Quell revenue (when including expensive marketing spend in the past). As rev mix continues to shift, the growth will accelerate and the business will reach profitability.
Seeking Alpha • Jul 21

NeuroMetrix GAAP EPS of -$0.17, revenue of $2.1M

NeuroMetrix press release (NASDAQ:NURO): Q2 GAAP EPS of -$0.17. Revenue of $2.1M (-5.0% Y/Y).
Analyseartikel • May 11

We're Hopeful That NeuroMetrix (NASDAQ:NURO) Will Use Its Cash Wisely

Even when a business is losing money, it's possible for shareholders to make money if they buy a good business at the...
Analyseartikel • Jan 19

Here's Why We're Not Too Worried About NeuroMetrix's (NASDAQ:NURO) Cash Burn Situation

There's no doubt that money can be made by owning shares of unprofitable businesses. For example, although Amazon.com...
Seeking Alpha • Sep 09

NeuroMetrix: Solving Unmet Needs In Diagnostics And Therapeutic Neurostimulation

NeuroMetrix is a medical devices company with three commercialized products. The Company says it was spun off from the Harvard-MIT Division of Health Sciences and Technology in 1996. The Company has active R&D programs to expand into new indications and improve existing technologies.
Analyseartikel • Jul 21

We're Hopeful That NeuroMetrix (NASDAQ:NURO) Will Use Its Cash Wisely

There's no doubt that money can be made by owning shares of unprofitable businesses. For example, NeuroMetrix...
Analyseartikel • Jan 27

NeuroMetrix (NASDAQ:NURO) Is In A Good Position To Deliver On Growth Plans

We can readily understand why investors are attracted to unprofitable companies. For example, although...

Rendement voor aandeelhouders

NUROUS Medical EquipmentUS Markt
7D4.7%4.4%1.0%
1Y2.5%-17.9%28.7%

Rendement versus industrie: NURO presteerde slechter dan de US Medical Equipment -sector, die het afgelopen jaar een rendement van -17.9 % opleverde.

Rendement versus markt: NURO presteerde slechter dan US Market, dat het afgelopen jaar een rendement van 28.7 % opleverde.

Prijsvolatiliteit

Is NURO's price volatile compared to industry and market?
NURO volatility
NURO Average Weekly Movement2.8%
Medical Equipment Industry Average Movement8.7%
Market Average Movement7.2%
10% most volatile stocks in US Market16.4%
10% least volatile stocks in US Market3.1%

Stabiele aandelenkoers: NURO heeft de afgelopen 3 maanden geen significante prijsvolatiliteit gekend vergeleken met de US markt.

Volatiliteit in de loop van de tijd: De wekelijkse volatiliteit ( 3% ) van NURO is het afgelopen jaar stabiel geweest.

Over het bedrijf

OpgerichtWerknemersCEOWebsite
199613Shai Gozaniwww.neurometrix.com

NeuroMetrix, Inc., een neurotechnologisch bedrijf in commerciële fase, houdt zich bezig met het ontwerpen, bouwen en op de markt brengen van medische apparaten die de reactie van zenuwen stimuleren en analyseren voor diagnostische en therapeutische doeleinden in de Verenigde Staten, Europa, Japan en China. De producten die het bedrijf op de markt brengt zijn onder andere DPNCheck, een zenuwgeleidingstest die wordt gebruikt om perifere neuropathieën te evalueren, zoals diabetische perifere neuropathie; Quell, een draagbaar apparaat voor symptomatische verlichting en beheer van chronische pijn; en ADVANCE-systeem dat diensten aanbiedt voor het maken van apparaten en het leveren van wegwerpelektroden aan een klantenbestand van handchirurgen en fabrikanten voor industrieel gezondheidsgebruik. Het bedrijf biedt zijn producten aan beheerde zorgorganisaties, endocrinologen, podotherapeuten en huisartsen; bedrijfsartsen, huisartsen, interne artsen, orthopedisch chirurgen en handchirurgen; en pijnartsen, neurologen, artsen voor fysieke geneeskunde en revalidatie en neurochirurgen.

