투자자 낙관론이 풍부한 골든 엔터테인먼트, Inc. (NASDAQ :GDEN) 그러나 성장은 부족합니다.

미국 호스피탈리티 업계의 평균 주가매출비율(또는 "P/S")이 1.6배에 가깝기 때문에 Golden Entertainment, Inc. (NASDAQ:GDEN) 의 P/S 비율이 1.2배인 것에 대해 무관심해도 용서받을 수 있습니다. 이것이 눈썹을 찌푸리게 하지는 않겠지만, P/S 비율이 정당화되지 않으면 투자자는 잠재적 기회를 놓치거나 다가오는 실망을 무시할 수 있습니다.

골든 엔터테인먼트에 대한 최신 분석을 확인하세요.

골든 엔터테인먼트의 P/S는 주주에게 무엇을 의미할까요?

최근 업계가 매출 성장을 경험하는 동안 골든 엔터테인먼트의 매출은 역 기어로 바뀌 었으며 이는 좋지 않습니다. 많은 사람들이 지루한 수익 실적이 긍정적으로 강화되어 P/S가 떨어지지 않을 것이라고 기대할 수 있습니다. 그렇지 않으면 이런 종류의 성장 프로필을 가진 회사에 대해 상대적으로 높은 가격을 지불하고 있는 것이니까요.

애널리스트들이 앞으로 어떤 전망을 내놓고 있는지 알고 싶으시다면 골든 엔터테인먼트에 대한무료 보고서를 확인해보세요.

매출 성장 지표는 P/S에 대해 무엇을 알려주나요?

골든 엔터테인먼트와 같은 P/S 비율이 합리적인 것으로 간주되려면 회사가 업계와 일치해야 한다는 가정이 내재되어 있습니다.

돌이켜보면, 작년에는 회사의 수익이 33% 감소하는 실망스러운 결과를 가져왔습니다. 그 결과 3년 전의 매출도 전체적으로 28% 감소했습니다. 따라서 주주들은 중기적인 매출 성장률에 대해 낙관적이지 않았을 것입니다.

현재 이 회사를 따르는 8명의 애널리스트에 따르면 향후 3년 동안 매출은 매년 1.3%씩 감소하며 부진할 것으로 예상됩니다. 반면, 업계 전반은 매년 13%씩 성장할 것으로 예상되어 전망이 좋지 않습니다.

이러한 점을 고려할 때 Golden Entertainment의 P/S가 대부분의 다른 회사와 비슷한 수준이라는 점은 다소 놀랍습니다. 분명히 이 회사의 많은 투자자들은 애널리스트들의 비관론을 거부하고 지금 당장 주식을 처분하지 않으려는 것 같습니다. 이러한 주주들은 P/S가 마이너스 성장 전망에 더 부합하는 수준으로 떨어질 경우 향후 실망할 가능성이 높습니다.

주요 시사점

일반적으로 우리는 주가매출비율을 회사의 전반적인 건전성에 대한 시장의 생각을 파악하는 데 제한적으로 사용하는 것을 선호합니다.

골든 엔터테인먼트는 현재 매출이 감소할 것으로 예상되는 회사의 예상보다 높은 P/S에서 거래되고 있는 것으로 보입니다. 이와 같은 우울한 전망을 보면 주가가 하락할 위험이 있으며, 이는 주가순자산비율에 부정적인 영향을 미칠 것이라고 생각하게 됩니다. 수익 감소가 주가 하락의 형태로 현실화된다면 주주들은 압박감을 느끼게 될 것입니다.

다음 단계로 넘어가기 전에 저희가 발견한 골든 엔터테인먼트에 대한 6가지 경고 신호 (2가지는 잠재적으로 심각합니다!)에 대해 알아두셔야 합니다.

이러한 위험으로 인해 골든 엔터테인먼트에 대한 의견을 재고하게 된다면, 대화형 우량주 목록을 살펴보고 다른 종목에 대한 아이디어를 얻으세요.

이 기사에 대한 의견이 있으신가요? 콘텐츠에 문제가 있으신가요? 직접 문의해 주세요. 또는 편집팀 (at) simplywallst.com으로 이메일을 보내주세요.

이 기사는 Simply Wall St의 일반적인 내용입니다. 편향되지 않은 방법론을 사용하여 과거 데이터와 애널리스트의 예측에 기반한 논평을 제공하며, 재정적 조언을 목적으로 하지 않습니다. 또한 주식 매수 또는 매도를 추천하지 않으며, 사용자의 목표나 재무 상황을 고려하지 않습니다. 저희는 펀더멘털 데이터에 기반한 장기적 관점의 분석을 제공하는 것을 목표로 합니다. 당사의 분석에는 가격에 민감한 최신 기업 발표나 정성적 자료가 고려되지 않을 수 있습니다. Simply Wall St는 언급된 주식에 대해 어떠한 포지션도 갖고 있지 않습니다.