최근 장기 LNG 수출 계약 개발 이후 체니에르의 입장은?

• 체니에르 에너지가 숨겨진 보석인지 아니면 완벽한 가격인지 궁금하신가요? 여러분은 혼자가 아니며, 숫자를 살펴보면 놀라운 통찰력을 발견할 수 있습니다.
• 주가는 지난 한 주 동안 0.2% 보합, 한 달 동안 3.0% 하락, 올해 들어 지금까지 3.7% 하락하는 등 다소 롤러코스터를 타는 모습을 보였습니다. 지난 5년 동안 276.0%의 인상적인 상승률을 기록하고 있습니다.
• 최근 헤드라인은 글로벌 LNG 시장의 변화와 장기 수출 계약을 확보하기 위한 Cheniere의 지속적인 노력에 집중되어 있습니다. 이러한 발전은 확실히 주가에 낙관론과 변동성을 모두 더했습니다.
• 현재 회사의 밸류에이션 점수는 6점 만점에 6점으로, 표준 점검 기준에서 저평가된 모든 항목에 해당합니다. 다음에는 이러한 점검 사항을 자세히 분석하겠지만, 이 글의 마지막 부분에서 가치에 대해 더 통찰력 있게 생각할 수 있는 방법이 있으니 잠시만 기다려 주세요.

Cheniere Energy는 작년에 -2.6%의 수익률을 기록했습니다. 이것이 다른 석유 및 가스 산업과 어떻게 비교되는지 알아보세요.

접근법 1: Cheniere Energy 할인현금흐름(DCF) 분석

할인 현금흐름(DCF) 모델은 기업의 미래 현금 흐름을 예측한 다음 그 금액을 현재 달러 가치로 다시 할인합니다. 이 방법은 단기적인 시장 변동이 아닌 장기적인 예상 실적을 기반으로 주식의 적정 가격을 추정하는 데 도움이 됩니다.

Cheniere Energy의 최근 12개월간 잉여현금흐름은 총 28억 1,000만 달러입니다. 분석가들은 향후 몇 년 동안 이 수치가 상승할 것으로 예상하며, 2029년에는 잉여현금흐름이 약 46억 3천만 달러에 달할 것으로 전망하고 있습니다. 2035년까지 지속적인 성장을 예상하는 추가 예측은 이용 가능한 정보로부터 합리적인 추정치를 기반으로 합니다. 이러한 현금 흐름은 현재 가치를 반영하기 위해 2단계 잉여현금흐름-자본 모델을 사용하여 할인되었습니다.

이러한 계산에 따라 Cheniere Energy 주식의 내재가치는 주당 521.12달러로 추정됩니다. 현재 주가를 고려할 때, 이는 공정가치 대비 59.2% 할인된 가격에 거래되고 있음을 의미합니다. 이는 DCF 접근법에 따르면 의미 있는 저평가를 나타냅니다.

결과: 저평가됨

현금흐름할인법(DCF) 분석 결과 Cheniere Energy는 59.2% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 목록이나 포트폴리오에서 이 종목을 추적하거나 현금흐름을 기준으로 저평가된 907개 종목을 더 찾아보세요.

Cheniere Energy의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근법 2: Cheniere Energy 가격 대비 수익(PE)

주가수익비율(PE)은 기업의 주가와 실제 수익을 비교하여 투자자가 1달러의 이익당 얼마를 지불하고 있는지 가시적으로 파악할 수 있기 때문에 Cheniere Energy와 같이 수익성 있는 기업의 가치를 평가하는 데 널리 사용됩니다. 수익이 안정적이거나 성장하는 기업은 특히 PE 기반 분석에 적합합니다.

성장 전망과 인지된 위험은 모든 비즈니스의 "정상" 또는 "공정한" PE 비율을 정의하는 데 도움이 됩니다. 성장 기대치가 높으면 투자자는 현재 수익에 대해 더 높은 배수를 기꺼이 지불할 의향이 있습니다. 반대로 위험이 높으면 더 적은 금액을 지불할 의향이 있습니다. 따라서 맥락이 중요합니다.

Cheniere Energy는 현재 11.4배의 주가수익비율로 거래되고 있습니다. 이는 동종업계 평균인 18.0배와 석유 및 가스 업계 평균인 13.5배보다 낮은 수치로, 시장이 수익성을 충분히 반영하지 못하고 있음을 시사합니다. 그러나 기업 고유의 요인을 고려하지 않은 원시 비교는 오해의 소지가 있을 수 있습니다.

이때 Simply Wall St의 "공정 주가 비율"이 유용합니다. 공정 비율은 Cheniere의 수익 성장, 업종, 이익률, 시가총액, 리스크 등을 고려하여 예상되는 주가수익비율을 반영하는 독자적인 지표입니다. 이는 헤드라인 산업이나 피어 멀티플보다 더 맞춤화된 벤치마크를 제공합니다.

Cheniere의 경우 공정 배율은 15.5배로 실제 11.4배보다 높습니다. 이러한 현저한 차이는 이 지표에 의해 주식이 저평가되어 있음을 의미하며, 이는 시장이 기본 펀더멘털에 비해 Cheniere의 전망을 너무 크게 할인하고 있는 것으로 보입니다.

결과: 저평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1421개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 체니에르 에너지 내러티브 선택하기

앞서 주식의 가치를 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸는데, 바로 내러티브를 활용하는 것입니다. 내러티브는 회사의 미래에 대한 간단한 사용자 중심의 스토리로, 향후 매출, 수익, 마진 등 비즈니스 성과에 대한 기대치를 기반으로 하여 예상 공정 가치로 이어집니다. 내러티브는 비즈니스와 업계에서 일어나는 일부터 주가에 이르기까지 모든 점을 연결하여 복잡한 예측을 그 어느 때보다 더 쉽게 접근하고 실행할 수 있게 해줍니다.

Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 내러티브는 모든 투자자가 사용할 수 있는 인기 있고 사용하기 쉬운 도구입니다. 자신의 공정가치 추정치와 현재 시장 가격을 직접 비교하여 명확한 매수 또는 매도 결정을 내리는 데 도움이 되며, 새로운 데이터나 뉴스가 나오면 동적으로 업데이트됩니다. 예를 들어, Cheniere Energy 투자자 중 한 내러티브는 확장 프로젝트와 장기 공급 계약으로 공정가치가 주당 295달러까지 상승할 것으로 보는 반면, 다른 내러티브는 글로벌 공급 과잉이나 기후 정책 강화로 공정가치가 240달러까지 하락할 수 있다고 경고합니다. 내러티브는 이러한 다양한 관점을 투명하게 드러내고 스프레드시트 없이도 보다 명확하게 행동할 수 있도록 도와줍니다.

Cheniere Energy에 대한 이야기가 더 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

Simply Wall St의 이 기사는 일반적인 성격의 기사입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트 예측을 기반으로 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 당사는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 대한 의견이 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 이메일 editorial-team@simplywallst.com