Yum！ブランズしかしアナリストはモデルを更新した

ヤム・ブランズ（NYSE:YUM）にとって厳しい時期になりそうだ！ブランズ・インク（NYSE:YUM）にとって厳しい時期になりそうだ。1週間前に発表された第1四半期決算は期待外れで、市場が株価をどう見るかに大きな影響を与える可能性がある。 Yum！ブランズは、16億米ドルの売上高がアナリストの想定を6.6％下回り、今回の決算を見送った。法定1株当たり利益（EPS）も1.10米ドルで予想を12％下回った。 決算は投資家にとって重要な時期である。企業の業績を追跡し、アナリストの来年の予測を調べ、企業に対するセンチメントに変化があったかどうかを確認できるからだ。 読者の皆様には、アナリストの最新（法定）決算後の来期予想をご覧いただくと面白いと思います。

Yum！ブランズ

最新の決算後、Yum！Brandsを担当するアナリスト24名は現在、2024年の収益をUS$7.71bと予測している。もし達成されれば、これは過去12ヶ月と比較して9.6%の堅実な収益改善を反映することになる。 法定一株当たり利益は5.65米ドルと予想され、過去12ヶ月とほぼ同水準である。 今回の決算発表前、アナリストは2024年の売上高を77億8,000万米ドル、一株当たり利益（EPS）を5.81米ドルと予想していた。 アナリストは、来年の一株当たり利益の数字を若干下方修正したことから、今回の決算後、この事業に対して少し否定的になったようだ。

コンセンサス目標株価が145米ドルでほぼ据え置かれたのは驚きかもしれない。アナリストは明らかに、予想収益の減少はバリュエーションにさほど影響を与えないだろうと暗に示している。 また、アナリストの予想レンジを見ることで、異常値の意見が平均値とどの程度異なるかを評価することも有益であろう。 最も楽観的なYum！ブランズのアナリストの目標株価は161米ドルだが、最も悲観的なアナリストは127米ドルである。 予想値の幅が狭いのは、事業の将来性を評価するのが比較的容易であること、またはアナリストが事業の将来性について強い見方を持っていることを示唆している可能性がある。

これらの予測を理解する方法のひとつは、過去の実績や業界の成長予測との比較である。 アナリストは間違いなくYum！ブランズの成長は間違いなく加速すると予想しており、2024年末までの年率13％という予測は、過去5年間の年率6.2％という過去の成長率に匹敵するものである。 対照的に、当社のデータによれば、同業他社（アナリストカバレッジ）の売上成長率は年率9.7%である。 成長見通しが過去に比べ明るい一方で、アナリストがYum！Brandsは、より広い業界よりも速い成長を見込んでいる。

ボトムライン

最大の懸念は、アナリストが一株当たり利益予想を引き下げたことで、ヤム!ブランズに逆風が待ち受けていることを示唆している。 幸いなことに、アナリストは収益の数字も再確認しており、予想通りに推移していることを示唆している。さらに、当社のデータによると、収益はより広い業界よりも速く成長すると予想されている。 コンセンサス目標株価は145米ドルで安定しており、最新の見積もりは目標株価に影響を与えるほどではない。

そのような考えから、我々は、事業の長期的な展望は、来年の収益よりもはるかに重要であると考えています。 複数のYum！Brandsの複数のアナリストによる2026年までの予想があります。

まだリスクがあることをお忘れなく。例えば、 Yum ! Brandsの 警告サインを3つ （2つは懸念事項）挙げて います。

この記事についてご意見がありますか？内容についてご心配ですか？ 私たちに直接 ご連絡ください。 または、editorial-team (at) simplywallst.comまでEメールをお送りください。

このシンプリー・ウォールセントの記事は一般的な内容です。 当社は、過去のデータとアナリストの予測に基づき、偏りのない方法論のみで解説を提供しており、当社の記事は財務アドバイスを意図したものではありません。また、お客様の目的や財務状況を考慮するものではありません。当社は、ファンダメンタルズ・データに基づいて長期的な視点に立った分析を提供することを目的としています。当社の分析は、価格に影響を与える最新の企業発表や定性的な材料を織り込んでいない場合があることにご留意ください。Simply Wall Stは、言及されたいかなる銘柄にもポジションを有していない。