패터슨 컴퍼니즈 (NASDAQ:PDCO)의 주가수익비율(이하 "P/E")은 10.6배로, 약 절반의 기업이 17배 이상, 심지어 32배 이상의 P/E를 보이는 미국 시장에 비하면 지금 당장 매수할 수 있는 것처럼 보일 수 있습니다. 하지만 P/E 하락에 대한 합리적인 근거가 있는지는 좀 더 자세히 살펴볼 필요가 있습니다.
최근 패터슨 컴퍼니즈는 시장 수익이 역전되었음에도 불구하고 수익이 상승하는 등 좋은 시기를 보냈습니다. 한 가지 가능성은 투자자들이 회사의 수익이 곧 다른 사람들처럼 떨어질 것이라고 생각하기 때문에 P/E가 낮을 수 있다는 것입니다. 회사가 마음에 든다면 이런 일이 일어나지 않기를 바라며 주가가 하락할 때 주식을 매수할 수 있기를 바랄 것입니다.
패터슨 컴퍼니즈의 성장 추세는 어떻습니까?
패터슨 컴퍼니즈만큼 낮은 주가수익비율을 볼 수 있는 유일한 경우는 회사의 성장이 시장보다 뒤처질 때입니다.
돌이켜보면, 작년은 전년도와 거의 동일한 수치를 기록했습니다. 마찬가지로 3년 전과 비교해도 수익이 그 기간 동안 정체되어 있었기 때문에 크게 달라진 것이 없습니다. 따라서 주주들은 중기 성장이 완전히 부재한 것에 대해 만족하지 못했을 것입니다.
현재 회사를 팔로우하는 12명의 애널리스트에 따르면 향후 3년 동안 EPS는 연평균 8.0% 증가할 것으로 예상됩니다. 이는 전체 시장의 연간 성장률 전망치인 10%와 비슷한 수준입니다.
이러한 정보를 고려할 때 패터슨 컴퍼니즈가 시장보다 낮은 P/E로 거래되고 있는 것은 이상합니다. 대부분의 투자자가 회사가 향후 성장 기대치를 달성할 수 있다고 확신하지 못하는 것일 수 있습니다.
패터슨 컴퍼니즈의 P/E에서 무엇을 배울 수 있을까요?
일반적으로 투자 결정을 내릴 때 주가수익비율을 너무 많이 읽지 않도록 주의해야 하지만, 다른 시장 참여자들이 회사에 대해 어떻게 생각하는지에 대해 많은 것을 알 수 있습니다.
패터슨 컴퍼니즈의 애널리스트 전망을 조사한 결과, 시장과 일치하는 수익 전망이 예상했던 것만큼 P/E에 기여하지 않는 것으로 나타났습니다. 수익에 대한 관찰되지 않은 위협 요인으로 인해 P/E 비율이 전망과 일치하지 않을 수 있습니다. 일반적으로 이러한 상황은 주가에 더 많은 지지를 제공해야 하기 때문에 일부에서는 실제로 실적 불안정을 예상하고 있는 것으로 보입니다.
하지만 패터슨 컴퍼니즈는 투자 분석에서 3가지 경고 신호를 보이고 있으며 그 중 2개는 잠재적으로 심각하다는 점에 유의하세요.
물론 패터슨 컴퍼니보다 더 좋은 주식을 찾을 수도 있습니다. 따라서 합리적인 주가수익비율을 가지고 있고 수익이 크게 성장한 다른 회사들의 무료 모음집을 참조하시기 바랍니다.
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