최근 제품 출시와 5년간 88% 수익률 이후 Intuit의 가격은 공정한가요?

• 특히 기술 업종이 끊임없이 움직이고 있는 상황에서 Intuit 주식의 적정 가격이나 숨겨진 가치가 있는지 궁금해하신 적이 있으시다면, 여러분은 혼자가 아닙니다.
• 최근 Intuit의 주가는 지난주 0.4% 하락하고 지난 한 달 동안 5.2% 하락하는 등 완만한 움직임을 보였지만, 여전히 연간으로는 4.1% 상승했으며 지난 5년 동안 88.1%의 인상적인 상승률을 기록했습니다.
• 최근 Intuit의 소기업 플랫폼 확장을 위한 제품 출시부터 클라우드 입지 강화를 위한 전략적 인수에 이르기까지 다양한 헤드라인을 장식했습니다. 이러한 움직임은 투자자와 애널리스트 모두의 관심을 끌었으며, 최근 가격 변동을 이해하는 데 유용한 맥락을 제공합니다.
• 밸류에이션 측면에서 Intuit는 현재 6점 만점에 3점을 받고 있으며, 이는 강점과 약점이 혼합되어 있음을 시사합니다. 이 수치에 어떤 요소가 포함되어 있는지, 그리고 주식의 진정한 가치를 더 현명하게 판단할 수 있는 방법이 있는지 자세히 알아보세요.

Intuit의 지난해 수익률 2.5%가 왜 경쟁사보다 뒤처지는지 알아보세요.

접근 방식 1: Intuit 할인된 현금흐름(DCF) 분석

현금흐름할인법(DCF) 모델은 미래 현금 흐름을 예측한 다음 그 추정치를 현재의 가치로 다시 할인하여 기업의 내재가치를 추정합니다. 이 접근 방식은 Intuit의 모든 미래 수익의 가치를 현재 달러로 추정하여 주가가 기업의 수익력을 공정하게 반영하고 있는지 투자자가 알 수 있도록 합니다.

Intuit의 경우 현금 흐름 예측에 기반한 2단계 잉여현금흐름-자본 모델을 사용했습니다. 인튜이트의 12개월 후 잉여현금흐름은 63억 달러에 달합니다. 현재 이용 가능한 예측에 따르면 분석가들은 인튜이트의 연간 잉여현금흐름이 증가하여 2030년에는 약 117억 달러에 달할 것으로 예상합니다. 최대 5년간의 추정치는 애널리스트가 주도한 것이며, 그 이후의 예측은 Simply Wall St의 추정치를 기반으로 합니다.

숫자를 계산한 후 DCF 분석 결과, 주당 내재가치는 762.73달러로 산출되었습니다. 이는 현재 시장 가격과 비교하면 Intuit이 15.0% 할인된 가격에 거래되고 있음을 의미합니다. 이는 현재 시장에서 주식이 저평가되어 있을 수 있음을 시사합니다.

결과: 저평가

할인된 현금흐름(DCF) 분석에 따르면 Intuit은 15.0% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 목록이나 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 923개 종목을 더 찾아보세요.

Intuit의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근 방식 2: Intuit 가격 대비 수익

주가수익비율(PE)은 기업의 주가와 현재 수익을 연관시키기 때문에 Intuit과 같은 수익성 있는 기업의 가치를 평가하는 데 가장 널리 사용되는 지표 중 하나입니다. 특히 꾸준한 수익이 신뢰할 수 있는 가치 측정 기준이 되는 기존 기술 기업에게 유용합니다.

"정상" 또는 "공정한" 주가수익비율을 결정하는 것은 성장에 대한 기대치와 투자자가 감수할 수 있는 위험의 정도에 따라 달라집니다. 성장성이 높은 기업은 일반적으로 더 높은 주가수익비율을 정당화하는 반면, 수익성이 높더라도 위험이 증가하면 주가수익비율이 낮아질 수 있습니다.

현재 Intuit은 43.8배의 주가수익비율로 거래되고 있습니다. 이는 소프트웨어 업계 평균인 29.8배와 동종 업계 평균인 48.8배보다 눈에 띄게 높은 수치입니다. 좀 더 자세히 살펴보면, Intuit의 성장 전망, 이익률, 업계 지위, 시가총액을 기반으로 계산된 Simply Wall St의 독자적인 "공정 주가수익비율"은 43.0배로, 이는 회사의 성장 전망, 이익률, 업계 지위, 시가총액에 따라 특별히 계산된 수치입니다.

"공정 비율"은 고유한 성장 특성, 수익성, 업계 동향, 규모 등 주주에게 장기적인 가치를 창출하는 요소를 고려하여 업계 또는 직접 경쟁사와의 전통적인 비교를 뛰어넘습니다. 이러한 접근 방식은 종종 주식이 합리적인 가격에 거래되고 있는지에 대한 보다 맞춤화되고 정확한 시각을 제공할 수 있습니다.

Intuit의 현재 주가수익비율 43.8배와 적정 주가수익비율 43.0배를 비교하면 그 차이는 미미하며, 이러한 주요 요소를 기준으로 볼 때 주식이 내재가치에 가까운 수준에서 거래되고 있음을 알 수 있습니다.

결과: 권리 정보

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1435개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 인튜이트 내러티브 선택

앞서 가치 평가를 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니 이제 내러티브에 대해 소개해 드리겠습니다. 내러티브는 매출과 수익이 얼마나 빨리 성장할지, 달성 가능한 마진은 얼마인지 등 미래에 대한 믿음을 정량화된 재무 예측 및 계산된 공정 가치와 연결하여 회사에 대한 자신만의 관점을 표현할 수 있는 간단한 스토리 중심 접근 방식입니다.

내러티브는 가치 평가를 개인적이고 접근하기 쉽게 만듭니다. 분석가 모델이나 기존 비율에만 의존하는 대신, Intuit의 미래에 대한 스토리를 개괄적으로 설명한 다음 현재 주가와 수치가 어떻게 비교되는지 확인할 수 있습니다. 이 접근 방식은 비즈니스 및 업계 수준에서 일어나는 일을 투자 결정에 직접 연결할 뿐만 아니라 어떤 가정이 가치에 가장 큰 차이를 가져오는지 파악하는 데 도움이 됩니다.

수백만 명이 사용하는 플랫폼인 Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 제공되는 내러티브는 새로운 뉴스나 실적이 발표되면 자동으로 업데이트되므로 투자 논리가 항상 최신 상태를 유지할 수 있습니다. 예를 들어, 인튜이트의 AI 혁신과 금융 서비스 확대로 수익이 가속화되어 애널리스트의 목표주가 상단을 지지할 것이라고 생각하면 강세 내러티브를 만들 수 있습니다. 반면, Mailchimp의 실적이나 해외 성장에 위험이 있다고 판단하여 더 낮은 공정가치 추정치에 맞춰 보수적인 내러티브를 선호할 수도 있습니다.

Intuit에 대해 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

Simply Wall St의 이 기사는 일반적인 성격의 기사입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트 예측을 기반으로 논평을 제공하며, 재정적 조언을 위한 기사가 아닙니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 당사는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대한 의견이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 이메일 editorial-team@simplywallst.com