PICC Property and Casualty Company Limited

DB:PJC 株式レポート

時価総額：€32.3b

PICC Property and Casualty 評価

PJC は、フェアバリュー、アナリスト予測、市場との相対価格と比較して過小評価されているか？

評価スコア

4/6

評価スコア 4/6

  • 公正価値以下

  • 公正価値を大幅に下回る

  • Price-To-Earnings vs ピア

  • Price-To-Earnings vs 業界

  • Price-To-Earnings対 公正比率

  • アナリスト予測

株価と公正価値の比較

PJC 、その将来キャッシュフローを見たときの公正価格はいくらになるだろうか？この見積もりには、割引キャッシュフローモデルを使用します。

公正価値以下: PJC ( €1.39 ) は、当社の 公正価値 ( €4.15 ) の見積もりを下回って取引されています。

公正価値を大幅に下回る: PJCは公正価値より 20% 以上低い価格で取引されています。

主な評価指標

PJC の相対評価を見る場合、どの指標を使うのがベストか？

主な指標 PJCは利益を上げているため、相対評価分析には 株価収益率 を使用します。

上の表は、PJC の株価収益率 レシオを示している。これはPJC の時価総額を現在の収益 で割って算出される。
PJC のPE レシオは？
PEレシオ10.8x
収益CN¥22.82b
時価総額CN¥247.18b

株価収益率 同業他社との比較

PJC のPE 比率は同業他社と比較してどうか。

上の表は、PJC の同業他社に対するPE レシオを示している。ここではさらに、時価総額と予想成長率も表示している。
会社概要フォワードPE推定成長率時価総額
同業者平均11.8x
HNR1 Hannover Rück
13.2x5.7%€29.6b
TLX Talanx
10.8x5.0%€20.4b
MUV2 Münchener Rückversicherungs-Gesellschaft in München
11.3x2.9%€64.7b
ALV Allianz
11.8x5.9%€111.6b
PJC PICC Property and Casualty
10.8x11.1%€265.6b

Price-To-Earnings vs ピア: PJCは、同業他社の平均 ( { 10.8 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 11.8 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率 比率対業界

PJC'のPE レシオは、European Insurance 業界の他社と比較してどうか。

1 企業価格／収益推定成長率時価総額
PJC 10.8x業界平均 11.8xNo. of Companies14PE0816243240+
1 企業推定成長率時価総額
No more companies

Price-To-Earnings vs 業界: PJCは、 German Insurance業界平均 (12.7x) (10.8 x) と比較したPrice-To-Earnings比率 ( 12.7 x) に基づいて価値が高いといえます。

株価収益率 レシオ vs フェア・レシオ

PJC のPE レシオは、同社の レシオと比較してどの程度か。 FairPE Ratio? これは、会社の予想利益成長率、利益率、その他のリスク要因を考慮した予想PE レシオです。

PJC PE レシオ対フェア・レシオ。
適正比率
現在PE 比率10.8x
公正PE 比率9.3x

Price-To-Earnings対 公正比率: PJCは、推定される公正Price-To-Earnings比率 ( 10.8 x) と比較して、そのPrice-To-Earnings比率 ( 9.3 x) に基づくと高価です。

アナリストの目標株価

アナリストの12ヶ月の予想と、コンセンサス目標株価に対する統計的信頼性は？

上の表はアナリストのPJC 予測と12ヶ月後の株価の予測である。
日付株価1年間の平均目標株価分散高い低い1Y 実勢価格アナリスト
現在€1.39
€1.60
+14.8%
13.0%€1.94€0.93n/a19
Nov ’25€1.39
€1.56
+11.9%
12.9%€1.92€0.92n/a19
Oct ’25€1.27
€1.42
+11.4%
12.8%€1.80€0.85n/a20
Sep ’25€1.14
€1.43
+25.6%
9.9%€1.80€1.13n/a20
Aug ’25€1.17
€1.42
+21.6%
9.2%€1.81€1.13n/a20
Jul ’25€1.11
€1.43
+29.1%
9.4%€1.82€1.13n/a20
Jun ’25€1.17
€1.42
+21.3%
9.3%€1.80€1.12n/a21
May ’25€1.13
€1.44
+27.1%
9.2%€1.83€1.13n/a22
Apr ’25€1.19
€1.42
+19.5%
9.9%€1.82€1.13n/a22
Mar ’25€1.23
€1.35
+9.7%
11.1%€1.74€0.98n/a22
Feb ’25€1.11
€1.33
+19.7%
9.6%€1.63€0.98n/a20
Jan ’25€1.03
€1.33
+29.1%
7.2%€1.55€1.20n/a19
Dec ’24€1.04
€1.31
+25.6%
9.0%€1.55€0.99n/a21
Nov ’24€1.10
€1.32
+19.9%
9.0%€1.57€1.00€1.3920
Oct ’24€1.16
€1.33
+14.7%
8.9%€1.57€1.00€1.2721
Sep ’24€1.02
€1.27
+24.2%
11.5%€1.53€0.99€1.1422
Aug ’24€1.01
€1.22
+21.0%
12.8%€1.50€0.95€1.1722
Jul ’24€1.01
€1.21
+19.8%
12.8%€1.49€0.94€1.1122
Jun ’24€1.10
€1.23
+12.0%
13.4%€1.55€0.97€1.1722
May ’24€1.09
€1.20
+10.1%
12.8%€1.44€0.94€1.1322
Apr ’24€0.94
€1.15
+22.1%
14.7%€1.46€0.90€1.1922
Mar ’24€0.83
€1.17
+41.1%
17.2%€1.47€0.74€1.2325
Feb ’24€0.86
€1.20
+39.6%
15.8%€1.60€0.86€1.1125
Jan ’24€0.87
€1.28
+46.7%
10.9%€1.60€1.03€1.0325
Dec ’23€0.89
€1.29
+44.9%
10.2%€1.59€1.03€1.0425
Nov ’23€0.98
€1.31
+33.9%
11.5%€1.64€1.00€1.1028

アナリスト予測: 目標価格は現在の株価より20 % 未満高くなります。

割安企業の発掘

Hamilton Insurance Group

US$1.9b

Through its subsidiaries, provides underwriting specialty insurance and reinsurance risks in Bermuda and internationally.

QN0

US$17.20

7D

-1.7%

1Y

28.4%

NN Group

€11.9b

A financial services company, provides life and non-life insurance products in the Netherlands and internationally.

2NN

€43.48

7D

-3.2%

1Y

24.7%

AXA

€68.6b

Through its subsidiaries, provides insurance, asset management, and banking services worldwide.

AXA

€32.52

7D

-5.0%

1Y

13.9%