다년간의 주가 급등 이후 앳킨스리얼리스를 고려하기에는 너무 늦었나요?

• 앳킨스리얼리스 그룹이 큰 폭으로 상승한 이후에도 여전히 좋은 가치인지 궁금하다면, 여러분은 혼자가 아닙니다. 이 주식은 모멘텀과 실제 기본 가치를 분리하려는 투자자들이 가장 좋아하는 화제가 되었습니다.
• 지난 한 달 동안 약 11.4% 하락하고 지난주에는 0.4% 하락했지만, 주가는 현재까지 16.0%, 지난 1년 동안 13.2%, 3년 동안 254.5%, 5년 동안 279.4%의 인상적인 상승률을 기록하고 있습니다. 이에 따라 자연스럽게 현실적으로 얼마나 더 상승 여력이 남았는지에 대한 의문이 제기됩니다.
• 최근 헤드라인은 앳킨스리얼리스 그룹이 핵심 엔지니어링 및 인프라 운영에 집중하는 한편, 한때 정서를 짓눌렀던 기존 문제와 거리를 두는 데 초점을 맞추고 있습니다. 이러한 내러티브의 변화는 투자자들이 새로운 전략이 미래 성장과 리스크에 어떤 의미를 갖는지 소화하면서 최근 주가가 잠시 주춤했지만 장기적인 재평가를 촉진하는 데 도움이 되었습니다.
• 당사의 밸류에이션 프레임워크에서 이 회사는 주요 점검 항목 전반에서 저평가되어 6점 만점에 5점을 받았습니다. 다음에서는 이러한 가치 평가 접근 방식이 왜 여전히 이 기업의 가치를 이해하는 가장 완벽한 방법이 아닐 수 있는지 살펴보겠습니다.

앳킨스리얼리스 그룹은 작년에 13.2%의 수익률을 기록했습니다. 다른 건설 산업과 비교했을 때 어떤 차이가 있는지 알아보세요.

접근 방식 1: 앳킨스 리얼리스 그룹 할인 현금흐름(DCF) 분석

할인 현금흐름 모델은 위험과 화폐의 시간 가치를 고려하여 미래에 창출할 수 있는 현금을 예측한 다음 해당 현금 흐름을 현재로 할인하여 비즈니스의 가치를 추정합니다.

AtkinsRéalis Group의 최근 12개월 잉여현금흐름은 약 2억 1,630만 달러입니다. 애널리스트들은 이 수치가 급격히 증가할 것으로 예상하고 있으며, Simply Wall St의 2단계 잉여현금흐름-자본 모델에서는 향후 몇 년간 분석가들의 예측과 그 이후 점진적인 성장 둔화 가정을 바탕으로 2035년까지 약 11억 7천만 캐나다 달러의 잉여현금흐름을 예상하고 있습니다.

이러한 모든 예상 현금 흐름을 현재로 할인하면 주당 약 CA$105.65의 내재가치가 산출됩니다. 이는 현재 시장 가격과 비교했을 때 약 17.9% 할인된 가격에 거래되고 있음을 의미하며, 이는 투자자들이 아직 회사의 미래 현금 창출력을 충분히 반영하지 못하고 있음을 나타냅니다.

결과: 저평가

당사의 현금흐름할인법(DCF) 분석에 따르면 앳킨스리얼리스 그룹은 17.9% 저평가된 것으로 나타났습니다. 관심 목록이나 포트폴리오에서 이를 추적하거나 현금 흐름에 따라 저평가된 919개의 주식을 더 찾아보세요.

앳킨스리얼리 그룹의 공정 가치에 도달하는 방법에 대한 자세한 내용은 기업 보고서의 가치 평가 섹션을 참조하세요.

접근법 2: 앳킨스리얼리스 그룹 가격 대 수익 비교

지속적으로 수익을 내는 비즈니스의 경우, 주가수익비율은 투자자가 현재 지불하는 금액을 회사가 창출하는 수익과 직접 연결하기 때문에 가치를 판단하는 가장 직관적인 방법인 경우가 많습니다. 일반적으로 성장 속도가 빠르고 리스크가 적은 기업일수록 더 높은 주가수익배수를 정당화할 수 있지만, 성장 속도가 느리거나 불확실성이 높을수록 적정 배수는 낮아지는 경향이 있습니다.

앳킨스 리얼리스 그룹은 현재 약 5.56배의 PE로 거래되고 있으며, 이는 건설업 평균인 약 15.23배와 광범위한 피어 평균인 약 28.06배에 비해 훨씬 낮은 수준입니다. 단순히 월스트리트의 독점적인 공정 주가수익비율 프레임워크는 수익 성장 전망, 수익성, 업종, 시가총액, 리스크 프로필을 고려하여 특정 기업의 합리적인 주가수익비율을 추정합니다. 앳킨스알리스 그룹의 경우, 공정 배율은 약 9.42배로 나왔습니다.

공정 배율은 동종 기업과의 단순 비교가 아닌 기업의 펀더멘털에 맞춰져 있기 때문에 가치에 대한 보다 미묘한 시각을 제공합니다. 현재 주가수익비율이 5.56배로 공정 주가수익비율 9.42배를 크게 밑돌고 있기 때문에 수익 기준으로는 주가가 매력적으로 보입니다.

결과: 저평가

주가수익비율은 한 가지 이야기를 들려주지만, 진짜 기회가 다른 곳에 있다면 어떨까요? 내부자들이 폭발적인 성장에 큰 베팅을 하고 있는 1439개 기업을 알아보세요.

의사 결정을 업그레이드하세요: 앳킨스리얼리스 그룹 내러티브 선택하기

앞서 밸류에이션을 이해하는 더 좋은 방법이 있다고 말씀드렸으니, Simply Wall St의 커뮤니티 페이지에서 회사의 미래 매출, 수익, 마진에 대한 견해를 투명한 예측과 새로운 뉴스나 수익이 도착하면 동적으로 업데이트되는 공정 가치에 연결하여 숫자 뒤에 숨겨진 이야기를 들려줄 수 있는 간단한 프레임워크인 Narratives를 소개해드리겠습니다. 이를 통해 공정 가치를 현재 가격과 빠르게 비교하여 매수, 보유 또는 매도 여부를 결정할 수 있습니다. 앳킨스알리스 그룹에 대한 내러티브는 원자력, 인프라, 마진 상승이 강세를 보이면서 공정가치가 애널리스트 최고 목표인 약 124달러에 근접하는 강세 시나리오처럼 보일 수도 있고, 프로젝트 지연, 마진 리스크, 성장 둔화에 초점을 맞추고 낮은 목표인 약 95달러에 근접하는 보다 신중한 시각을 반영하는 시나리오처럼 보일 수도 있습니다.

앳킨스리얼리스 그룹에 대해 더 많은 이야기가 있다고 생각하시나요? 커뮤니티로 이동하여 다른 사람들의 의견을 확인해 보세요!

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