NeuroMetrix, Inc. Samenvatting

Hoe verhouden de winst en inkomsten van NeuroMetrix zich tot de beurswaarde?
NURO fundamentele statistieken
MarktkapitalisatieUS$8.98m
Inkomsten(TTM)-US$7.81m
Inkomsten(TTM)US$3.03m
3.1x
P/S-verhouding
-1.2x
Koers/Winstverhouding

Is NURO overgewaardeerd?

Zie Reële waarde en waarderingsanalyse

Inkomsten en omzet

Belangrijkste winstgevendheidsstatistieken uit het laatste winstverslag (TTM)
NURO resultatenrekening (TTM)
InkomstenUS$3.03m
Kosten van inkomstenUS$1.32m
BrutowinstUS$1.71m
Overige uitgavenUS$9.52m
Inkomsten-US$7.81m

Laatst gerapporteerde inkomsten

Dec 31, 2024

Volgende inkomensdatum

n.v.t.

Winst per aandeel (EPS)-3.79
Brutomarge56.42%
Nettowinstmarge-257.38%
Schuld/Eigen Vermogen Verhouding0%

Hoe presteerde NURO op de lange termijn?

Bekijk historische prestaties en vergelijking

Bedrijfsanalyse en status van financiële gegevens

GegevensLaatst bijgewerkt (UTC-tijd)
Bedrijfsanalyse2025/05/01 02:09
Aandelenkoers aan het einde van de dag2025/05/01 00:00
Inkomsten2024/12/31
Jaarlijkse inkomsten2024/12/31

Gegevensbronnen

De gegevens die gebruikt zijn in onze bedrijfsanalyse zijn afkomstig van S&P Global Market Intelligence LLC. De volgende gegevens worden gebruikt in ons analysemodel om dit rapport te genereren. De gegevens zijn genormaliseerd, waardoor er een vertraging kan optreden voordat de bron beschikbaar is.

PakketGegevensTijdframeVoorbeeld Amerikaanse bron *
Financiële gegevens bedrijf10 jaar
  • Resultatenrekening
  • Kasstroomoverzicht
  • Balans
Consensus schattingen analisten+3 jaar
  • Financiële prognoses
  • Koersdoelen analisten
Marktprijzen30 jaar
  • Aandelenprijzen
  • Dividenden, splitsingen en acties
Eigendom10 jaar
  • Top aandeelhouders
  • Handel met voorkennis
Beheer10 jaar
  • Leiderschapsteam
  • Raad van bestuur
Belangrijkste ontwikkelingen10 jaar
  • Bedrijfsaankondigingen

* Voorbeeld voor effecten uit de VS, voor niet-Amerikaanse effecten worden gelijkwaardige formulieren en bronnen gebruikt.

Tenzij anders vermeld zijn alle financiële gegevens gebaseerd op een jaarperiode, maar worden ze elk kwartaal bijgewerkt. Dit staat bekend als Trailing Twelve Month (TTM) of Last Twelve Month (LTM) gegevens. Meer informatie.

Analysemodel en Snowflake

Details van het analysemodel dat is gebruikt om dit rapport te genereren zijn beschikbaar op onze Github-pagina. We hebben ook handleidingen over hoe je onze rapporten kunt gebruiken en tutorials op YouTube.

Leer meer over het team van wereldklasse dat het Simply Wall St-analysemodel heeft ontworpen en gebouwd.

Industrie en sector

Onze industrie- en sectormetrics worden elke 6 uur berekend door Simply Wall St, details van ons proces zijn beschikbaar op Github.

Bronnen van analisten

NeuroMetrix, Inc. wordt gevolgd door 2 analisten. 0 van deze analisten hebben de schattingen van de omzet of winst ingediend die zijn gebruikt als input voor ons rapport. Inzendingen van analisten worden de hele dag door bijgewerkt.

AnalistInstelling
Andrew FeinH.C. Wainwright & Co.
Anthony VendettiMaxim Group